ما هي زراعة الغلة؟ كيف تعمل الزراعة الإنتاجية؟ (2022)

في هذه المقالة ، سنشرح ماهية زراعة الغلة ، وكيف تعمل في مجال العملات المشفرة وبعض الفوائد الرئيسية التي تقدمها. 

يعد Yield Farming موضوعًا ساخنًا هذه الأيام في مجتمع التشفير بشكل عام و DeFi بشكل خاص. يعد فهم زراعة الغلة أمرًا مهمًا لأنه يسمح للناس باستثمار عملاتهم المشفرة والحصول على دخل سلبي منها.

ما هي زراعة الغلة؟

زراعة العائد هي استراتيجية يستخدمها مستثمرو العملات المشفرة لتوليد دخل سلبي من استثماراتهم. يمكن القيام بذلك بعدة طرق مختلفة ، مثل الاحتفاظ بالعملات المشفرة التي تدفع أرباحًا أو تشغيل العقد الرئيسية للعملات مع آليات المكافأة المضمنة. 

سواء كنت قد بدأت للتو في الاستثمار في العملات المشفرة أو كنت منخرطًا لبعض الوقت ، فقد تكون زراعة المحاصيل استراتيجية رائعة لتوليد مكافآت إضافية وتحقيق أقصى استفادة من محفظتك الاستثمارية.

تعد Yield Farming طريقة مربحة للبدء في عالم العملات المشفرة

كيف تعمل الزراعة الإنتاجية؟

تتيح زراعة العائد للمستثمرين كسب عائد من خلال وضع العملات المعدنية أو الرموز المميزة في تطبيق لامركزي ، أو dApp . يتكون العائد من النسبة المئوية للعائد على الاستثمار وعادة ما يتم دفعه بشكل متكرر مثل اليومي أو الأسبوعي. يمكن للمستثمرين البدء في جني العوائد على الفور تقريبًا ، دون الحاجة إلى الانتظار حتى يتم إدراج عملة معدنية أو رمز مميز جديد في البورصة.

هناك عدة أنواع من منتجات الزراعة الغلة ، بما في ذلك قروض التمويل الجماعي ، ومجمعات الأسهم ، وخدمات استضافة Masternode. كل منتج له فوائده وعيوبه. على سبيل المثال ، قد يكسب المستثمرون الذين يضعون عملاتهم في مجموعة عوائد أكبر لكنهم لن يكونوا قادرين على التصويت على المقترحات مثلما يفعلون إذا راهنوا العملات بأنفسهم. ومع ذلك ، من خلال تجميع الموارد معًا ، فمن غير المرجح أن يفقدوا استثماراتهم بالكامل بسبب هجوم أو ظروف أخرى غير متوقعة.

أنواع زراعة الغلة

هناك 3 أنواع رئيسية من الزراعة الإنتاجية

مزود السيولة 

يُشار أحيانًا إلى مزودي السيولة باسم "صناع السوق" ويلعبون دورًا أساسيًا في المساعدة على ضمان عمل الأسواق بكفاءة. يشتري هؤلاء المشاركون في السوق الأصول من البائعين الراغبين ويبيعونها للمشترين الراغبين ، وبالتالي يوفرون سيولة من جانبين للأصل. عادةً ما يكسبون أرباحهم من خلال هوامش العرض / الطلب ، أو عن طريق فرض رسوم مباشرة على المستثمرين مقابل خدماتهم.

تجمع Staking

تسمح مجموعات Staking للمستثمرين بتجميع مواردهم معًا من أجل المشاركة في أنظمة إثبات الحصة مثل Pancakeswap أو Uniswap. من خلال الانضمام إلى تجمع Staking ، يكون المستثمرون قادرين على كسب عوائد أعلى مما يمكنهم امتلاكه لأنهم يستطيعون الاستفادة من وفورات الحجم. 

الاقتراض والإقراض

توفر منصات الاقتراض والإقراض مثل MakerDAO أو Compound عائدًا من خلال السماح للمستثمرين بتأمين أصولهم المشفرة كضمان ثم الاقتراض مقابلها. عادةً ما تفرض هذه المنصات فائدة على القروض ، وهي الطريقة التي تولد بها عوائد وعوائد على المستثمرين.

كيفية حساب عوائد الزراعة

عندما يتعلق الأمر بكسب العملة المشفرة من خلال زراعة الغلة ، فهناك بعض العوامل الرئيسية التي ستؤثر على عوائدك الإجمالية. 

العامل الأول الذي ستحتاج إلى مراعاته هو معدل الفائدة الذي تقدمه مزرعة المحاصيل. يمكن أن يشير هذا إلى APR و APY.

معدل النسبة السنوية ( APR ) والعائد السنوي ( APY ) هما طريقتان للتعبير عن معدل الفائدة على الاستثمار. APR هو سعر الفائدة البسيط ، بينما يأخذ APY في الاعتبار تأثير المركب. تحدث المضاعفة عندما يتم اكتساب الفائدة ليس فقط على الاستثمار الأصلي ولكن أيضًا على الفائدة المتراكمة من الفترات السابقة.

بافتراض عدم وجود رسوم أو رسوم أخرى ، فإن APR و APY سيكونان متماثلين إذا تم دفع الفائدة مرة واحدة فقط في السنة. ولكن إذا تم دفع الفائدة بشكل متكرر - على سبيل المثال ، شهرية أو ربع سنوية - فسيحدث المركب ، وسيكون APY أعلى من APR.

لحساب APY ، تحتاج إلى معرفة معدل الفائدة ، وتكرار المضاعفة ، وعدد سنوات الاستثمار.

الصيغة هي:  APY = (1 + r / n) ^ n - 1

• r هو سعر الفائدة.
• n هو عدد المرات التي تتضاعف فيها الفائدة في السنة ، و n هو عدد السنوات التي سيقام فيها الاستثمار.

على سبيل المثال ، افترض أن لديك استثمارًا يدفع فائدة بنسبة 2٪ سنويًا ، وتتضاعف الفائدة كل ثلاثة أشهر.

سيكون APY:  APY = (1 + 0.02 / 4) ^ 4-1 = 0.0408 أو 4.08٪

كما ترى ، فإن APY أعلى من APR بسبب تأثير التركيب.

هناك عدد قليل من مواقع الويب التي تقدم حسابات APR و APY ، مثل https://www.omnicalculator.com/finance/apy

إيجابيات وسلبيات زراعة الغلة

فوائد زراعة الغلة

هناك فوائد للزراعة المحصولية ، مثل: 

• زيادة العوائد: من خلال وضع أصولك في بروتوكول يدر عائدات ، يمكنك كسب عائد استثمار أعلى مما لو كنت تمتلك هذه الأصول نفسها.
• العوائد المركبة: تتيح لك الزراعة الإنتاجية أيضًا مضاعفة عوائدك عن طريق إعادة استثمار أرباحك في البروتوكول ، مما يؤدي بدوره إلى زيادة حصتك الإجمالية والأرباح المحتملة.
• الدخل السلبي: يمكن أن توفر لك الزراعة المحصلة دخلاً سلبيًا للدخل ، مما يسمح لك بكسب المال دون الحاجة إلى العمل من أجله بنشاط. هذا مفيد بشكل خاص إذا كان لديك التزامات أخرى تمنعك من أن تكون قادرًا على التداول أو المشاركة في أنشطة أخرى في مجال العملات المشفرة.
• التنويع: يمكن أن تساعد زراعة الغلة أيضًا في تنويع محفظتك ، لأنها توفر لك التعرض لفئة أصول جديدة لا ترتبط بالأسواق المالية التقليدية.
• الوصول إلى المشاريع الجديدة: من خلال المشاركة في زراعة الغلة ، يمكنك الوصول المبكر إلى المشاريع والبروتوكولات الجديدة التي لا تزال في مرحلة التطوير. يتيح لك ذلك الدخول في الطابق الأرضي لمشاريع مربحة محتملة.
• مشاركة المجتمع: غالبًا ما تتطلب زراعة المحصول مشاركة نشطة في المجتمع ، حيث تتطلب العديد من البروتوكولات من المستخدمين المشاركة في الحوكمة أو الأنشطة الأخرى. يمكن أن يساعدك هذا في التواصل مع الأفراد ذوي التفكير المماثل والبقاء على اطلاع دائم بأحدث التطورات في الفضاء.
• التعليم: يمكن أن تكون زراعة العائد طريقة رائعة للتعرف على مساحة العملات المشفرة وكيفية عملها. من خلال المشاركة في زراعة الغلة ، يمكنك التعرف على المشاريع والبروتوكولات الجديدة ، بالإضافة إلى التكنولوجيا الأساسية التي تدعمها.
• إدارة المخاطر: يمكن أن تساعدك زراعة العائد على إدارة المخاطر من خلال السماح لك بنشر استثماراتك عبر عدد من الأصول والبروتوكولات المختلفة. يمكن أن يساعد هذا التنويع في التخفيف من المخاطر المرتبطة بالاستثمار في أي مشروع أو بروتوكول معين.

هناك العديد من الفوائد للمشاركة في زراعة الغلة للمستثمرين وأصحاب العملات المشفرة. سواء كنت تبحث عن عوائد أعلى ، أو دخل سلبي ، أو مشاركة مجتمعية ، أو الوصول إلى مشاريع جديدة ، يمكن أن تساعدك الزراعة على تحقيق أهدافك وتوليد ثروة في مجال التشفير سريع النمو.

مخاطر الزراعة الغلة

عندما يتعلق الأمر بالزراعة في العملات المشفرة ، فهناك بعض المخاطر التي يجب على المستثمرين أن يكونوا على دراية بها. 

أولاً وقبل كل شيء ، يجب أن يشعر مزارعو المحاصيل بالراحة مع تقلبات أسواق العملات المشفرة. يمكن أن تتأرجح الأسعار صعودًا وهبوطًا بشكل كبير ، ويمكن أن يكون لذلك تأثير كبير على قيمة الأصول الخاصة بك. 

ثانيًا ، يحتاج مزارعو المحاصيل إلى أن يكونوا على دراية بإمكانية الاختراق والخداع. كانت هناك العديد من الحالات التي خسر فيها المزارعون ممتلكاتهم بالكامل لصالح جهات خبيثة. 

ثالثًا ، مخاطر التصفية أمر يجب أن يكون جميع مزارعي المحاصيل على دراية به. إذا انخفضت قيمة الأصول الخاصة بك عن مستوى معين ، فقد تتعرض للتصفية القسرية من قبل البورصة. هذا يمكن أن يؤدي إلى خسائر فادحة. 

رابعًا ، الآثار الضريبية شيء آخر يجب مراعاته. في بعض الولايات القضائية ، يمكن أن تؤدي الزراعة الغلة إلى ضرائب باهظة. 

أخيرًا ، يحتاج مزارعو المحاصيل إلى أن يكونوا على دراية بإمكانية سحب البساط. يحدث هذا عندما يتم إغلاق المشروع فجأة ، مما يترك المستثمرين في حالة جيدة وجافة. 

بشكل عام ، تعتبر زراعة الغلة اقتراحًا محفوفًا بالمخاطر. ومع ذلك ، إذا كنت مرتاحًا للمخاطر ، فقد تكون طريقة رائعة لكسب بعض الدخل السلبي. فقط تأكد من إجراء البحث الخاص بك واستثمر فقط ما يمكنك تحمل خسارته.

أفضل منصات زراعة الغلة

Curve Finance : Curve Finance هي بورصة لامركزية لتداول العملات المشفرة التي تركز على تداول العملات المستقرة الفعال. يسمح تركيز Curve على العملات المستقرة للمستثمرين بتجنب المزيد من الأصول المشفرة المتقلبة. إنه صانع سوق آلي ( AMM ) يحافظ على رسوم منخفضة وانزلاق من خلال استخدام مجمعات السيولة.

Aave : هو بروتوكول سيولة لامركزي غير أمني حيث يمكن للمستخدمين المشاركة كمودعين أو مقترضين. هناك أكثر من 22 مليار دولار من السيولة مقفلة في Aave عبر 7 شبكات وأكثر من 13 سوقًا.

Uniswap : هي أكبر بورصة لامركزية تعمل على Ethereum blockchain. يسمح للمستخدمين في أي مكان في العالم بتداول العملات المشفرة دون وسيط. 

Pancakeswap : هو تبادل لامركزي تم تطويره لتسهيل تبادل الرموز المميزة BEP-20. BEP-20 هو معيار رمز Binance يجب اتباعه في Binance Smart Chain.

هل زراعة الغلة مربحة؟

الجواب القصير هو أن يتوقف.

تعد زراعة العائد استراتيجية جديدة وغير مستكشفة نسبيًا في عالم الاستثمار في العملات المشفرة. على هذا النحو ، لا توجد إجابة محددة حول ما إذا كانت مربحة أم لا. هناك عدد من العوامل التي يمكن أن تؤثر على ربحية زراعة الغلة ، بما في ذلك الرموز المميزة المعنية وطول الوقت المستثمر وظروف السوق.

ومع ذلك ، فإن بعض الذين تبنوا الزراعة الغلة في وقت مبكر قد حققوا أرباحًا كبيرة. على سبيل المثال ، ادعى أحد المستخدمين على Reddit أنه حقق أكثر من 100000 دولار في ستة أسابيع فقط من خلال زراعة بروتوكولات DeFi المختلفة . في حين أن هذه الأنواع من العوائد غير مضمونة ، إلا أنها تظهر أن هناك إمكانية لتحقيق ربح باستخدام هذه الإستراتيجية.

بالطبع ، تمامًا مثل أي استراتيجية استثمار أخرى ، من المهم البحث وفهم المخاطر التي تنطوي عليها قبل الغوص. لبدء زراعة الغلة ، تحتاج أولاً إلى إيجاد بروتوكول DeFi عالي العائد يتناسب مع أهدافك الاستثمارية وتحمل المخاطر . يجب عليك أيضًا مواكبة ظروف السوق والتأكد من مواكبة آخر التطورات في هذا الفضاء سريع التطور.

في نهاية المطاف ، سيحدد الوقت فقط ما إذا كانت الزراعة المحصولية يمكن أن تفي بوعدها بتحقيق نمو ثابت للأرباح. ومع ذلك ، بالنسبة للمستثمرين الراغبين في الاستفادة من هذه الاستراتيجية الجديدة نسبيًا ، قد تكون المكاسب المحتملة تستحق العناء.

استنتاج

في الختام ، سمحت زراعة العائد بالعملة المشفرة للعديد من الأشخاص بالمشاركة في التداول والاستثمار. بالإضافة إلى ذلك ، إنها فرصة رائعة للمتداولين الجدد بسبب انخفاض حاجز الدخول.

في حين أن هناك بعض الجوانب السلبية المحتملة لزراعة المحاصيل ، مثل المخاطر العالية بسبب التقلبات وصعوبة فهم كيفية عملها ، إلا أن هناك أيضًا العديد من المزايا التي تجعلها جذابة. مع ذلك ، كما هو الحال مع أي استثمار ، هناك دائمًا مخاطر متضمنة. تأكد من التفكير بعناية في جميع الإيجابيات والسلبيات قبل أن تقرر ما إذا كانت زراعة الغلة مناسبة لك.

آمل أن تكون قد اكتسبت بعض المعرفة حول زراعة المحاصيل بالعملات المشفرة من هذه المقالة. حظًا سعيدًا ولا تنس الانضمام إلى مجتمع Coin98 للحصول على معلومات أكثر قيمة.