افتح صندوق Pandora DeFi - سر مشاريع x100 (الجزء الأول)

سيعطيك الجزء الأول من سلسلة فتح صندوق Defi Pandora نظرة عامة على المكونات التي تتكون منها DeFi.

ألفا x ~ 100

سوشي x15.0

اليوم المريخي x8 

والعديد من العوارض الخشبية الأخرى x4 ، x5.

هذه بعض عملات DeFi التي لاحظها مجتمع Coin98 بشكل خاص في الآونة الأخيرة جنبًا إلى جنب مع الأرباح التي يجلبونها. 

ليس من قبيل المصادفة أن هذه المشاريع يمكن أن تكون مربحة جدًا ، فجميعها لديها طرق يمكننا من خلالها فتح "صندوق باندورا" لـ DeFi والعثور على "الجواهر الخفية".

لذلك في سلسلة فتح صندوق Pandora DeFi المكونة من 3 أجزاء ، سأقدم: (1) نظرة عامة على المكونات التي تشكل DeFi ، (2) تحليل العوامل الأساسية لتقييم الفرص والمخاطر ، (3) الفرص والمخاطر في DeFi. من هناك ، يساعدك على الحصول على معرفة أساسية قوية لتتمكن من العثور على أفضل الصفقات لنفسك.

تم تجميع المقال من العديد من المصادر بالإضافة إلى معرفة المؤلف ، وكل ذلك للأغراض المرجعية فقط ولا ينبغي اعتباره نصيحة استثمارية.

هيا بنا نبدأ!

صندوق DeFi من باندورا

ما هو DeFi؟

DeFi عبارة عن منصة تمويل لامركزية (أو تمويل مفتوح) تدار فيها المؤسسات أو الأسواق أو الأدوات المالية بشكل لامركزي. بفضل الاختراقات التكنولوجية (blockchain) ، تساعد DeFi في إنشاء نظام مالي يتمتع بدرجة عالية من النزاهة والشفافية. 

ليس هناك شك في أن التمويل اللامركزي (DeFi) هو حاليًا أكثر المجالات اهتمامًا في Crypto. لا تقوم DeFi بإحضار المنصة المالية التقليدية إلى السلسلة بطريقة أكثر شفافية وانفتاحًا فحسب ، ولكن مع إمكانية التشغيل البيني ، فإن DeFi هو أيضًا المفتاح لإطلاق الكثير من الإمكانات الجديدة التي لا يمكننا رؤيتها في التمويل التقليدي. 

مع هذه الإمكانات ، يجذب DeFi الكثير من الاهتمام وينمو بمعدل سريع للغاية ، وصلت TVL (قيمة الأصول الرئيسية) وحدها على شبكة Ethereum إلى أكثر من 40 مليار دولار في العالم. وقت كتابة هذا التقرير.

المصدر: DeFi Pulse

DeFi Pandora وهندستها المعمارية متعددة الطبقات

في جوهرها ، DeFi عبارة عن هيكل من عدة طبقات (طبقات) مكدسة فوق بعضها البعض. يساعد هذا في إنشاء القدرة على الجمع بين الطبقات والتفاعل بينها ، ولكنه يعني أيضًا أنه إذا واجهت الطبقات أدناه مشاكل ، فسيؤثر ذلك بشكل مباشر على الطبقات أعلاه. 

لذلك ، عند التعرف على مشروع ما ، فإن أول شيء عليك القيام به هو تحديد الطبقة التي ينتمي إليها ، ثم تحليل الطبقات أدناه لمعرفة ما إذا كانت تعمل بشكل فعال ، ثم سنبدأ في التعمق. حفر عميق والتعرف على المشروع.

في القسم التالي ، سأدرج طبقات DeFi وأتعمق في تحليلها. إذا فهمت المعرفة أدناه ، فلديك أساسًا إطار عمل عند تحليل مشروع DeFi.

قطع ديفي باندورا

ينقسم DeFi بشكل أساسي إلى 5 طبقات:

1. طبقة التسوية : تشمل blockchain وأصله الأصلي. على سبيل المثال ، BTC على Bitcoin blockchain أو ETH على Ethereum blockchain.
2. طبقة الأصول : تشمل جميع الأصول الصادرة في طبقة التسوية. يمكنك أن تفهم ببساطة الرمز.
3. طبقة البروتوكول : توفر معايير لكل فرع من الفروع المختلفة في DeFi (dex ، المشتقات ، إدارة الأصول). بمعنى آخر ، هذه مجموعة من العقود الذكية التي يمكن لأي مستخدم أو تطبيق DeFi الوصول إليها لتطويرها كما يحلو لهم.
4. طبقة التطبيقات : تشمل التطبيقات ذات الأغراض المختلفة والمستخدمين المتصلين بكل بروتوكول على حدة. على سبيل المثال ، هناك العديد من dexs ولكن هناك dex يتداول العملات المستقرة (المنحنى) ، وهناك dex آخر يتداول الرموز المميزة المتعددة (Uniswap) ، وتداول dex - الرموز المميزة الحاملة (Snowswap).
5. طبقة التجميع : منصة تربط تطبيقات وبروتوكولات متعددة. والغرض منه هو توفير أداة مقارنة أو خدمات ذات صلة تساعد المستخدمين على أداء مجموعة متنوعة من المهام المعقدة. على سبيل المثال: إجمالي 1 بوصة dex للحصول على أفضل سعر رمزي أو فوروكومبو بالنسبة لك لإجراء العديد من المعاملات في العديد من البورصات بنقرة واحدة فقط .

الآن بعد أن ألقيت نظرة أساسية على بنية DeFi ، دعنا نتعمق أكثر في تحليل ترميز الأصول وطبقة البروتوكول ، فهذه هي الأسس الأساسية لتحليل الفرصة والمخاطر في DeFi. 

ترميز الأصول 

لتوضيح الأمر ببساطة ، فإن إضافة أصول جديدة إلى blockchain يسمى الرمز المميز. والغرض من ذلك هو تسهيل الوصول إلى الأصول والتجارة. 

يمكنك إرسال الأصول في شكل رموز إلى أي مكان في العالم في وقت قصير ، ويمكن استخدام هذا الرمز المميز في العديد من التطبيقات المختلفة وتخزينه داخل العقود الذكية. لذلك تعتبر الرموز جزءًا أساسيًا من DeFi.

الرموز لها أنواع عديدة وتخدم أغراضًا عديدة ومختلفة ، مثل:

• عملات مستقرة.
• رمز الحوكمة.
• رمز الأداة المساعدة (رمز الأداة المساعدة).
• NFT (رمز غير قابل للاستبدال).
• الرموز الأخرى.

عملات مستقرة 

تعد إضافة الأصول إلى الأصول الموجودة على السلسلة أمرًا متفجرًا حقًا فقط عندما تكون هناك مشاركة من العملات المستقرة . يمكنك استخدام الرموز المميزة مثل BTC أو ETH لاستخدام dapps ولكن هناك طلب كبير على الأصول الثابتة. والعملات المستقرة هي أيضًا مقياس لقياس تقلب الأصول على السلسلة. لذلك ، بعد تحليل blockchain ، فإن الشيء التالي الذي يجب الانتباه إليه هو نوع العملات المستقرة التي تدعمها blockchain. 

يوجد حاليًا العديد من العملات المستقرة ولكن لا يوجد نموذج مثالي ، لكل منها مزاياها وعيوبها. على سبيل المثال ، لدى USDT مخاطر مرتبطة بالحسابات المصرفية غير الشفافة للمُصدر ، DAI لديها تقلبات عالية في الأسعار.

رمز الحوكمة ورمز الأداة

يساعد رمز الحوكمة في تنفيذ اتجاه تطوير المشروع بطريقة لامركزية ، ويساعدك الرمز المميز متعدد الاستخدامات على تنفيذ العديد من الإجراءات المحددة في dapp.

NFT (رمز غير قابل للاستبدال)

NFTs هي رموز مميزة تمثل فئات أصول فريدة. يمكن أن تكون هذه الأصول أصولًا إلكترونية أو أصولًا حقيقية. 

هذه مجموعة واسعة جدًا ولديها إمكانات كبيرة ، يمكنك الرجوع إلى المجموعة الكاملة من NFTs هنا. 

الرموز الأخرى

هناك المزيد والمزيد من أنواع الرموز الجديدة ذات التطبيقات المختلفة مثل الرموز المميزة التي تمثل الفائدة التي تتلقاها من السندات ، والرموز الاصطناعية التي تمثل سعر الأصول الواقعية ، ...

تنتهي

في الجزء الأول من سلسلة فك تشفير صندوق DeFi Pandora ، أوضحت لكم يا رفاق المكونات التي تتكون منها DeFi وأنواع الرموز الموجودة على السلسلة. 

في القسم التالي سنرى كيف سيتم استخدام هذا الرمز المميز. كيف يتم تداول الرموز المميزة في Dexs ، وكيف يتم استخدامها كضمان للاقتراض أو لإنشاء مجموعة متنوعة من المشتقات ، وكيف يمكن استخدامها لتوليد صناديق التحوط على سلسلة الاستثمار.

المصدر المرجعي: التمويل اللامركزي: في الأسواق المالية القائمة على Blockchain والأسواق المالية القائمة على العقود الذكية