التمويل المركب (COMP) التحليلات على السلسلة - التوسع في نظام Polkadot البيئي

ستزودك المقالة بأحدث البيانات عبر السلسلة حول Compound Finance.

في المنشورات السابقة ، قامت مدونة Coin98 بتحديثك بالكثير من المعلومات من البيانات عبر السلسلة لمنصات مثل SushiSwap أو Bancor أو Alpha أو Inverse. 

لذا سأقدم لكم اليوم عرضًا لبيانات السلسلة لأفضل منصة إقراض حالية ، وهي Compound Finance.

معلومات عن الكمبوند (COMP) 

المركب عبارة عن بروتوكول لامركزي يعمل على شبكة Ethereum ، مما يسمح للمستخدمين بالإقراض والاقتراض على شبكة نظير إلى نظير. حتى الآن ، يمتلك Compound TVL يصل إلى 9.24 مليار دولار أمريكي ، وهو ما يمثل ما يقرب من 20 ٪ من TVL من إجمالي سوق DeFi.

النظام الأساسي المركب محكوم برمز الحوكمة المركب (COMP). هذا هو رمز يستخدم لاقتراح والتصويت على قرارات حوكمة النظام. بالإضافة إلى ذلك ، تُستخدم COMP أيضًا لمكافأة المستخدمين الذين يوفرون السيولة للمنصة.

من خلال المقالة التالية ، سأقدم لك بيانات On-chain للنظام الأساسي المركب و COMP token. هذه هي البيانات الأكثر صدقًا التي تم التحقق من صحتها بواسطة العقد ويتم مشاركتها على نطاق واسع على شبكة blockchain. 

لذلك ، إذا كان بإمكانك قراءة بيانات On-chain ، فستحدد خطوة بخطوة ما تفعله أسماك القرش وكيف تتصرف مع المشروع والرمز المميز الذي تشارك فيه. 

إذا كنت لا تفهم جيدًا ما هي البيانات على السلسلة؟ لماذا تلعب البيانات عبر السلسلة دورًا مهمًا في تتبع السوق ، فلا تفوت مقالة البيانات عبر السلسلة هنا .

بيانات على السلسلة حول المنتجات المركبة

نظرة عامة على TVL

المجمع عبارة عن منصة تنشر منتجًا واحدًا فقط ، وهو الإقراض والاقتراض. استنادًا إلى البيانات من DeFi Pulse ، تعد Compound حاليًا أفضل منصة إقراض واحدة على Ethereum مع TVL تبلغ 9.24 مليار دولار أمريكي بينما تبلغ قيمة TVL للسوق بالكامل 49.86 مليار دولار فقط. هذا يدل على أن Compound له تأثير قوي على سوق DeFi عندما يمثل Compound's TVL 20٪ من إجمالي سوق TVL ولم يظهر أي علامات تراجع في العام الماضي. 

دعنا نلقي نظرة فاحصة على بيانات TVL الخاصة بشركة Compound Finance. 

TVL = إجمالي العرض (المبلغ المقترض) - إجمالي الاقتراض (مبلغ القرض)

مع وصول TVL إلى 9.24 مليار دولار ، فإن هذا يعني أن منصة المجمع لديها فائض قدره 9.24 مليار دولار مما يسمح للمستخدمين بالاقتراض أكثر. حيث يميل المستخدمون إلى إقراض ETH كأصول واقتراض العملات المستقرة مثل DAI و USDC و USDT.

أرقام النمو المتميزة للكمبوند خلال "موسم" DeFi

نما عدد مستخدمي Compound بشكل كبير في أواخر عام 2020 مع انفجار مشاريع DeFi. منذ أكتوبر 2020 ، زاد عدد المستخدمين الجدد الذين انضموا إلى Compound Finance بمقدار 274،000 مستخدم في 6 أشهر ، بينما قبل أن يستغرق Compound أكثر من عام ليصل إلى 70،000 مستخدم.

إلى جانب ذلك ، زاد أيضًا حجم سك توكينز من المنصة ، مما يدل على أن كومباوند قد اجتذب الكثير من الإمدادات إلى النظام الأساسي. واجهت شركة Compound Finance وقتًا صعبًا في جذب المستخدمين في البداية عندما كانت قيمة cTokens Mint تساوي أكثر من 1 مليار دولار تقريبًا في أول عام تقريبًا. 

ومع ذلك ، منذ يونيو 2020 وحتى الآن ، زاد حجم النعناع cTokens بشكل كبير. من 1 مليار دولار إلى 24 مليار دولار في 6 أشهر ، ثم من 26 مليار دولار إلى 70 مليار دولار في 4 أشهر فقط!

آفاق النمو والحفاظ على المركز الأول للكمبوند

من الصعب القول ما إذا كان بإمكان Compound الاحتفاظ بهذا الشكل في المرة القادمة ، ومع ذلك ، في رأيي ، Compound في مرحلة تطوير المنتج ويتم دمجه مع الشركاء لانتظار موجة DeFi. أكبر.

عادةً ، في أوائل عام 2021 ، أعلن Compound عن تطبيق blockchain الخاص به المسمى Compound Chain ، وهي خطوة للأمام من Compound تسمح لـ Compound بالعمل على نظام Polkadot البيئي من خلال مشروع Acala. 

نجح المشروع في نشر Testnet ، إذا نجحت هذه المصافحة ، فسيصل Compound إلى عدد كبير جدًا من المستخدمين في نظام Polkadot البيئي ، ويمكن لـ Acala استخدام Compound لتعميم العملة المستقرة لمنصة Acala.

بالإضافة إلى ذلك ، في بداية مارس 2021 ، تم دمج Compound أيضًا مع Alpha V2 لتحسين الأرباح ، والآن يمكن للمستخدمين الاستمتاع بمعدلات فائدة أعلى بالإضافة إلى فروق أسعار الفائدة على منصة Alpha Finance (انظر المزيد من التفاصيل هنا ). 

تلخيصًا لمنتجات المشروع ، يمكنك أن ترى أن الكمبوند يظهر إشارات إيجابية للغاية عندما يثق العديد من المستخدمين بأصولهم ويودعونها. بالمقارنة مع المنافسين في نفس المجال مثل MakerDAO أو Aave ، يحتوي Compound أيضًا على عدد أكبر من المستخدمين الجدد الذين ينمون يوميًا.

بعد ذلك ، دعوتك إلى بيانات On-chain حول رموز COMP ، هل تجمع أسماك القرش المزيد أو تطلق رموز COMP؟ سيتم الرد على كل شيء من خلال القسم أدناه.

بيانات على السلسلة حول رمز COMP المميز

توزيع رمز COMP

العرض المتداول الحالي لـ COMP هو 4،865،284 COMP من إجمالي المعروض البالغ 10،000،000 COMP. يتم تخزين رصيد COMP الرمز المميز بشكل أساسي بواسطة محافظ متداولي DEX ، والتي تتراوح من 30 إلى 35٪ من إجمالي العرض بينما يتراوح رصيد رمز COMP في البورصات من 5-10٪ من إجمالي العرض. 

بالنسبة لي ، يبدو أن هذه أخبار جيدة لمالكي COMP لأن معظم رموز COMP يتم سحبها بواسطة أسماك القرش إلى محافظها الشخصية وتخزينها بدلاً من بيعها في البورصة. سيساعد هذا على زيادة ندرة الشركات في السوق ، مما يخلق حافزًا لشركة COMP لزيادة الأسعار.

تقلبات رصيد COMP في بورصات DEX و CEX

بالنظر إلى كل من DEX و CEX ، في الشهر الماضي ، لم تتغير COMP كثيرًا باستثناء أنه تم إيداع Binance في 53257 COMP. عادةً ما تكون هذه إشارة سيئة عندما تودع أسماك القرش على الأرض لتفريغها ، ولكن في الشهر الماضي مع الأداء العالي جدًا للمنصة ، لا أعتقد أنه سيتم تفريغ COMP في أي وقت قريبًا.

تقلبات الرصيد في أفضل 10 حاملي شركات

1،578،773 هو المبلغ الإجمالي لشركة COMP التي يحتفظ بها أكبر 10 حاملي شركات COMP في محفظتهم ، حاليًا تبلغ قيمة COMP أكثر من 860 مليون دولار أمريكي. بالمقارنة مع العرض المتداول ، فإن إجمالي COMP لأكبر 10 حاملين لشركات بلغت أكثر من 32٪.

هذا رقم مرتفع للغاية يدل على أن كبار المالكين ما زالوا يؤمنون بإمكانيات COMP ويخزنون الكثير من COMP في محافظهم. في أكبر 10 حاملي شركات ، هناك محفظة واحدة سحبت 11464 شركة من المحفظة. لا أعرف ما إذا كان سيتم سحب هذه الرموز المميزة للإقراض على منصات DeFi أو إيداعها في CEX للبيع. 

ومع ذلك ، سيكون من العار إذا باع مالك المحفظة أعلاه 11464 شركة بمتوسط ​​سعر 430 دولارًا في الشهر الماضي. يبلغ سعر COMP حاليًا 545 دولارًا ، في المتوسط ​​، سيخسر المالك 1.3 مليون دولار من الأرباح إذا باع شركة COMP في الشهر الماضي.

استنتاج

سألخص لك بعض الأفكار حول Compound Finance و COMP الرمز المميز أدناه من أجلك:

• تعمل منصة Compound Finance بشكل جيد للغاية عندما نمت TVL دائمًا في السنوات الأخيرة.
• هناك عدد كبير من رموز COMP التي تم إيداعها في البورصة ، لكن في الوقت الحالي ، لم أرَ الخطوة التي سيتم بها بيع COMP في حالة النمو الحالية.
• فتحت رموز COMP ما يقرب من 50٪ من إجمالي العرض وأصبحت أكثر ندرة تدريجيًا عندما يحتفظ أكبر 10 حاملي ما يصل إلى 32٪ من العرض المتداول.
• يشهد سعر رمز COMP نموًا جيدًا بعد فترة التراكم عند 350 دولارًا - 520 دولارًا.

في رأيي الشخصي ، لا تزال Compound منصة رائدة ومتنامية في مجال الإقراض عند تطوير منتجات جديدة باستمرار مثل Compound Chain. 

في المستقبل ، لن تقتصر شركة Compound Finance على التعاون مع Alpha فحسب ، بل ستتعاون أيضًا مع المزيد من المشاريع لتوسيع ميزات منصتها. خاصة عندما لا يزال هناك العديد من الأنظمة البيئية التي تتوسع بقوة كبيرة والتي لم ينضم إليها الكمبوند مثل Solana و Near و Terra ...

بالبيانات الواردة أعلاه ، ما رأيك في Compound Finance؟ ندعوك للمناقشة مع الأعضاء في Coin98 Insights Chat . آمل من خلال الأفكار التي لخصتها أن تسهل عليك اتخاذ قرارك. نراكم في سلسلة On-chain التالية.