GMX یک پلتفرم معاملاتی قرارداد دائمی و نقطه ای غیرمتمرکز است که به کاربران اجازه می دهد تا توکن ها را با کارمزد کم مبادله کنند. این پروتکل برای اولین بار در سپتامبر 2021 در Arbitrum ظاهر شد و سپس در اوایل سال 2022 در Avalanche پرتاب شد .
GMX یک استخر نقدینگی چند دارایی را فراهم می کند و معاملات را روان تر می کند. علاوه بر این، GMX همچنین به کاربران اجازه می دهد تا نقدینگی را در استخر فراهم کنند تا به عنوان بخشی از کارمزد سوآپ در پروتکل، سود بیشتری کسب کنند. علاوه بر این، کاربران می‌توانند اهرم‌های مالی (پرداخت، هزینه‌های تامین مالی، انحلال) را معامله کنند و دارایی‌هایی را که به ارائه‌دهندگان نقدینگی بازگردانده شده‌اند، متعادل کنند.
پلتفرم GMX ترکیبی از امور مالی غیرمتمرکز و صرافی ارزهای دیجیتال است. این پروژه یک صرافی مشتقات غیرمتمرکز است که در حال حاضر بر روی راه حل مقیاس پذیری Arbitrum و بلاک چین Avalanche مستقر شده است. این پروتکل معاملات نقطه ای را برای چندین ارز دیجیتال، یعنی ETH، WBTC، LINK، UNI، DAI، USDC، USDT و FRAX فراهم می کند.
بازار مبادله دائمی GMX به معامله گران اجازه می دهد تا توکن ها را با اهرم 30 برابری خریداری یا بفروشند. به جای اینکه از طریق OrderBook انجام شود، تراکنش از طریق مکانیسم نقدینگی مشترک به نام GLP انجام می شود. قیمت توکن در GMX توسط Chainlink - یک پروژه پیشرو اوراکل در بازار - تضمین می شود.
مدل Tokenomics GMX از دو توکن با عملکردهای متمایز تشکیل شده است:
GMX دارای ارزش کل TVL بیش از 260 میلیون دلار است که کل اکوسیستم Arbitrum را رهبری می کند.
تعویض (تعویض)
تجارت دائمی
GLP
GLP یک توکن ارائه‌دهنده نقدینگی (LP) است که می‌تواند برای بازخرید دارایی‌های جزء شاخص ضرب یا سوزانده شود. مقدار کارمزد مبادله GLP ثابت نیست و دارایی های جزء شاخص طوری طراحی شده اند که وزن مؤلفه های واقعی را به وزن های هدف بازگردانند.
مثال : اگر GLP حاوی ETH باشد و ETH بیشتر/پایین‌تر از وزن هدف آن استخر باشد، تراکنش‌هایی که می‌توانند ETH را در استخر کاهش یا افزایش دهند با کارمزد کمتری تشویق می‌شوند.
دارندگان GLP به عنوان تنها طرف مقابل همه معامله گران عمل می کنند، بنابراین P&L بیشتری نسبت به موقعیت خالص معامله گران متحمل می شوند. تولیدکنندگان GLP 70٪ از هزینه های پلتفرم را به عنوان پاداش LP جمع می کنند.
جوایز به صورت مارجین GMX (esGMX) و ETH - برای شرط بندی در Arbitrum، یا Avalanche (AVAX) - برای شرط بندی در Avalanche پرداخت می شود.
سهامداری حاکمیت
GMX توکن حاکمیتی صرافی است که می تواند برای دریافت 30 درصد هزینه پلتفرم و پرداخت با:
در آنجا:
GMX توکن حاکمیتی و ابزاری پلتفرم است که به سرمایه گذاران اجازه می دهد 30 درصد از هزینه های معاملاتی جمع آوری شده از کل پلتفرم را دریافت کنند. GMX در Arbitrum و Avalanche در دسترس است که می تواند از طریق پل پروتکل Synapse منتقل شود.
کاربران می توانند GMX خود را در Arbitrum یا Avalanche قرار دهند و 3 نوع مختلف پاداش دریافت کنند:
GLP توکن ارائه دهنده نقدینگی بومی پروتکل GMX است. اساساً، GLP شاخصی از دارایی‌های بزرگ است که توسط پروتکل GMX پشتیبانی می‌شود، از جمله ETH، BTC، LINK، UNI، USDC، USDT، DAI، MIM و FRAX، که هر هفته به‌طور خودکار تعادل را مجدداً تنظیم می‌کند.
این دارایی به‌عنوان شاخصی از دارایی‌هایی عمل می‌کند که در سیستم چند دارایی در GMX وجود دارد. همچنین می‌تواند در طول زمان پاداش‌های esGMX و ETH را به دست آورد. قابل ذکر است که تولیدکنندگان GLP 70 درصد از هزینه های تجمعی GMX را دریافت می کنند.
سوآپ دائمی مانند یک قرارداد آتی بدون تاریخ انقضا است. GMX مبادلات دائمی بدون نظارت را با طراحی UX کاربر پسند و با استفاده آسان ارائه می دهد. در GMX، معامله گران می توانند به سرعت با مبادله و کارمزد تراکنش کم، Long/Short کنند. علاوه بر این، ارائه دهندگان نقدینگی (LPs) می توانند با ارائه دارایی به سیستم چند دارایی پروتکل GMX برای تسهیل مبادلات روان و تراکنش های اهرمی، درآمد کسب کنند.
GMX خود را به عنوان یک پروژه پیشرو در زمینه ارائه محصولات مشتق با دو نکته اصلی قرار می دهد:
تجارت در GMX توسط یک تیم GLP چند دارایی به ارزش بیش از 254 میلیون دلار پشتیبانی می شود. برخلاف بسیاری دیگر از خدمات معاملات اهرمی، کاربران GMX به جای یک نهاد واحد، وجوهی را از یک استخر نقدینگی حاوی BTC، ETH، USDC، DAI، USDT، FRAX، UNI و LINK قرض می‌کنند.
کاربران می توانند به Long/Short تغییر حالت دهند یا به سادگی توکن ها را در صرافی GMX تعویض کنند. کاربران می توانند حداقل اهرم 1.1 برابر و حداکثر 30 برابر را برای معاملات دائمی انتخاب کنند.
داده های قیمت توکن در GMX توسط Chainlink ارائه شده است . همانطور که می بینیم، GMX از فیدهای قیمت تجمیع شده از صرافی های با حجم بالا استفاده می کند تا خطر انحلال را به دلیل اطلاعات غلط قیمت در زمان واقعی به حداقل برساند. انحلال زمانی اتفاق می‌افتد که وثیقه کاربر برای حفظ تجارت کافی نباشد، سپس پلتفرم موقعیت را مجبور می‌کند بسته شود و وجوه برای پوشش زیان واریز می‌شود.
هنگامی که کاربر یک تراکنش را باز می کند یا وثیقه سپرده گذاری می کند، GMX یک عکس فوری از ارزش دارایی می گیرد. بنابراین، ارزش وثیقه در طول معامله تغییر نمی کند حتی اگر قیمت دارایی پایه تغییر کند.
کارمزد معامله برای باز کردن یا بستن یک موقعیت 0.1٪ و کارمزد سوآپ 0.33٪ است. کارمزدهای وام متغیر نیز از سپرده ساعتی کسر می شود. GMX ادعا می‌کند که می‌تواند معاملات بزرگ را دقیقاً با قیمت تیک بسته به عمق نقدینگی در استخر معاملاتی خود انجام دهد.
هنگامی که کاربران خواهان استفاده طولانی مدت هستند، می توانند با توکنی که در اختیار دارند، وثیقه ارائه کنند. هر سودی که دریافت می کنند در همان دارایی پرداخت می شود. برای معاملات کوتاه، وثیقه محدود به استیبل کوین های USDC، USDT، DAI یا FRAX با پشتوانه GMX است. سود در پوزیشن های فروش به صورت استیبل کوین هایی که کاربران به عنوان وثیقه استفاده می کنند پرداخت می شود.
GMX ابزار و نشانه حاکمیت پروتکل است. GMX حداکثر عرضه پیش‌بینی‌شده 13.25 میلیون توکن را دارد که می‌تواند با عرضه محصولات بیشتر در آینده افزایش یابد. با این حال، اگر GMX بخواهد توکن های بیشتری صادر کند، باید توسط هیئت مدیره تایید شود.
GMX 13.25 میلیون توکن را به شرح زیر توزیع خواهد کرد:
بیشترین بخش از توکن ها (45.3٪) برای تبدیل توکن از دارندگان توکن XVIX و GMT (Gambit) اختصاص یافت. این فرآیند شامل تعویض دارایی اصلی (XVIX، XLGE و GMT) با GMX با قیمت 1 GMX = 2 USD است.
در طراحی GMX ظاهر «فند قیمت کف» وجود دارد. این صندوق ETH و GLP را ذخیره می کند، به دو صورت توسعه یافته است:
صندوق کف به اطمینان از نقدینگی در GLP کمک می کند و پاداش های قابل اعتماد ETH را برای کسانی که GMX دارند ارائه می دهد.
وقتی صندوق قیمت کف افزایش می‌یابد، اگر «قیمت کف GMX/ عرضه کل» کمتر از قیمت بازار GMX باشد، می‌توان از آن برای بازخرید و سوزاندن GMX استفاده کرد. در آن زمان، حداقل قیمت کف GMX بر اساس ETH و GLP محاسبه می شود.
GMX یک مبادله مشتقات با یک رابط کاربر پسند است که با استفاده از خوراک داده قیمت معتبر Chainlink طراحی شده است. علاوه بر این، GMX همچنین یک پلت فرم معاملاتی با سرعت پردازش تراکنش های سریع را فراهم می کند زیرا منبع نقدینگی فراوان و کارمزدهای بسیار راحت دارد. با این حال، نقطه ضعف GMX عدم تنوع در پشتیبانی از جفت های معاملاتی موجود در پلتفرم است. در آینده، اگر GMX بتواند جفت‌های معاملاتی بیشتری را پشتیبانی کند، می‌تواند به صرافی پیشرو مشتقات در فضای DeFi تبدیل شود .
Blockade Games پلتفرمی را فراهم می کند که به توسعه دهندگان اجازه می دهد بازی های بلاک چین را ایجاد کنند. علاوه بر این، Blockade Games همچنین بسیاری از بازی های رایگان جالب را ایجاد می کند.
UNQ Club پروژه ای است که یک پلتفرم بلاک چین را فراهم می کند که به سرمایه گذاران اجازه می دهد تا دارایی های NFT موجود را جمع آوری و مدیریت کنند.
BENQI یکی از قطعات مهم اکوسیستم بهمن است. به TraderH4 بپیوندید تا بدانید BENQI (QI) چیست و همچنین اطلاعات دقیقی در مورد توکن QI پیدا کنید.
SafePal علاوه بر یک کیف پول ذخیره‌سازی ارزهای دیجیتال، برای بسیاری از سرمایه‌گذاران به خاطر توکن‌های SFP و رویدادهای airdrop با جوایز جذاب نیز شناخته شده است.
تب آکیتا اینو در بازار کریپتو در گذشته، همراه با توسعه سریع "توکن خانه سگ"، سر و صدای زیادی ایجاد کرده است.
IoTeX چیست؟ این یک بلاک چین است که در ارتباط با اینترنت اشیا (IoT) ساخته و توسعه یافته است. برای یادگیری این مقاله با TraderH4 همراه باشید.
OKB چیست؟ OKB یک سکه مبادله ای از OKX و زنجیره بلوکی OKX است. بیایید در این مقاله با مبادلات OKX و OKB با TraderH4 آشنا شویم.
DROPP GG یک ایده نوآورانه و بدیع را برای ارائه یک پلت فرم نعناع NFT بر اساس جغرافیاهای خارج از دنیای واقعی به ارمغان می آورد.
CronaSwap یک DEX است که بر روی زنجیره کرونوس ساخته شده است که مدلی مشابه با Uniswap دارد.
Highstreet یک بازی است که Metaverse، تجارت و روند Play to Earn را ترکیب می کند. با تشکر از ایده منحصر به فرد Highstreet 5 میلیون دلار جمع آوری کرده است.
