Analisi di On-chain Sushi #2 - Le vendite aumentano drasticamente quando il mercato oscilla

Dopo 2 mesi dalla prima analisi, Sushi è cambiato molto, soprattutto l'introduzione di Kashi e Miso. Con i dati on-chain guarda come è cambiato Sushi!

Sushi è stato il primo progetto che Coin98 ha analizzato i dati on-chain, a quel tempo, SUSHI veniva continuamente ritirato dallo scambio e i possessori di SUSHI si tenevano principalmente per mano.

Dopo 2 mesi Sushi è cambiato molto, soprattutto con il lancio di 2 nuovi prodotti, Kashi e Miso. Diamo un'occhiata ai dati On-chain del token SUSHI, vediamo quali modifiche ha apportato il progetto in passato.

Cos'è il sushi?

SushiSwap era originariamente un fork AMM di Uniswap, ma nel tempo il progetto sta crescendo e poi talvolta ha superato Uniswap, il progetto è attualmente il DEX con il 3° TVL più grande oggi sul mercato.

La direzione di sviluppo di SushiSwap è quella di espandere il mercato aziendale, oltre al prodotto principale è AMM SushiSwap, il progetto ha sviluppato molti nuovi prodotti/funzionalità integrati come Lending, Leverage, IDO, Yield Optimizer,...

Inoltre, Sushiswap mira anche a sviluppare Multichain, espandendosi a catene diverse da Ethereum come BSC, Polygon, Fantom.

Questo articolo ti fornirà i dati on-chain sui prodotti e i token SUSHI. Alla fine dell'articolo, avrò un riepilogo per facilitare la comprensione della situazione del progetto. Si prega di fare riferimento per avere più prospettive di investimento.

Analisi dei dati on-chain dei prodotti Sushi

Sushi ha attualmente 3 prodotti principali:

• Sushi Swap.
• Prestito Kashi.
• Miso.

Analizzeremo in catena questi 3 prodotti a turno.

Dati on-chain di AMM Sushiswap

Sushiswap è il primo e più mirato prodotto di Sushi, parlerò in dettaglio dei dati On-chain di questo prodotto.

In passato, AMM Sushiswap è stato molto sviluppato.

Informazioni sul valore con chiave (TVL)

TVL è cresciuto prima, raggiungendo un picco di $ 5,6 miliardi di TVL in Sushi, e un tempo TVL in Sushiswap ha superato Uniswap. 

L'eccessiva correzione ha fortemente influenzato Sushi, ma in generale TVL mostra segni di ripresa e Sushiswap è ancora l'AMM con TVL al 3° posto nel mercato, dopo Curve e Uniswap.

Informazioni sul volume di scambio

Durante l'ultima correzione, anche se TVL è stato ritirato di quasi la metà, il volume degli scambi su Sushiswap è comunque aumentato notevolmente, da $ 1 miliardo - $ 3 miliardi di volume di scambi al giorno.

TVL è diminuito ma il volume delle transazioni è aumentato notevolmente, il che ha portato a molte cose positive come:

• Aumenta l'efficienza del capitale in Sushiswap: Stessa somma di denaro ma LP otterrà più denaro.
• Forte aumento delle entrate: Proveniente da un volume elevato di transazioni.

Secondo i dati sulle entrate di Token Terminal, le entrate di Sushiswap nell'ultima settimana hanno raggiunto i 5 milioni di dollari al giorno, in aumento di 5 volte rispetto all'inizio di maggio.

Sebbene il prezzo del Sushi sia crollato durante quel periodo, i dati On-chain mostrano che un mercato volatile è una buona cosa per Sushi AMM, l'aumento delle entrate dividerà e compenserà gli LP e xSushiholder.

SushiSwap su altre piattaforme

Attualmente Sushiswap si è espansa e cresciuta su più di 15 catene. Soprattutto su Polygon, il TVL e il volume delle transazioni di Sushiswap hanno superato Quickswap, il primo AMM su Polygon.

Il progetto ha collaborato con Polygon per avere un programma di incentivi super grande, LP riceve sia token SUSHI che MATIC. Ciò promuove fortemente la crescita di Sushi su Polygon. In futuro, Sushi potrà applicare completamente questa strategia su altre Catene.

Dati a catena di altri prodotti: Kashi, Miso

1. Kashi

Kashi è il primo prodotto di BentoBox nel segmento Lending, aprendo un prossimo set di prodotti DeFi dell'ecosistema Sushiswap. L'attuale TVL su Kashi è di circa $ 8 milioni, con i token più presi in prestito e prestati come stablecoin come DAI, USDT, USDC, TUSD. 

Kashi Lending è disponibile anche su alcune altre catene come BSC, Polygon, ma simile a Ethereum, il prodotto non è stato ancora promosso. Il livello TVL di Kashi su altre catene è piuttosto basso, meno di 1 milione di dollari.

2. Miso

Miso è la piattaforma IDO su Sushiswap, questo è un prodotto molto atteso dalla community. Recentemente c'è stato il primo progetto IDO su MISO, che è Sake, un progetto sul sake tokenizzato. 

Si può notare che nonostante sia il primo progetto ad essere IDO on Sushi, il numero di persone che frequentano IDO non è troppo alto, hanno partecipato solo 108 persone. E dopo 5 giorni, ci sono ancora molti SAKE invenduti. Forse in parte perché il prezzo di SAKE è già piuttosto alto 1 SAKE = 376,5 SUSHI ~ $ 5.000, molti investitori sono anche piuttosto timidi in questo accordo IDO.

I progetti IDO su Sushiswap saranno molto utili, perché saranno integrati nell'ecosistema Sushi e godranno degli incentivi del programma Onsen, quindi credo che questo prodotto continuerà sicuramente a svilupparsi. Aspettiamo il prossimo IDO di Sushiswap.

Fine

Riassumendo, dopo aver analizzato i dati On-chain dei prodotti SushiSwap, possiamo trarre le seguenti idee principali:

• Sebbene il mercato abbia subito una brusca correzione, è positivo per AMM Sushiswap, le entrate sono aumentate notevolmente di recente.
• Sushiswap si è evoluto in altre catene e ha ottenuto un certo successo su Polygon e Fantom.
• Kashi e Miso sono i 2 prodotti più recenti, attualmente niente di eccezionale.

Successivamente, verremo all'analisi dei dati on-chain del token SUSHI.

Analisi dei dati on-chain del token SUSHI

Distribuzione di SUSHI Token

Può essere visto nell'immagine qui sotto:

• La distribuzione di SUSHI al piano sta aumentando gradualmente, ora fino al 74% dei SUSHI sono ai piani, la maggior parte dei quali su AMM Sushiswap.
• Nel frattempo, la quantità di SUSHI nelle mani dei trader DEX tende ad essere inferiore, poiché attualmente detiene solo l'11% circa dell'offerta totale di SUSHI.

Dai dati di cui sopra, possiamo trarre 2 cose:

• La vendita è in aumento.
• Alcuni trader DEX si sono arresi e hanno venduto token SUSHI.

SUSHI oscillazioni del saldo sui cambi

Ora ci addentreremo nell'analisi dei saldi SUSHI sugli scambi. 

Osservando l'immagine sopra, possiamo vedere:

• L'importo di SUSHI prelevato su AMM non è eccessivo, sono stati ritirati solo circa 500.000 SUSHI ⇒ Il numero di SUSHI Staking e SUSHI utilizzati per fornire liquidità non è stato ritirato molto, il che dimostra che i veri possessori di SUSHI non si sono arresi. Come ho analizzato sopra, potrebbe essere perché l'aumento delle entrate ha parzialmente compensato questi due oggetti.
• SUSHI è stato spinto molto a terra. Soprattutto sull'exchange Coinbase, più di 2,5 milioni di SUSHI sono stati trasferiti all'exchange ⇒ Ciò dimostra che la quantità di SUSHI disponibili per la vendita è ancora elevata.

Fluttuazione del saldo nella TOP 10 SUSHI Holder negli ultimi 7 giorni

I dati sulle fluttuazioni del saldo nei TOP 10 detentori di SUSHI sono abbastanza chiari:

• 8 titolari non comprano né vendono nulla.
• 1 titolare vende più di 330.000 SUSHI.
• 1 supporto acquista accendino SUSHI 14K.

In totale, i detentori della TOP 10 detengono attualmente circa il 4% di SUSHI per lo più inattivi e stanno ancora guardando.

Epilogo

Riassumendo l'analisi dei dati del progetto Sushi (SUSHI), possiamo trarre alcuni punti principali come segue:

• Per quanto riguarda i prodotti, l'AMM di Sushiswap sta ancora andando molto bene, le entrate sono aumentate di 5 volte nell'ultimo aggiustamento.
• Altri prodotti di Sushi sono ancora nelle prime fasi e non hanno avuto molto successo.
• Sushi ha ora sviluppato il prodotto in Chains e ha ottenuto un certo successo in Polygon e Fantom.
• Per quanto riguarda il token SUSHI, la forza di vendita è ancora forte, il che è chiaramente dimostrato dal forte aumento del numero di SUSHI inviati agli scambi CEX nell'ultima settimana,
• I detentori di TOP SUSHI stanno ancora guardando e non hanno intrapreso alcuna azione.

Sushi è uno degli AMM innovativi dell'ultimo periodo, il progetto ha scelto una direzione diversa per espandere il proprio mercato aziendale invece di concentrarsi su un segmento come gli altri AMM. Quindi il potenziale di sviluppo di Sushi è enorme.

Sopra c'è l'analisi dei dati On-chain del progetto Sushi (SUSHI), uno degli AMM leader oggi sul mercato. Dopo aver letto l'articolo, titolari di SUSHI, continuerete a detenere o vendere in questa ondata di prezzo? Si prega di lasciare i vostri commenti nella sezione commenti in modo che possiamo scambiare e discutere.

Ci vediamo ragazzi nei prossimi numeri "Analisi sulla catena".