La guerra AMM tra blockchain

Attraverso un confronto tra i migliori DEX sulle piattaforme Blockchain per dare una visione più intuitiva di ciascun DEX e dell'ecosistema di ogni Blockchain.

Ciao ragazzi!

DEX è sempre stato un elemento importante in ogni ecosistema DeFi, perché non importa quanto siano forti i progetti dell'ecosistema, deve esserci un posto dove scambiare i loro token. 

Man mano che un ecosistema DeFi cresce portando a più transazioni sul DEX, ora il DEX crescerà e possiamo dire: DEX rappresenta e rappresenta parte della forza dell'ecosistema DeFi.

Quindi oggi condividerò alcuni confronti tra i migliori DEX sulle piattaforme Blockchain, aiutandoti ad avere una visione più intuitiva di ciascun DEX e dell'ecosistema di ogni Blockchain.

Statistiche di AMM su Blockchain di spicco

Uniswap su Ethereum

Ogni volta che emerge un DEX, lo confrontano sempre con Uniswap. Ecco come è posizionato Uniswap , il DEX n. 1 di tutti è il tipo DEX. 

Quindi, in termini di indicatori di cui sopra, in termini di volume degli scambi, numero di transazioni o TVL, Uniswap è solo relativamente migliore degli scambi DEX di altre Blockchain, ma la capitalizzazione di mercato è molto più alta., che è quasi 5 volte quella di PancakeSwap e 7 volte quello di MDEX.

Rispetto ad altri DEX nella stessa rete Ethereum, anche Uniswap è senza fiato.

Tabella di confronto TVL di DEX. Fonte: Defi Pulse.

La posizione numero 1 su TVL oggi appartiene a Curve Finance, un DEX incentrato sul trading di Stablecoin, e Uniswap è anche seguito da vicino dal rivale Sushiswap . 

Allora qual è il motivo per cui l'UNI continua ad aumentare fortemente negli ultimi tempi? 

Per me ci sono 2 ragioni principali:

• In primo luogo, l'influenza di Uniswap è ancora troppo grande, i nuovi progetti ora preferiscono scegliere Uniswap per aumentare il riconoscimento al posto del Sushi, il che si riflette chiaramente nel numero di coppie di trading di supporto in Vietnam su ciascuna piattaforma. Uniswap ha oltre 30.254 coppie di scambio mentre Sushiswap ne ha solo 753. Anche Pancake o MDEX non possono eguagliare Uniswap in termini di coppie di scambio.
• In secondo luogo, quando ci sono ancora molti token su Uniswap, la liquidità e le maggiori opportunità di investimento attireranno gli utenti. Uniswap V3 e il passaggio al livello 2 saranno anche strumenti promettenti per aiutare Uniswap a competere con altri DEX.

PancakeSwap su Binance Smart Chain  

Pancake insieme a Binance Smart Chain sono parole chiave estremamente calde negli ultimi tempi. Il progetto PancakeSwap è cresciuto di quasi 100 volte dal basso. 

Rispetto a un indice tra Pancake e Uniswap, sebbene TVL sia solo ⅓ di Uniswap, il volume delle transazioni è vicino a Uniswap e il numero di transazioni nelle 24 ore è più di 4 volte. 

Ciò dimostra che il livello di utilizzo del capitale su PancakeSwap è molto più efficace di Uniswap. 

TVL è il valore bloccato, creando liquidità sul DEX:

• Con $ 1 di valore bloccato (TVL) su Uniswap, ciò genererà 955/4.730 ~ $ 0,2 di liquidità.
• Su Pancake, $ 1 TVL genera 875/1.610 ~ $ 0,55 di liquidità.

Pertanto, il denaro su Pancake viene utilizzato 2,5 volte in modo più efficiente di Uniswap, quindi il fornitore di liquidità su Pancake sarà più redditizio. 

Allo stesso tempo, Pancake ha ancora il programma Token Incentives per LP e Uniswap è terminato. Pertanto, il capitale che scorre attraverso PancakeSwap è ovvio.

Un'altra differenza tra Uniswap e Pancake, se Uniswap deve competere con molti concorrenti, Pancake ha quasi vinto nel segmento DEX su Binance Smart Chain.

MDEX su Hecochain

Forse rimarrai sorpreso quando guarderai i dati di MDEX rispetto ai due giganti Pancake e Uniswap. 

TVL è solo leggermente migliore di Pancake e molto indietro rispetto a Uniswap, ma il volume delle transazioni è 3 volte superiore, anche il numero di transazioni è superiore, 1,5 volte quello di Pancake e 7 volte quello di Uniswap.

Questo perché MDEX ha un programma di Trading Mining, che premia i token $MDX quando si fa trading su MDEX, questa ricompensa è persino maggiore della commissione di transazione dello 0,3%, quindi molti investitori hanno aderito al programma per ricevere premi gratuiti. 

Il nuovo MDEX lanciato il 26 gennaio, meno di un mese fa, è normale premiare gli Incentives Token per attirare utenti, come i progetti precedenti. 

E guardando i numeri, si può vedere che questa campagna di MDEX ha molto successo, aumentando la consapevolezza del marchio. E con un'enorme liquidità, MDEX ha attratto molti nuovi progetti su Hecochain, il numero di coppie di trading su MDEX ha raggiunto 1.257. 

Hecochain è stato lanciato all'inizio di dicembre, 3 mesi dietro Binance Smart Chain, quindi i numeri di MDEX rispetto a Pancake sono ancora molto impressionanti.

Raydium su Solana 

Raydium è stato appena lanciato il 21 febbraio, il progetto è troppo nuovo per noi per valutare e confrontare l'efficacia con altri DEX. Anche il livello TVL al lancio non è molto impressionante, solo $ 5 milioni. 

Ma quando si guarda al prezzo del token, RAY è comunque aumentato molto dopo essere diventato pubblico, dimostrando che il progetto è ancora molto apprezzato.

Secondo me, questi sono i 2 motivi principali per cui RAY è cresciuto così tanto, e questo è un progetto a cui dovresti prestare attenzione in futuro:

• Veloce ed economico: anche Binance Smart Chain e Hecochain hanno questo Slogan ed è vero che è più veloce ed economico, ma per me non basta. Solo pochi investitori di Ethereum si sono trasferiti, BSC ha mostrato il suo problema, le commissioni di transazione sono salite a $ 1-2 $. Se la DeFi esplode, BSC o HecoChain saranno in grado di sopportare circa il 10% in più di investitori nel passaggio a CEX? Per quanto riguarda Raydium con piattaforma Solana, la commissione di transazione è attualmente di $ 0,00006, pienamente in grado di resistere alla conversione e all'espansione della DeFi in futuro.
• Aumenta l'efficienza del capitale: Raydium è un DEX con entrambe le funzionalità, Swap e Order. La funzione di scambio è simile ad altri popolari amm (Uniswap, sushiswap). Per quanto riguarda la funzione di scambio, fornisce agli utenti altre opzioni di trading come l'ordine limite, l'ordine di mercato, ... sull'orderbook di siero (che può essere inteso come Raydium fornisce un'altra interfaccia per interagire con il siero).

E come ha detto Sam Bankman - Fried (SBF), Raydium ha tutto ciò di cui hai bisogno in un DEX:

• Un order book DEX è abbastanza veloce per collegare le transazioni.
• Su una catena che è abbastanza veloce per elaborare quelle transazioni.
• Un AMM è direttamente collegato agli ordini del libro degli ordini.

Raydium ha fatto ciò che i DEX di cui sopra non hanno fatto, ovvero creare una combinazione di DEX, per promuovere congiuntamente l'ecosistema DeFi.

AMM su altre piattaforme

Qui ho menzionato solo 4 AMM su 4 Blockchain importanti, ma in altre piattaforme come TomoChain con LUA, KAVA con l'intenzione di rilasciare un DEX nel secondo trimestre, Fantom - un progetto che sta ricevendo molta attenzione non è stato ancora rilasciato. DEX, o NEAR - La scommessa n. 7 di Coin98,.... 

Quelli sono anche gli AMM a cui dovresti prestare attenzione, in modo che quando quella piattaforma esplode, i first mover come noi dovranno solo pensare a come realizzare profitti.  

Epilogo

Sopra sono riportati alcuni dei miei pensieri e confronti sui DEX basati sui dati del team di Coin98 Analytics. Puoi vedere il post originale qui .

Insieme a Stablecoin e Lending, DEX è sempre un elemento importante in ogni ecosistema DeFi, aiutandoti ad avere una prospettiva più ampia su ciascun ecosistema. 

Credo che dopo aver letto l'articolo, tu abbia tratto alcuni spunti per te stesso, vedi dei confronti che non ho menzionato o commenti qui sotto per scambiare e discutere.