Serums grootste ambitie (SRM)

Kan Serum een ​​ecosysteem van biljoenen dollars worden met miljarden gebruikers? Blijf op de hoogte voor het bericht van vandaag.

Eenzijdige meningen geven is eenvoudig. Alles heeft zijn eigen sterke en zwakke punten, en het belangrijkste is niet te proberen te bewijzen dat je er verstand van hebt. Wat de moeite waard is, is wanneer je ze kunt evalueren en met elkaar vergelijken.

Er zijn een paar vragen of DeFi kan gedijen, en die kan ik ook niet voor je beantwoorden. Misschien is geen enkel DeFi-project een noodzaak voor de samenleving.

Maar misschien komt die er wel!

De vertaling van Sam zal zich richten op de volgende vragen: Kan Serum een ​​ecosysteem van biljoenen dollars worden met miljarden gebruikers? 

De les zal in twee delen worden verdeeld: 

• Deel één: waarom DeFi een industrie van biljoenen dollars zou kunnen zijn.
• Deel twee: Als DeFi zich in die mate ontwikkelt, waarom zou Serum dan de uitverkoren "persoon" zijn?

Waarom DeFi?

Voor veel mensen wordt DeFi als een dom ding beschouwd en ik heb er deel van uitgemaakt. Een jaar geleden was ik erg sceptisch over DeFi, als je me zou vragen wat ik echt denk dat het zou zijn: traag, duur, vol met bugs en zonder ontwikkelingspotentieel.

Er zijn een paar dingen die me van gedachten hebben doen veranderen. Voordat we ingaan op hoe DeFi hun problemen oplost, laten we het hebben over waarom u zich er in de eerste plaats mee bezig zou moeten houden.

Voor sommige mensen is decentralisatie en het vermijden van censuur misschien niet genoeg, en ik denk van wel, althans niet als je wilt dat DeFi echt groot wordt. 

Visa, NYSE, Apple, Nissan kunnen een fortuin uitgeven aan die diensten, maar er zullen tientallen potentiële doorbraken zijn die de wereld zullen bewijzen dat het bouwen aan de keten uw producten kan maken: ze worden beter, niet andersom.

En ik denk dat de sleutel hiervoor de combinatie is .

Een ontwikkelteam Uniswap , een gedecentraliseerde AMM-uitwisseling. Het andere team ontwikkelde Aave , een protocol voor decentraal verzenden en lenen.

Stel dat u nu een gedecentraliseerde beurs wilt ontwikkelen met mogelijkheden voor margehandel. Wat ga je doen? Herbouwt het elk stuk van de grond af, een risico-engine, een liquidatie-engine en een DEX,... ?

ZIJN NIET!

Laten we zeggen dat Bob USDC heeft en op ETH wil longeren met een hefboom van 2x. U ontwikkelt een GUI (grafische gebruikersinterface), met slechts één klik doet u al het volgende:

1. Koop ETH met USDC op Uniswap.
2. Stuur ETH naar Aave, stort en leen USDC.
3. Stuur USDC naar Uniswap, koop ETH.
4. Stuur ETH naar Aave, stort en leen USDC.
5. Stuur USDC naar Uniswap, leen ETH.

En als je nog compacter wilt zijn, kun je flitsleningen gebruiken om de extra stappen te verminderen.

Het belangrijke punt dat ik wil maken is dit: on-chain projecten zijn in dezelfde taal, zijn open source en hebben geen toestemming, dus je kunt ze combineren om iets geweldigs te bouwen, in plaats van alleen losse onderdelen.

Als u een GUI ontwikkelt die stap 1 tot 5 met een enkele klik kan uitvoeren, heeft u een DEX voor margehandel opgebouwd.

Als u liquiditeit wilt bieden met een hefboomwerking en rendement van 2,5x, kunt u de mogelijkheid om te lenen/lenen verder combineren met DEX, wat Alpha Homora doet.

Je kunt dit proberen met Binance-leningen en Coinbase-orderboeken, maar ze zullen geen erg goed resultaat geven. U zult het probleem van tarieflimieten, leenlimieten, opnames en vertragingen bij het opnemen van activa en het risico van liquidatie bij het lanceren van producten tegenkomen.

Met DeFi is alles opgelost.

Nog een voorbeeld van Serum. Stel dat u een snelle en goedkope DEX op Solana wilt .

Je kunt Rust leren, een geschikte on-chain engine bouwen, testen en market makers vinden en GUI's bouwen, enz.

Of u kunt een GUI Fork, een vergoeding instellen voor uw adres en deze naar wens aanpassen, en in slechts 10 minuten heeft u uw eigen merk DEX.

Bonfida-GUI

Dus waarom bouwen grote namen op serums?

Als u liquiditeit voor uw gebruikers wilt creëren, hoeft u geen exclusieve handelsorganisaties te contacteren, te handelen, te vergelijken, opkomende problemen op te lossen, te onderhandelen over prijzen,... Het enige wat u hoeft te doen,... gewoon een GUI DEX hosten, en 10 minuten later is alles klaar.

Stel dat u een token wilt genereren en vermeld deze. Je kunt ontwikkelaars inhuren om tokens te maken, contact opnemen met Binance, FTX of Coinbase over een tokenlijst,.. Of je kunt tokens minen, een DEX- of een AMM-pool toevoegen en een paar suggesties toevoegen, 10 minuten later staat je token in de lijst.

De combinatie betekent dat elke applicatie die op DeFi is ontwikkeld, automatisch alle andere applicaties als onderdeel ervan kan integreren . Elk project begint alsof ze een volledig financieel ecosysteem hebben ontwikkeld.

Dit is geen garantie dat DeFi zal gedijen.

Maar dit zijn echte voordelen als ze goed worden uitgevoerd - voordelen die waarschijnlijk een groot aantal bedrijven zullen overtuigen om verder te gaan in de keten.

Je kunt je een toekomst voorstellen met miljarden gebruikers. Dat is de echte bestemming van DeFi.

Dus hoeveel zal DeFi waard zijn als dat gebeurt?

Dat is een heel moeilijke vraag om nauwkeurig te beantwoorden. De voorbeelden die volgen, berekenen niet de werkelijke waarde van DeFi in de toekomst, maar de haalbare DeFi-waarde.

Laten we wat elementaire wiskunde doen.

1. Hoeveel inkomsten zouden NYSE + ARCA + CME + ICE + … genereren als ze gedecentraliseerd zouden worden en slechts 0,25 bps per transactie in rekening zouden brengen?

• Momenteel is het dagelijkse handelsvolume 10 biljoen dollar waard. Als we het transactievolume met ongeveer 75% verminderen en de resterende 20% naar het gedecentraliseerde netwerk brengen, zal het transactievolume ongeveer 500 miljard USD/dag bedragen.
• Dit zal ongeveer $ 3 miljard aan jaarlijkse inkomsten genereren en zal worden gewaardeerd op ongeveer $ 100 miljard.

2. Hoe zit het met sociale netwerken?

De gedecentraliseerde migratie heeft voordelen zoals:

• Toegang tot API's toestaan.
• Bouw vrijelijk GUI's, clients,..
• Gratis zoeken.
• Uitwisselingen tussen gemeenschappen.
• Vermijd censuur.

Uitgaande van de vereiste doorvoer, zal de gasprijs stabiliseren op ~ $ 0,0002 (zoals op Solana).

Twitter:

• Dagelijks kost $ 10.000.
• 30 miljard dollar waardering.

Facebook:

• Dagelijks kost $ 100.000.
• Waardering van 800 miljard dollar.

Vrij moeilijk te berekenen in dit geval, omdat ze IPFS of iets anders zouden moeten gebruiken. Maar als we in theorie ongeveer 30% van de sociale netwerken zouden kunnen verplaatsen, zou de totale waarde van on-chain sociale netwerken 300 miljard dollar zijn.

3. Hoe zit het met gestructureerde financiële producten?

• De meeste zijn heel gemakkelijk aan de ketting te bevestigen.
• Blackrock alleen al is $ 100 miljard waard.
• Kan een totale waarde van maximaal 500 miljard dollar bereiken.

4. Hoe zit het met creditcards?

• Visa verwerkt ongeveer 2k-50k TPS (transacties per seconde); Een schaalbare blockchain kan dit aan en zal een waardering hebben van $500 miljard.
• Dus we kunnen een totale creditcardmaatschappij hebben ter waarde van $ 1 biljoen in de keten.

…. en het is allemaal nog maar het begin.

Natuurlijk zijn het bovenstaande gewoon wiskundige krabbels - een hoop inkt en papier zonder echte waarde. En dit is ook niet de waarde van blockchain, dit is de waarde van bedrijven en DAO’s die theoretisch on-chain kunnen bouwen.

Maar het is ook relatief duidelijk dat in theorie een aantal bedrijven met een gecombineerde waarde van meer dan $ 10 biljoen in de keten zou kunnen zijn en allemaal samen zouden kunnen komen.

Ik zeg niet dat dit zal gebeuren, ik zeg alleen dat het kan .

DeFi kan mislukken, vooral als het bekend staat als oplichterij en niet in staat is om te schalen in plaats van een krachtig product.

Maar DeFi kan slagen, en als dat lukt, zal het een enorme explosie veroorzaken.

Waarom serums?

Solana

De mogelijkheid dat DeFi 1 miljard gebruikers en 10 biljoen dollar on-chain waarde kan bereiken, welke blockchain kan aan die behoefte voldoen?

1. De mogelijkheid om tienduizenden transacties, honderdduizenden bestellingen per seconde te verwerken.

2. Het vermogen om 10 miljard interacties van sociale netwerken per dag af te handelen, wat overeenkomt met ongeveer 100 duizend interacties per seconde.

3. Gasvergoeding van minder dan $ 0,001.

4. In staat om uit te breiden volgens de ontwikkeling van de wereld.

• Naarmate de technologie evolueert, moet ook de doorvoer van blockchain groeien.
• Mogelijkheid om verzoeken in een oogwenk te verwerken.
• Met elke muisklik zou je normaal gesproken verwachten dat ze slechts ongeveer 100 ms nodig hebben om te verwerken - 1 seconde vertraging is vervelend

5. Productmix: elk bedrijf, elke branche wil een gemeenschappelijk segment zijn als het niet te veel wil verliezen bij het toevoegen van waarde aan het bedrijf.

6. Decentralisatie en openheid: in principe zal blockchain moeten evolueren tot het punt waarop:

7. Een miljoen TPS: 200k per scherf per industrie.

8. $0,001 gas: meer maakt het verzenden van commando's, het bijwerken van berichten, .. te duur.

9. Uitbreiding met het principe van Moore: Specifiek, het uitbreiden van de totale rekenkracht van de computer parallel aan de behoeften:

• Open en gedecentraliseerd
• 100ms bloktijd

Welke blockchains kunnen momenteel aan die claim voldoen?

Bijna Nee.

Het feit dat 200K transacties per seconde per shard alle blockchains voorlopig kunnen uitschakelen.

Maar wat nog zorgwekkender is, is dat dit het grootste deel van de langetermijnvisie van blockchains heeft verbroken.

De meeste ketens, zelfs de snelste, hebben geen plannen om zich te concentreren op het vergroten van hun doorvoer, maar steunen in plaats daarvan op de valse illusie dat ze responsief zijn. 100.000 gebruikers in het goedkope DeFi-ecosysteem van vandaag.

Om nog maar te zwijgen van het feit dat ETH slechts ongeveer 15 transacties per seconde kan verwerken, maar zelfs ETH 2.0 heeft geen plannen om 200k TPS in een enkele scherf te verwerken met aggregatie op atomair niveau.

Snellere ketens verwerken ongeveer 1k TPS, de snelste rond de 50k.

Dus de blockchains die waarschijnlijk de grootste ambities van DeFi zullen bereiken, zijn diegene die momenteel tienduizenden TPS aankunnen en die van plan zijn in de loop van de tijd geleidelijk te groeien.

Met andere woorden, het moet een van de snelste ketens zijn die zal blijven groeien en meegroeien met de groei van de Silicon Valley.

Solana heeft deze kenmerken. Het kan momenteel ongeveer 50k TPS aan, breidt uit volgens het principe van Moore en heeft een reeks blauwdrukken die de komende jaren 10x kunnen groeien in doorvoer door andere delen van het systeem te optimaliseren. En daarmee komen zeer goedkope gaskosten.

De blokkeringssnelheid van Solana ligt momenteel rond de 400 ms, maar kan met moeite worden teruggebracht tot 150 ms.

Maar de kern is dat Solana is ontwikkeld met de verwachting om in de loop van de tijd steeds meer middelen in te zetten voor toenemende schaalbaarheid. Het ontwikkelingsteam en de deelnemers aan het ecosysteem hebben de handen ineengeslagen om deze missie uit te voeren en werken samen om het netwerk uit te breiden.

Het zou behoorlijk tegenvallen als Solana niet aan bovenstaande criteria zou voldoen.

Vind je een ketting die kan doen wat ik net zei?

Serums

Blockchain is alles wat nodig is om DeFi te laten gedijen. Maar op zichzelf staan ​​is niets, een voorstel in een groep om consensus te bereiken heeft supporters nodig.

Om DeFi schaalbaar te maken, moeten mensen ervoor kiezen om die blockchain te gebruiken, veel mensen.

Wanneer er 10 miljoen gebruikers zijn, zal wat er gebeurt vanzelf gebeuren: het zal waarschijnlijk het voor de hand liggende antwoord zijn voor bedrijven die willen investeren om functionaliteit on-chain te krijgen.

Maar hoe kom je bij deze stap? Ten eerste moet er een ander soort consensus zijn, de zogenaamde "incubator", als je DeFi wilt bouwen, dan moet je daar kijken.

Ethereum heeft dit bereikt. De andere ketens momenteel niet.

Maar Serum  heeft een kaart om dit te bereiken. Momenteel heeft Serum de krachtigste DEX-uitwisseling on-chain in bezit en het ecosysteem groeit sterk. Daarachter groeien hier applicaties met honderden miljoenen gebruikers. Alles is begonnen.

Meer dan dat, Serums heeft middelen: dit is een belofte dat Serums hulp, producten, liquiditeit en fondsen zal hebben. De alliantie van de ontwikkelaars op het Serum is behoorlijk groot.

Dit betekent natuurlijk niet dat het serum zal falen.

Maar dit betekent ook dat Serums dat wel kan .

Beetje bij beetje, beetje bij beetje, gaat Serum nog steeds vooruit. Deze week zag ik veel bèta's van sociale media-apps, fantasiesportgames, token-munten, orakel, AMM's, opties , bruggen en meer, een groot deel afkomstig van de Solana Wormhole-hackathon. 

De reden voor de geboorte van het Serum?

Het eerste voorstel voor het Serum-project kwam van een Google-document dat een protocol beschrijft voor het opslaan van webscreenshots op Ethereum.

Dat idee wordt stap voor stap in de tijd ontwikkeld totdat het zijn limiet bereikt.

Elk opgesteld plan heeft in wezen twee eigenschappen:

1. Serum zal in 2 maanden worden voltooid.
2. Serum zal nooit meer waard zijn dan een gemiddelde dapp.

Maar het project loopt op een splitsing en de beslissing welke kant op moet, zal rechtstreeks van invloed zijn op de ontwikkeling van het platform:

1. Blijf groeien zoals voorheen.
2. Bouw op een andere ketting.

Bij de eerste keuze kan het Serum compleet zijn om volledig deel te nemen aan het “DeFi-seizoen”. Het was in staat om een ​​volledig functionele en verkoopbare token te lanceren, en natuurlijk zou het zijn limiet van zijn eigen waarde bereiken.

Met de laatste optie kan Serum worden opgeschaald naar miljarden gebruikers. Maar in ruil daarvoor duurt het maanden voor het eerste product, jaren voor een groot ecosysteem en tientallen jaren om zijn grootste ambitie te realiseren. En het is allemaal gebaseerd op of het serum in het eerste moment met succes deals kan aantrekken.

Serum heeft een netelig pad gekozen, het project is geboren uit de vragen en ambities die in dit artikel aan mij zijn gericht: Doen wat je moet doen om - indien succesvol - DeFi zijn eigen grootste ambitie te laten realiseren.

We hebben een lange weg afgelegd vanaf het moment dat het project werd opgericht tot nu. Er is nog een lange weg te gaan, er zullen nog steeds successen en mislukkingen zijn. Maar ik denk dat dat de definitie is van een groot doel hebben.

 Sam Bankman Fried