Kien Bui – Research Analyst la TraderH4
Analiza de mai jos este scrisă pe baza părerii autorului Kien Bui prin articolul Cum funcționează HydraDX și de ce este valoros? Kien Bui este în prezent fondatorul și CEO-ul SynerWork. În plus, a fost fostul fondator al Lamchame.com. Are experiență în a investi cu succes în multe proiecte descentralizate. În plus, în prezent este analist de cercetare la TraderH4.
HydraDX este o platformă descentralizată care acceptă cross-chain. Platforma este alimentată de Substrate – un instrument care ajută la valorificarea mai multor platforme populare precum Polkadot și Edgeware. Cu toate acestea, HydraDX rulează pe Polkadot și acționează ca un paralanț.
Folosind Substrate, dezvoltatorii HydraDX pot efectua upgrade la nivel de sistem fără a declanșa un hard fork. Pe de altă parte, implementarea proiectului pe Polkadot ca paralanț îi permite lui HydraDX să optimizeze caracteristici cheie precum viteza, flexibilitatea și securitatea.
În plus, Polkadot este o potențială viitoare platformă, cu numărul de proiecte de pe platformă crescând vertiginos. HydraDX acționează în primul rând ca un middleware de încredere și sigur pentru a alimenta schimburile de token-uri descentralizate atât în interiorul, cât și în afara platformei Polkadot.
Deoarece ideea proiectului HydraDX este foarte potențială, echipa de dezvoltare nici nu are nevoie să promoveze sau să primească investiții din fonduri, ci trebuie doar să se bazeze pe comunitate (chiar și comunitatea originală HydraDX este destul de mică, majoritatea sunt oameni tehnici). sau cunosc membrii echipei de dezvoltare). Pentru a înțelege de ce ideea HydraDX este o idee bună, să învățăm cu TraderH4 cum funcționează Olympus DAO - de unde a apărut ideea HydraDX.
La fel ca Olympus DAO, HydraDX funcționează într-un protocol lichid de proprietate. Cu Olympus DAO, platforma garantează că 1 dintre jetoanele sale valorează cel puțin valoarea a 1 DAI, adică 1 USD. Dar cu mecanismul uriaș de miză a recompenselor, utilizatorii în loc să vândă mize. Pentru că mizele plătesc recompense atractive, vânzătorii sunt puțini și, în același timp, nevoia de a cumpăra pentru a aduce mize mari face ca prețul să crească. Să presupunem că, atunci când prețul jetonului OHM (token Olympus DAO) scade pentru că mulți oameni vând, protocolul îl cumpără înapoi, determinând o ofertă mai mică pentru a crește prețul.
Între timp, HydraDX este în esență un schimb descentralizat în stilul AMM (Piața Automatizată). Asta înseamnă că utilizatorii vor furniza lichiditate protocolului. În același timp, la tranzacționare, algoritmul va converti automat suma monedei utilizatorului în funcție de prețul corespunzător lichidității bursei. Cu toate acestea, în loc să ofere lichiditate pentru fiecare pereche de tranzacționare, de exemplu, DOT cu USDT, KSM cu DAI etc., HydraDX aplică un mecanism în care utilizatorii trebuie să furnizeze lichiditate doar pentru un tip de activ digital pe care îl doresc.
Protocolul HydraDX va echivala valoarea lichidității furnizate de utilizator cu valoarea corespunzătoare a monedei protocolului. Cu toate acestea, protocolul nu folosește propria monedă așa cum își folosește Olympus DAO tokenul, dar HydraDX generează un token numit LHDX, care este convertit în tokenul HDX (monedă de proiect).
LHDX este folosit ca intermediar pe bursă, similar modului în care cazinourile folosesc sloturile sau jetoanele. Prin urmare, LHDX poate genera sau arde, în funcție de lichiditatea bursei. Proiectul folosește LHDX în loc de jetonul HDX, deoarece tokenul HDX este folosit și pentru vot, astfel încât protocolul nu poate să imprime în mod arbitrar mai mult sau să-l ardă așa cum a făcut Olympus DAO.
La generarea LHDX, utilizatorii pot oferi lichiditate și cu jetoane HDX, iar LHDX este generat proporțional cu lichiditatea token-ului HDX. Cu toate acestea, valoarea LHDX este echivalentă cu lichiditatea totală a tuturor celorlalte active digitale. Cu toate acestea, cu imprimarea sau arderea suplimentară a LHDX în funcție de oferta de lichiditate HDX a utilizatorului, acest lucru este foarte asemănător cu modul în care Olympus DAO își gestionează activele.
Datorită mecanismului de mai sus, cu cât este mai mare lichiditate pe HydraDX, cu atât valoarea LHDX este mai mare. Cu alte cuvinte, valoarea token-ului HDX în sine este de asemenea mare, deoarece token-ul HDX corespunde 1:1 cu LHDX. Deoarece mecanismul de lichiditate al HydraDX trebuie să ofere doar un singur tip, este foarte ușor pentru furnizorii de lichidități (LP). Prin urmare, atâta timp cât mecanismul de bonus este potrivit, lichiditatea pentru HydraDX va fi foarte mare în cantitate și varietate în tipuri.
Deoarece utilizatorii nu trebuie să aibă o sumă corespunzătoare din cele două tipuri de active digitale, le va fi mai ușor să investească. Acest lucru face ca schimbul HydraDX să fie mai atractiv decât alții datorită diversității sale. În plus, un proiect frate cu HydraDX, Basilik, care are funcția de a ajuta noile active digitale să fie evaluate, se va conecta pentru a oferi lichiditate pentru Omnipool (poolul de lichidități multifuncțional al HydraDX).
În plus, pentru că nu este sub forma unui contract inteligent ca și alte schimburi AMM, HydraDX nu este limitat în ceea ce privește nevoia de a efectua tranzacții într-o perioadă de bloc. În același timp, cu flexibilitate, schimbul HydraDX permite punerea în comun și procesarea tranzacțiilor similare schimbului centralizat, astfel încât efectul de alunecare este redus. Ca rezultat, schimbul HydraDX va ajuta oamenii să facă tranzacții mult mai economice decât alte schimburi.
Dar frumusețea HydraDX nu se oprește aici. Protocolul HydraDX își deține lichiditatea, astfel încât lichiditatea tuturor activelor de pe bursă corespunde cantității de lichiditate HDX token furnizată de utilizatori. Prin urmare, atunci când utilizatorii retrag lichiditate, cantitatea de LHDX va fi arsă. Și atunci când utilizatorii oferă lichiditate pentru mai multe jetoane HDX, generează mai mult LHDX.
Până la data lansării proiectului, suma totală de jetoane HDX de pe piață va fi de aproximativ 4 miliarde de monede. Din care, 1,5 miliarde sunt pentru echipa de dezvoltare, 1,5 miliarde sunt pentru participarea inițială a comunității și 1 miliard este pentru utilizatorii să se alăture împrumutului multiplu. Aceste 4 miliarde de monede corespund a 40% din totalul monedelor. Cu toate acestea, crowdloanul nu va avea moneda imediat, ci o va elibera încet în decurs de 2 ani. În plus, cantitatea de monede ale comunității timpurii participante nu este clară cât timp va fi blocată sau cum va fi distribuită.
Cu toate acestea, dacă oferta inițială a pieței este mică, plus un mecanism de recompensă atractiv pentru furnizorii de lichidități, lichiditatea activelor digitale va fi, de asemenea, foarte mare. Motivul este că, investitorii trebuie să furnizeze doar un tip în loc de o pereche și nu sunt limitati în numărul de echivalente, ca în alte burse AMM.
Cu toate acestea, dacă vine cu plăți atractive pentru LP-urile altor active digitale și recompense ridicate pentru miza HDX, cantitatea de monede este mizată foarte mult. Acest lucru face ca cantitatea de jetoane HDX furnizată sub formă de lichiditate mai mică, dar mai multă lichiditate în alte active, astfel încât prețul monedelor HDX va fi ridicat.
Imaginați-vă dacă într-o zi suma TVL a lui HydraDX este de până la 10 miliarde USD, dar doar aproximativ 2 miliarde de monede HDX sunt furnizate cu lichiditate, prețul unui HDX va fi de până la 5 USD, în timp ce echipa de dezvoltare estimează prețul monedei la organizare. . Organizația de crowdfunding începe de la doar 0,023 USD.
HydraDX este într-adevăr un proiect potențial dacă echipa de dezvoltare își poate realiza ideea. Valoarea totală de piață a HydraDX va depăși cel mai probabil capitalizarea de piață a Polkadot datorită atractivității modelului de protocol de proprietate a lichidității, avantajului de a fi parachain și caracteristicilor superioare ale caracteristicilor sale tehnice unice unice pentru ecosistemul Polkadot.
Schimburile precum Uniswap costă mulți bani din cauza taxelor mari de gaz și a contractelor inteligente mai puțin flexibile decât parachain-ul, care provoacă derapaje mari. Între timp, HydraDX nu are taxe de gaz, nici costuri de tranzacție (dacă trebuie doar să depui parachain cu jetoane DOT, primii 2 ani au fost împrumuți în grup de comunitate), trebuie doar să ofere lichiditate cu o clasă de active. ar trebui să aibă mult de lichiditate şi tipuri diversificate. Prin urmare, doar făcând ideea, HydraDX va depăși cu siguranță Uniswap în ceea ce privește volumul tranzacțiilor și TVL.
Nu numai că, cu un cost mult mai mic, HydraDX va costa probabil jumătate și dublu față de Uniswap (prețul de aici este valoarea totală a proiectului) pe termen lung. Adică dacă Uniswap valorează 10 miliarde USD, pe termen lung HydraDX are capacitatea de a ajunge la 20 miliarde USD, chiar și acest număr poate ajunge la 50 sau chiar 100 miliarde USD nu este imposibil.
Cu ideea propusă, HydraDX promite să fie un potențial proiect. Cu toate acestea, investitorii trebuie să își facă timp pentru a observa viabilitatea proiectului pentru a lua în considerare și a face opțiuni de speculații înțelepte.
Vă rugăm să urmăriți informațiile despre proiectul HydraDX pe canalele media:
Site-ul web | GitHub | Twitter | Discord | Telegramă | Informatii despre proiect
Blockade Games oferă o platformă care permite dezvoltatorilor să creeze jocuri blockchain. În plus, Blockade Games creează și multe jocuri gratuite interesante.
UNQ Club este un proiect care oferă o platformă blockchain care permite investitorilor să colecteze și să gestioneze activele NFT existente.
BENQI este una dintre piesele importante ale ecosistemului Avalanche. Alăturați-vă TraderH4 pentru a afla ce este BENQI (QI), precum și informații detaliate despre tokenul QI.
Pe lângă un portofel de stocare pentru criptomonede, SafePal este cunoscut de mulți investitori și pentru jetoanele SFP și evenimentele de airdrop cu recompense atractive.
Febra de la Akita Inu pe piața Crypto din trecut a creat un mare buzz împreună cu dezvoltarea rapidă a „jetonului de casă pentru câine”.
Ce este IoTeX? Acesta este un blockchain construit și dezvoltat împreună cu Internetul lucrurilor (IoT). Alăturați-vă TraderH4 pentru a afla acest articol.
Ce este OKB? OKB este o monedă de schimb a OKX și a blockchain-ului OKX Chain. Să aflăm despre schimburile OKX și OKB cu TraderH4 în acest articol.
DROPP GG aduce o idee inovatoare și nouă pentru a oferi o platformă de monetărie NFT bazată pe zone geografice din afara lumii reale.
CronaSwap este un DEX construit pe Cronos Chain, care are un model similar cu Uniswap.
Highstreet este un joc care combină Metaverse, comerțul și tendința Play to Earn. Datorită ideii unice, Highstreet a strâns 5 milioane USD.
