Ce este Synthetix? Aflați despre proiectul Synthetix și tokenul SNX

• Ce este Synthetix?
• Cine a fondat Synthetix?
• Cum funcționează Synthetix?
• Cum își mențin sintetizatorii Peg
• Tranzacții cu arbitraj
• Fondul de lichiditate sETH pe Uniswap
• Licitație SNX
• Tokenomics
• Mizați SNX pentru a bate sinteză
• Administrarea Synthetix
• Ce face Synthetix unic?
• Ecosistemul Synthetix
• SNX - Minting sUSD
• Kwenta - Synthetix DEX
• Lyra - Opțiuni de tranzacționare realizată de Synthetix
• Încheia

Ce este Synthetix?

Synthetix este un protocol de finanțare descentralizată (DeFi) care facilitează emiterea și tranzacționarea activelor sintetice pe Ethereum. Similar cu derivatele din finanțele tradiționale, activele sintetice sunt active care obțin valoare din criptomonede și active din lumea reală. Tokenul nativ Synthetix (SNX) oferă garanții cu active sintetice. În plus, SNX este folosit pentru a securiza rețeaua Synthetix prin staking.

Puteți cumpăra și vinde active în lumea reală prin crearea de active agregate care le urmăresc prețurile în timp real printr-un flux oracle. Spre deosebire de alte sisteme, Synthetix nu vă solicită să furnizați informațiile personale sau să treceți prin procesul de cunoaștere a clientului (KYC) și de combatere a spălării banilor (AML). Mai mult, nici nu trebuie să-ți creezi un cont.

Prin intermediul platformei Synthetix, puteți accesa acțiuni, piețe valutare, materii prime și alte active din lumea reală. Puteți face acest lucru prin simpla blocare a jetonului SNX pe protocol. Alternativ, puteți miza active sintetice pentru a genera venituri pasive din comisioanele plătite de cumpărători. O altă caracteristică interesantă a platformei Synthetix este că puteți încasa trilioane de dolari SUA în active de pe piețele vechi prin expunerea la prețul activelor din lumea reală pe blockchain.

Cine a fondat Synthetix?

Kain Warwick este fondatorul și CEO-ul Synthetix. Înainte de a fonda Synthetix, a creat multe gateway-uri de plată cripto în Australia, inclusiv Blueshyft. În plus, Warwick este membru al consiliului consultativ la Blockchain Australia și membru al consiliului consultativ la The Burger Collective. Inițial, Warwick a început Synthetix ca Havven și a strâns 30 de milioane USD în 2018 printr-o ofertă inițială de monede (ICO ).

Pe lângă Warwick, există doi membri de bază ai echipei Synthetix – Justin Moses și Clinton Ennis. Moses este Chief Technology Officer (CTO) la Synthetix și este alături de companie încă de la înființarea acesteia. Anterior, a fost Director Tehnic la MongoDB, cu o vastă experiență în sisteme de mari dimensiuni, în special în proiectare și implementare. Pe de altă parte, Ennis se mândrește cu 18 ani de experiență în inginerie software. Anterior, a fost director de arhitect la JPMorgan Chase.

Cum funcționează Synthetix?

Synth-urile sunt jetoane blockchain emise pentru a reprezenta activele din lumea reală pe piață, pentru a interacționa cu acestea și pentru a maximiza proprietățile activelor subiacente fără a le deține. Ei se străduiesc să permită expunerea la o gamă largă de active (mărfuri, valute fiat, obligațiuni etc.), să elimine barierele la intrare și să îmbunătățească lichiditatea activelor din lumea reală. Synths realizează toate acestea fără a sacrifica potențialul activelor subiacente, cum ar fi valoarea, lichiditatea și adoptarea lor globală.

Fiecare Synth este susținut de un sistem de garanții, participare, control al inflației, comisioane și guvernanță. Prin urmare, dacă doriți ca Synth să reprezinte cuprul, protocolul vă va emite un token, cum ar fi sCOPPER. Deoarece tokenul este emis pe lanțul Synthetix, este susținut de întreaga infrastructură Synthetix și guvernat de contracte inteligente.

Această infrastructură acționează ca un sistem de garanții, atenuare a daunelor neintenționate, control al inflației, rate de schimb, miracole și guvernare pentru acel Synth. Tokenul nativ al protocolului Synthetix (SNX) controlează acești parametri deoarece trebuie să blocați unele SNX-uri în protocol pentru a crea un Synth. În plus, Synthetix funcționează similar cu MakerDAO . Diferența este că în MakerDAO puteți folosi diferite active pentru a bate DAI, dar în Synthetix puteți crea doar diferite sinteză folosind SNX. 

Prin urmare, utilizarea oracolelor este esențială pentru funcționarea normală a rețelei Synthetix, deoarece acestea unesc activele din lumea reală cu funcțiile Synths pe blockchain. Exemplu: Dacă cuprul scade în valoare pe piața globală, oracolul transmite aceste informații protocolului Synthetix și reevaluează sCOPPER pe piața globală.

Cum își mențin sintetizatorii Peg

Deoarece Synths urmărește valoarea activelor din lumea reală, trebuie să se asigure că valoarea lor este aceeași cu valoarea activelor din lumea reală. Există trei moduri prin care sintezatoarele își mențin blocarea:

Tranzacții cu arbitraj

Participanții SNX erau îndatorați când au creat Synths. Dacă rata scade, aceștia pot gestiona situația răscumpărând sUSD la un preț mai mic și ardându-l pentru a-și minimiza datoria, deoarece protocolul este întotdeauna echivalent cu 1 sUSD la 1 dolar SUA.

Fondul de lichiditate sETH pe Uniswap

Când utilizatorii miză SNX, sistemul generează o taxă de schimb și o alocă unui pool de lichidități accesibil de către participanții SNX. Acest proces permite utilizatorilor să achiziționeze sinteză pentru diverse scopuri de investiții.

Licitație SNX

Synthetix a încheiat un parteneriat cu dFusion pentru a vinde jetoane SNX la reducere într-o licitație pentru ETH. ETH-urile care au fost folosite apoi pentru a cumpăra sinteză au căzut sub nivelul lor.

Tokenomics

SNX provine din proiectul Havven și ICO, care a strâns 30 de milioane USD cu 100 de milioane de jetoane Havven. Cu toate acestea, atunci când Havven și-a schimbat numele în rețeaua Synthetix, jetoanele Havven au fost, de asemenea, redenumite Synthetix (SNX).

Conform alocării de jetoane Synthetix, 60% din SNX este alocată investitorilor și vânzărilor de jetoane, 20% echipelor și consilierilor, 12% fundației, 5% parteneriatelor și 3% pentru bonusuri și stimulente de marketing.

În martie 2019, Synthetix a dezvoltat un mecanism de oferire de jetoane de inflație pentru a stimula investitorii. Tabelul de mai jos prezintă o prezentare generală a acestui mecanism, bazată pe o scădere săptămânală a inflației cu 1,25%.

Mecanismul de inflație se va încheia în septembrie 2023 cu o aprovizionare totală de token-uri de aproximativ 250 de milioane de SNX. În acest moment, protocolul va trece la o rată anuală constantă de lansare de 2,5%. Cu toate acestea, există o propunere de îmbunătățire a Synthetix (SIP) de la Kain pentru a pune capăt inflației SNX cu o aprovizionare totală de 300 de milioane de jetoane în 10 săptămâni.

SNX este un token utilitar ERC20 care alimentează blockchain-ul Synthetix prin sprijinirea a două scopuri principale:

• Este folosit pentru a bate Synth, permițând participarea, cumpărarea și veniturile din diverse jetoane Synth.
• Este utilizat în administrarea Synthetix DAO. Deținătorii SNX pot vota propunerile Synthetix și pot modela viitorul proiectului.

Mizați SNX pentru a bate sinteză

După cum sa menționat, Synth este generat de jetoane SNX. Puteți extrage Synth prin miza SNX ca garanție prin caracteristica sa de mizare. În prezent, Synths necesită o rată ipotecară de 400%, dar aceasta ar putea fi modificată în viitor prin guvernarea comunității. Practic, stakerii SNX s-au îndatorat atunci când au creat Synth-uri și, pentru a debloca SNX, au fost nevoiți să anuleze datoria prin arderea Synth-urilor.

În plus, Synthetix acceptă ETH ca un simbol colateral alternativ. Aceasta înseamnă că puteți retrage Synth-urile folosind ETH și puteți începe să tranzacționați imediat, în loc să vă convertiți mai întâi ETH în SNX. Totuși, miza ETH necesită o garanție de 150%, creând o datorie în ETH. Drept urmare, stakers ETH sunt emise în sETH în loc de sUSD și nu sunt eligibili pentru datoria brută. Datoria comună este locul în care participanții împărtășesc riscul pentru grupul de datorii și sunt stimulați pentru acest rol.

Deținătorii de SNX sunt încurajați să-și mizeze activele într-o varietate de moduri.

În primul rând, o recompensă de schimb este generată atunci când un utilizator schimbă Sintetizatoare pe schimbul sintetic descentralizat (DEX) – Kwenta. Fiecare tranzacție aplică o taxă de tranzacție, care este alocată unui set de taxe pe care ofertanții își revendică partea echitabilă săptămânal. Taxele variază de la 10 la 60 bps (de la 0,1% la 0,6%) și sunt afișate în tranzacții.

Al doilea stimulent este recompensa de miza SNX, care este rezultatul mecanismului de token inflaționist al rețelei. În prezent, acest mecanism se bazează pe rata de stabilire a obiectivelor, care aplică o rată de stabilire a obiectivelor de 85%. Politica de creștere sau scădere a inflației săptămânale în funcție de faptul că rata este sub sau peste țintă, stimulând factorii de decizie să atingă ținta. Dacă reducerea este în intervalul 80-90%, politica de reducere a inflației este de 5%.

Administrarea Synthetix

Al doilea rol major al SNX este de a acorda deținătorilor drepturi de vot în DAO Synthetix. Al doilea rol major al SNX este de a acorda deținătorilor drepturi de vot în DAO Synthetix. Una peste alta, administrarea Synthetix este facilitată de două componente – SIP și SCCP. SIP este un acronim pentru Synthetix Proposal Improvement, iar deținătorii SNX îl folosesc pentru a face propuneri de îmbunătățire a protocolului. SCCP înseamnă Synthetix Configuration Change Proposal și permite sugestii de protocol.

Inițial, participarea Synthetix la guvernare a fost limitată, ceea ce înseamnă că proiectul nu a fost complet descentralizat. Exemplu: Proiectarea protocolului de bază, configurarea mecanismului de recompensă și dezvoltarea sistemului sunt gestionate de Fundația Synthetix, excluzându-le de la votul pentru guvernare. Dar, începând cu 2020, platforma s-a împărțit în trei DAO complet descentralizate:

• Protocol DAO – Gestionarea finanțării pentru upgrade-uri și modificări de protocol pentru contractele inteligente Synthetix.
• Granturi DAO – Gestionare fonduri pentru propuneri de bunuri publice pe Synthetix.
• Synthetix DAO – Managementul fondurilor pentru părțile care lucrează în dezvoltarea proiectelor.

Ce face Synthetix unic?

Mai multe caracteristici disting protocolul Synthetix de alte proiecte DeFi. Cea mai evidentă este capacitatea utilizatorilor de a tranzacționa Synth-uri fără intermediari. Puteți tranzacționa orice Synth cu un alt Synth pe Kwenta și vă puteți bucura de lichiditate ridicată. O altă funcție cheie a Synthetix care îl face unic este tranzacționarea peer-to-peer (P2C), în care tranzacțiile sunt procesate rapid și ușor, fără utilizarea unui carnet de comenzi. Un grup descentralizat de deținători de SNX oferă garanția necesară și asigură stabilitatea întregului schimb.

Sintezatoarele vin în multe forme și sunt etichetate cu prefixul „s” – de exemplu, sUSD și sGOLD. Nu trebuie să tranzacționați cu același Synth pe care l-ați bătut inițial. Atâta timp cât Synth-ul pe care îl utilizați pentru plată are o valoare de piață similară cu valoarea pe care ați bătut-o, acesta va fi acceptat de protocol.

Ecosistemul Synthetix

SNX – Mining sUSD

Pentru a facilita procesul de creare a sintetizatoarelor, Synthetix a dezvoltat o platformă care permite utilizatorilor să câștige sUSD cu SNX ca garanție. Ori de câte ori interacționați cu platforma pentru a crea sintezatoare, aceasta contactează contractul inteligent Synthetix responsabil cu gestionarea proceselor de minerit. Iată procesul pas cu pas despre cum să o faci:

Mai întâi, accesați site-ul de batere SNX și conectați-vă portofelul web3. Asigurați-vă că păstrați niște SNX pentru a le folosi ca taxe de tranzacție.

În al doilea rând, doriți să generați jetoane sUSD folosind o anumită cantitate de SNX. Protocolul va bloca SNX.

În cele din urmă, puteți tranzacționa orice Synth-uri de pe platformă folosind sUSD-ul pe care l-ați extras la pasul 2. În plus, puteți miza SNX pentru a genera venituri pasive în loc să lăsați active. Al dumneavoastră nu funcționează.

Kwenta – Synthetix DEX

Kwenta este un DEX în care puteți face schimb de sinteză. A fost construit pe partea superioară a rețelei Synthetix pentru a permite utilizatorilor să schimbe direct Synth-uri în loc să meargă pe calea obositoare și costisitoare de a retrage active într-un portofel Web3 înainte de a le tranzacționa pe protocolul DeFi. Interesant este că Kwenta nu folosește registre de comenzi; în schimb, se bazează pe tranzacții P2C, în care tranzacțiile sunt efectuate folosind contracte inteligente. De asemenea, valorifică faptele Chainlink pentru a genera un flux de preț pentru a stabili ratele de schimb pentru token-uri.

Pentru a utiliza Kwenta, trebuie doar să vă conectați portofelul Web3, să cumpărați sUSD sau orice alt simbol Synth și să începeți tranzacționarea. Platforma include trei caracteristici:

• Există o funcție de tablou de bord în care utilizatorii creează sinteză și vizualizează jetoanele disponibile.
• Există o funcție de schimb în care urmăriți și tranzacționați Synth.
• Funcția de vânzare în scurtă oferă o modalitate rapidă de a tranzacționa jetoane.

Kwenta oferă lichiditate nelimitată, fără derapaj și tranzacționare fără permisiune și nesupravegheată. În prezent, acceptă următoarele categorii de sinteză:

• Monede Fiat, cum ar fi sUSD, sEUR, sJPY…
• Mărfuri, cum ar fi aurul sintetic (sGOLD) și argintul sintetic (sSILVER).
• Monede digitale, inclusiv sBTC, sETH și sBNB.

Pe lângă cele trei categorii, Kwenta acceptă monede digitale inverse și indici cripto. În schimb, criptomonede precum iBTC, iETH și iBNB vor urmări prețurile criptomonedelor. De exemplu, atunci când prețul ETH crește, prețul iETH scade în mod egal și invers. Pe de altă parte, indicii cripto și indicii cripto inversi, cum ar fi sDEFI/iDEFI și sDEX/iDEX, urmăresc un coș de jetoane DeFi și monede DEX native.

Lyra – Tranzacționare cu opțiuni realizată de Synthetix

Lyra este o platformă de tranzacționare descentralizată alimentată de un mecanism de piață automatizat (AMM). În special, folosește stablecoin sUSD de la Synthetix ca simbol principal de cotație – comercianții folosesc sUSD pentru a plăti comisioane pentru crearea de poziții lungi sau scurte. În plus, Lyra folosește Synthetix ca un protocol unic pentru a obține detalii lungi și scurte despre tokenurile de bază ale pieței, cum ar fi acoperirea delta.

Încheia

Synthetix a construit unul dintre cele mai esențiale și mai solicitante protocoale din rețeaua Ethereum. Oferă expunere la o gamă largă de active cripto și non-cripto într-o manieră descentralizată, fără permisiuni și rezistentă la cenzură, facilitând participarea în spațiul DeFi. . Similar cu instrumentele derivate din finanțele tradiționale, activele Synthetix sunt instrumente financiare sub formă de jetoane ERC20 cunoscute sub numele de Synths, care urmăresc și oferă profituri ale altor active fără a solicita nimănui să plătească, pentru a deține active.

Cu toate acestea, potențialul activelor sintetice rămâne în mare parte neexploatat. Rămâne de văzut dacă evoluțiile viitoare vor stimula semnificativ utilitatea și creșterea Synthetix.