Что такое теория Доу? Платформа технического анализа

Так что же такое теория Доу? Каковы основные положения теории Доу? Как приложение в трейдинге?

Вводить

Если вы хотите получить в голове четкое представление о техническом анализе криптовалюты или торговли монетами, теория Доу — это то, что вам нужно изучить в первую очередь. Теория Доу является основой современного технического анализа на финансовом рынке в целом и на рынке криптовалют и монет в частности, независимо от того, какую школу технического анализа вы изучаете, вы должны сначала понять основы теории Доу.

Так что же такое теория Доу? Каковы основные положения теории Доу? Как приложение в трейдинге?

Что такое теория Доу?

Теория Доу была разработана Чарльзом Х. Доу — основателем Wall Street Journal и соучредителем Dow Jones & Company. В рамках компании он помог создать первый фондовый индекс, известный как транспортный индекс Доу-Джонса (DJT), за которым последовал промышленный индекс Доу-Джонса (DJIA).

Основы теории Доу представляют собой убеждения Доу о том, как реагирует фондовый рынок и как измеряется здоровье финансового рынка в поисках прибыли.

Доу считает, что фондовый рынок в целом является надежным показателем общего состояния экономики. А анализируя в целом, можно точно оценить эти условия, а также определить основное направление тренда рынка и направление развития отдельных акций.

Вся теория технического анализа до сих пор основана на теории Доу . Поэтому, если вы хотите понять технический анализ при инвестировании в монеты, а также в торговле монетами, вам необходимо знать основные принципы теории Доу.

Основы теории Доу

Рынок отражает все

Рынок отражает все факторы, оказывающие общее влияние на спрос и предложение, включая такую ​​информацию, как инфляция, данные о процентных ставках, финансовая отчетность, ... из прошлого в настоящее, а также эмоции инвесторов, которые могут влиять на рынка и отражаются в рыночных ценах.

Хотя такие события, как землетрясения или стихийные бедствия, невозможно предсказать, рынок может отразить эти события, почти мгновенно влияя на цены.

Например, если ожидается, что компания опубликует финансовую отчетность, показывающую лучшие результаты, рынок отразит это до того, как это произойдет.

Спрос на их акции увеличится до публикации отчета, и тогда цена может не сильно измениться, когда будет опубликован окончательный отчет. Бывают также случаи, когда цена акций компании может упасть, как только появятся хорошие новости, потому что они не так хороши, как ожидалось.

Следует отметить, что информация не помогает трейдеру или самому рынку узнать все, а используется только для прогнозирования будущих событий. Все прошлые, неизбежные и вероятные факторы будут отражены в рыночной цене. Когда что-то меняется, рынок вынужден приспосабливаться к ценам, чтобы отражать эту меняющуюся информацию.

Рынок отражает практически все, это не ново для Трейдеров, это всегда используется в финансовом секторе, многим трейдерам достаточно просто смотреть на движение цены, не глядя на факторы, также можно определить тренд рынка.

Этот принцип теории Доу также тесно связан с гипотезой эффективного рынка Юджина Фамы (EMH). Однако теория Доу отличается тем, что она используется для предсказания будущих тенденций .

Тенденция рынка

Во-первых, тренд определяется следующим образом: восходящий тренд — это когда текущий торговый максимум выше предыдущего. В то же время текущий минимум также выше прошлого минимума, или на графике новые максимумы и минимумы выше старых минимумов. 

И наоборот, медвежий рынок — это когда текущие рыночные максимумы и минимумы ниже, чем прошлые максимумы и минимумы, или на графике новые максимумы и минимумы ниже старых.

Согласно теории Доу, рынок имеет три типа трендов:

• Основная тенденция (долгосрочная)

Основной тренд может длиться от нескольких месяцев до многих лжи, это основное движение рынка. Обычно основным трендом является тот тренд, который интересует долгосрочных инвесторов.

Почти невозможно предсказать эти циклы, и ими также очень трудно манипулировать (создавать цены).

• Уровень тренда 2 (среднесрочный)

Среднесрочный тренд обычно длится от 3 недель до нескольких месяцев, это фаза коррекции основного тренда, т.е. период, когда цена движется против основного тренда. 

Это временное падение цен, также известное как коррекция бычьего рынка (восходящий тренд или бычий рынок), или временное ралли цен, также известное как ралли медвежьего рынка (нисходящий тренд или медвежий рынок). Эти коррекции обычно составляют от одной трети до половины (50%) основного тренда.

Это период, когда долгосрочные инвесторы, следующие за трендом, ищут возможности купить как можно дешевле.

Например, когда цена BTC преодолела отметку в 10 000 долларов, что подтверждает долгосрочный восходящий тренд, многие инвесторы купили BTC по близким ценам. Эта зона покупки более безопасна, потому что, если покупать на более низких уровнях и долгосрочный нисходящий тренд не был нарушен, цена, скорее всего, упадет глубже.

• Уровень тренда 3 (краткосрочный)

Краткосрочные тренды обычно длятся от нескольких дней до менее 3 недель, а в некоторых случаях длятся от нескольких часов до суток. Обычно это небольшие быстрые колебания, противоречащие тренду уровня 2.

Из-за его краткосрочного характера существует вероятность манипулирования большой группой людей или организаций.

Три фазы основного тренда

Доу определил, что основной долгосрочный тренд состоит из трех фаз: фаза накопления, общественное участие и распространение.

• Период накопления

После предыдущего медвежьего рынка оценки активов (акций, индексов, криптовалют и т. д.) по-прежнему низки из-за в основном негативных настроений рынка из-за плохих новостей… неосведомленные, невежественные инвесторы испугаются и распродадут. 

Наоборот, информированные, знающие и умные инвесторы и трейдеры обнаруживают, что рынок «получил» все самые плохие новости, сообщество распродало почти все, давления продавцов больше нет, они начнут накапливаться на этом этапе, на этом этапе. когда предложение в изобилии, а цена низкая из-за небольшого количества покупателей и большого количества продавцов.

Это накопление происходит практически бесшумно, практически не влияя на рыночные цены, цены почти не имеют значительных колебаний.

• Период ценового бума, активное участие сообщества

Инвесторы, участвовавшие в накоплении, считают, что в долгосрочной перспективе рынок продолжит расти. Когда это действительно произошло, цена снова начала расти, появились хорошие новости, негативные настроения рассеялись, почти все увидели возможность, которую увидели инвесторы, умные трейдеры.

Люди все активнее покупают, вызывая прорыв цены, усиливая интерес сообщества, подталкивая цену все выше и выше, явно формируется восходящий тренд.

• Стадия распространения

Пресса стала давать более оптимистичные новости о росте цен на рынке. Спекулятивный спрос на рынке достиг максимального уровня, цена выросла очень сильно , умные инвесторы, участвовавшие в поглощении на стадии накопления, начали продавать новичкам на рынке и получать прибыль.Будет много признаков снижения покупок power , тренд начнет ослабевать, и знающие трейдеры, участвовавшие в прошлом, также заметят эти признаки и тоже начнут продавать.

Покупатели на этом этапе — конечные участники рынка, новые, неосведомленные люди. Как овцы на убой, участники всегда надеются, что прибыль будет продолжаться после упущенных многих предыдущих возможностей , они думают, что мэр просто приспосабливается и будет продолжать увеличиваться, но это правда . выход из «линии» на самом деле довольно тонкий.

Напротив, на медвежьем рынке эти фазы в основном меняются местами, начиная с тех, кто видит признаки снижения покупательной способности , ослабления тренда, нисходящего тренда, они продают свои активы последним участникам рынка (новичкам), затем цена действительно идет вниз и много плохих новостей выходит люди начинают бежать.

Когда все худшие новости будут опубликованы, когда умные инвесторы увидят, что возможности снова начнут накапливаться, и продолжат этапы, как описано выше.

Корреляция между индексами

Согласно Доу, основные тенденции одного рыночного индекса должны подтверждаться тенденциями, наблюдаемыми в другом. 

В то время, когда Даун ввел этот принцип, основными рассматриваемыми индексами были транспортный индекс Доу-Джонса и промышленный индекс Доу-Джонса. Раньше транспортный рынок (главным образом железные дороги) был связан с производственной деятельностью, более развитой промышленностью, производившей больше товаров, необходимо было увеличить железнодорожную деятельность для перевозки сырья и товаров, обслуживания клиентов, услуг для производственной деятельности.

Таким образом, существует четкая взаимосвязь между обрабатывающей промышленностью и транспортным рынком. Если один рынок растет, другой рынок также будет расти. Однако принцип корреляции между этими показателями сегодня уже не актуален , так как многие товары являются цифровыми и не требуют физической доставки .

Ниже приведен график, показывающий промышленный индекс Доу-Джонса (DJI), NASDAQ-100 и S&P 500, вы можете увидеть четкую корреляцию между ними.

Масса важна

Согласно Доу, объем является важным индикатором подтверждения тренда. Сильный тренд сопровождается большим объемом торгов , чем выше объем, тем больше вероятность того, что движение цены покажет истинный тренд рынка. И наоборот, когда объем низкий, существует высокая вероятность того, что движение закрытия не отражает истинный тренд рынка, возможно, это ложный сигнал.

В частности, при восходящем тренде объем покупок увеличивается по мере роста цены и уменьшается, когда цены движутся в противоположном направлении (коррекция).

Например, когда цена пробивает (пробой) важную ценовую область или пробивает максимум, чтобы создать новый максимум, объем покупки должен быть большим, а когда цена возвращается для тестирования, объем уменьшается (меньше).

Таким образом, в случае движения объема против тренда (цена растет, но объем снижается, цена снижается, но объем растет) это признак слабости текущего тренда и возможного разворота тренда в ближайшем будущем.

Тренд будет продолжаться до тех пор, пока не будет подтвержден разворот.

Если рынок движется вверх или вниз, он будет продолжать двигаться в этом направлении до тех пор, пока не будет подтвержден четкий разворот.

Например, в сентябре 2020 года цена Соланы впервые достигла пика в 4,9 доллара, затем цена продолжила снижение и произошел отскок, не превысивший старый пик в 4,9 доллара. Цена упала, затем снова пошла вниз и сформировала фигуру медвежьего флага. С тех пор цена постоянно опускалась до более низких уровней поддержки .

Из-за этого Доу считает, что развороты тренда следует подозревать до тех пор, пока они не подтвердятся как основные тренды . Конечно, отличить второстепенный тренд от начала нового основного тренда непросто, и трейдеры часто ошибочно принимают основной тренд за разворот и считают, что в конце концов это всего лишь вторичный тренд.

Развивая эту идею, вы не сможете быть уверены, что является вершиной или основанием тренда, не можете быть уверены, что тренд развернулся, пока не появится четкий подтверждающий сигнал, поэтому, если трейдер продает, стойте на месте. , попробуйте « ловить вершину, поймать дно» или торговать по текущему тренду , если он не развернулся.

Заметки о теории Доу

Теория Доу по-прежнему имеет определенные ограничения для краткосрочных сделок, она достаточно запоздала и не всегда полностью верна для краткосрочных сделок на малых таймфреймах. 

Теперь рынок также торгуется на малых таймфреймах, таких как 15 минут, 5 минут, даже 1 минута, а не только внутридневная торговля, как это было раньше на традиционных рынках, на более низких таймфреймах рынка больше шума , меньше точной информации. Сегодняшний рынок также более сложен, на него влияют психология толпы, Интернет, технологии. 

Вывод

Выше я поделился всеми своими знаниями о теории Доу, это действительно важно, если вы хотите стать финансовым инвестором, успешным трейдером. Чтение и понимание всех принципов теории Доу поможет вам лучше понять показатели технического анализа на финансовом рынке в целом и криптовалютах в частности.

Наконец, спасибо, что нашли время прочитать мою статью, желаю вам успешных инвестиций и торговли и получения большей прибыли с помощью теории Доу.

Если вы что-то не понимаете или хотите обсудить и узнать больше, обсудите это с нами в групповом чате MarginATM.