วิเคราะห์รูปแบบการทำงานของเครือข่าย 1 นิ้ว - การแก้ปัญหาการกระจายตัวของสภาพคล่อง

สำรวจและวิเคราะห์แบบจำลอง DEX Aggregator ของ 1INCH และผลิตภัณฑ์แต่ละอย่างในนั้นเพื่อค้นหาโอกาสในการลงทุนที่ไม่เหมือนใคร

ข้อมูลเกี่ยวกับ 1Inch

1Inch Networkเป็นโครงการในอาเรย์ Aggregator ผลิตภัณฑ์ที่โดดเด่นที่สุดของโครงการคือ Aggregation Protocol ซึ่งช่วยให้ผู้ใช้สามารถแลกเปลี่ยนโทเค็นด้วยราคาที่ดีที่สุดในตลาดและมีการคลาดเคลื่อนต่ำ

ในการทำเช่นนั้น 1Inch ได้ใช้โซลูชันการกำหนดเส้นทางอัจฉริยะ - Pathfinder ผู้ใช้ต้องการทำธุรกรรมของโทเค็น A ไปยังโทเค็น B ผู้เบิกทางจะคำนวณ ค้นหาเส้นทางที่สั้นที่สุด หรือคืนราคาที่ดีที่สุดให้กับผู้ใช้

นอกจาก Aggregation Protocol แล้ว 1Inch ยังพัฒนาผลิตภัณฑ์อื่นๆ อีกมากมาย เช่น Liquidity Protocol, Chi Gas Token, 1Inch Wallet,...  

ในบทความนี้ นอกจากการเรียนรู้เกี่ยวกับโมเดล DEX Aggregator ของ 1Inch แล้ว เรายังจะได้เรียนรู้เกี่ยวกับรูปแบบการทำงานของแต่ละผลิตภัณฑ์ภายในอีกด้วย เพื่อให้ทราบว่า 1Inch กำลังพัฒนาโครงการ ไปสู่เป้าหมายเช่นไร

ในตอนท้ายของบทความ ผมจะสรุปแนวคิดสำคัญบางประการเกี่ยวกับรูปแบบการทำงานของเครือข่าย 1 นิ้ว เพื่อให้คุณเข้าใจได้ง่าย

โปรดดูมุมมองเพิ่มเติมในการลงทุน

รูปแบบการทำงานของเครือข่าย 1 นิ้ว

1Inch Network ปัจจุบันมี 2 ผลิตภัณฑ์หลัก: 

• Aggregation Protocol:แพลตฟอร์ม DEX Aggregator นี่คือผลิตภัณฑ์ที่โดดเด่นที่สุดของ 1Inch ซึ่งรวบรวมสภาพคล่องจาก 37 AMM บน Ethereum, 7 AMM บน BSC
• โปรโตคอลสภาพคล่อง: AMM ของ 1Inch

นอกจากนี้ 1Inch ยังมีผลิตภัณฑ์/คุณสมบัติพิเศษมากมาย เช่น:

• โทเค็น CHI Gas:โทเค็นใช้เพื่อประหยัดค่าธรรมเนียมก๊าซเมื่อทำการซื้อขาย
• กระเป๋าเงินขนาด 1 นิ้ว:ผลิตภัณฑ์กระเป๋าเงินที่ไม่ใช่การคุมขังเพิ่งได้รับการพัฒนาโดย 1 นิ้ว
• โปรแกรมอ้างอิง: โปรแกรมอ้างอิงของ 1Inch

ขั้นแรก มาเรียนรู้เกี่ยวกับผลิตภัณฑ์ที่โดดเด่นที่สุด - Aggregation Protocol

Aggregation Protocol - ทำให้ 1Inch เป็นโปรโตคอล #1 ใน Aggregation

Aggregation Protocol แก้ปัญหาอะไร?

ปัจจุบัน การซื้อขาย DEX มีปัญหาหลักสองประการ:

• โทเค็นจะกระจัดกระจายในโปรโตคอล:ตัวอย่างเช่น โทเค็น INV มีให้ใช้งานบน Uniswap เท่านั้น โทเค็น MITH มีให้ใน Sushiswap เท่านั้น หากคุณต้องการสลับ INV เป็น MITH คุณต้องทำตามขั้นตอนต่อไปนี้ เชื่อมต่อกระเป๋าเงินบน Uniswap สลับ INV ⇒ ETH เป็นซูชิ เชื่อมต่อกระเป๋าเงินและสลับ ETH ⇒ MITH

• การ แยกส่วนสภาพคล่อง:ตัวอย่างเช่น คู่ ETH/DAI ซึ่งกระจัดกระจายไปตามโปรโตคอลต่างๆ เช่น มีทั้งหมด 100 M ETH ใน Defi จากนั้น 20 M บน Uniswap 30 M บน Sushiswap... Liquidity is fragmentation ทำให้ ยากที่จะเลิกกิจการจำนวนมาก

Aggregator Protocol ของ 1Inch แก้ปัญหานั้นได้

เมื่อรวม DEX แล้ว 1Inch จะแก้ปัญหาทั้งสองอย่างพร้อมกัน คุณต้องการแลกเปลี่ยนโทเค็น X สำหรับโทเค็น Y ใด ๆ 1 นิ้วจะค้นหาเส้นทางที่ดีที่สุดด้วยต้นทุนที่ถูกที่สุด 

Aggregation Protocol คืออะไร?

Aggregation Protocol เป็นแพลตฟอร์มสำหรับรวมสภาพคล่องจาก AMM ช่วยให้คุณซื้อขายโทเค็นจำนวนมากได้ด้วยการคลิกเพียงครั้งเดียว โปรเจ็กต์ยังเลือกเส้นทางที่ดีที่สุด ให้อัตราที่ดีที่สุดแก่คุณ

ผลิตภัณฑ์นี้มี 2 คุณสมบัติหลัก:

• เสนออัตราที่ดีที่สุด (Slippage ต่ำสุด)
• รับค่าแก๊สต่ำสุด (ค่าแก๊สต่ำสุด)

โซลูชันของ Aggregator Protocol

(1) ว่าด้วยเรื่องของโทเค็นที่กระจัดกระจายตามโปรโตคอลต่างๆ

แทนที่จะไปที่แต่ละโปรโตคอล คุณสามารถไปที่ 1Inch 1Inch จะรวบรวมข้อมูลจาก 37 AMM อื่นๆ และค้นหาเส้นทางที่เร็วและดีที่สุด 

และเพียงแค่คลิก 1 ครั้ง คุณก็ทำธุรกรรมเสร็จเรียบร้อยแล้ว 1 นิ้วจะช่วยคุณประหยัดเวลา 

คล้ายกับตัวอย่างข้างต้น ในกรณีที่คุณต้องการแลกเปลี่ยนคู่ INV/MITH แทนที่จะต้องเชื่อมต่อกับ Uniswap และ Sushiswap ตามลำดับ คุณเพียงแค่ต้องเชื่อมต่อกับ 1Inch และสลับ 1Inch จะค้นหาเส้นทางการซื้อขายที่เร็วที่สุดโดยอัตโนมัติและดำเนินการโดยอัตโนมัติ

ดังในตัวอย่างข้างต้น 1Inch จะนำ INV swap เป็น ETH บน Uniswap จากนั้นนำ ETH ไปที่ Sushiswap เพื่อเปลี่ยนเป็น MITH

ดังนั้นผู้ใช้จึงทำธุรกรรมจาก INV เป็น MITH ได้สำเร็จด้วยการคลิกเพียงครั้งเดียว

(2) เรื่องสภาพคล่องที่กระจัดกระจาย

1Inch ให้คุณมี 2 อัลกอริธึม:

• รับอัตราที่ดีที่สุด
• จ่ายค่าน้ำมันน้อยที่สุด

(2.1) รับอัตราที่ดีที่สุด (Slippage ต่ำสุด):

เนื่องจากสภาพคล่องมีการแยกส่วนใน AMM หากมีสภาพคล่องจำนวนมากใน 1 AMM ก็จะทำให้เกิด Slippage สูง

วิธีแก้ปัญหาของ 1Inch คือการแบ่งจำนวนเงินนั้น และทำธุรกรรมในแต่ละ AMM อัลกอริธึมของ 1Inch จะคำนวณว่าต้องหารเท่าไหร่สำหรับ AMM แต่ละตัวเพื่อให้ได้อัตราที่ดีที่สุด

ตัวอย่างเช่น: 

นี่เป็นตัวอย่างเมื่อฉันซื้อขาย 1,000 ETH ต่อ 1 นิ้ว ในการเลิกกิจการ 100 ETH ~ $4,000,000 1Inch แบ่งจำนวนออกเป็น 7 โปรโตคอล หากคุณคำนวณตัวเลขนี้ด้วยมือ มันเป็นไปไม่ได้

ขอบคุณ 1Inch ฉันได้รับอัตราที่ดีที่สุด ซึ่งช่วยประหยัดเงินได้ถึง $460,947 ซึ่งเป็นตัวเลขที่ไม่น้อย

(2.2) เลือกค่าน้ำมันต่ำสุด:

การได้อัตราที่ดีไม่ใช่สิ่งสำคัญที่สุดเสมอไป ในกรณีข้างต้น เงิน 4 ล้านเหรียญสหรัฐของฉันจะต้องถูกแบ่งออกเป็นหลายโปรโตคอลและต้องผ่านเส้นทางธุรกรรมต่างๆ มากมาย ส่งผลให้ค่าธรรมเนียมก๊าซสูง

ในกรณีที่คุณซื้อขายในปริมาณเล็กน้อย อัตราที่ดีจะช่วยให้คุณทำกำไรได้เพิ่มขึ้นเล็กน้อย แต่ปริมาณก๊าซนั้นสูงกว่าหลายเท่า ⇒ คุณเสียเงินมากกว่ากำไรจากอัตราที่ดี

นั่นเป็นเหตุผลที่ 1Inch นำเสนอคุณลักษณะที่สองของ Aggregator Protocol: ต้นทุนก๊าซต่ำสุด

เพื่อให้ได้ระดับก๊าซที่ดีที่สุด 1Inch ให้ความสำคัญกับการค้นหาเส้นทางที่สั้นที่สุดในการซื้อขาย จากนั้นเลือกที่ที่การทำธุรกรรมมีอัตราที่ดีที่สุด

Aggregation Protocol เรียกเก็บค่าธรรมเนียมหรือไม่?

1Inch ไม่คิดค่าธรรมเนียมสำหรับผลิตภัณฑ์นี้ แต่ในระหว่างขั้นตอนการทำธุรกรรม หากราคาธุรกรรมดีกว่าราคาเสนอเล็กน้อย 1Inch จะเป็นผู้รับผลประโยชน์จากส่วนต่างนั้น

สเปรดนั้นเรียกว่า Spread Surplus ซึ่งเป็นแหล่งรายได้หลักสำหรับผลิตภัณฑ์ Aggregation Protocol 

100% ของรายได้นี้จะถูกใช้เพื่อซื้อขนาด 1 นิ้ว และแบ่งเป็น 2 ฝ่าย:

• ผู้อ้างอิง: ผู้อ้างอิง ฉันจะอธิบายเพิ่มเติมในส่วน "โปรแกรมอ้างอิง" ด้านล่าง:
• ผู้เดิมพัน 1INCH: ผู้ที่เดิมพันโทเค็น 1INCH ในโปรโตคอล

กระบวนการทำงานของ Aggregation Protocol

โดยสรุป Aggregator Protocol ทำงานดังนี้:

Aggregation Protocol ทำงานใน 3 ขั้นตอน 

(1)ผู้ค้าที่ต้องการแลกเปลี่ยนโทเค็น A เป็นโทเค็น B แทนที่จะไปที่ AMM สามารถไปที่ Aggregation Protocol ของ 1Inch เพื่อแลกเปลี่ยน

(2) 1 นิ้วจะ: 

• รับคำขอจากผู้ใช้: เลือกอัตราที่ดีที่สุดหรือเลือกตัวเลือกการประหยัดน้ำมันมากที่สุด
• รวบรวมข้อมูลจาก AMM
• ในที่สุด วิธีการซื้อขายที่ดีที่สุดจะได้รับ

(3)เมื่อทำธุรกรรม หากมีความแตกต่างระหว่างราคาใช้สิทธิและราคาเสนอซื้อ 1Inch จะได้รับส่วนนั้น (Spread Surplus)

(4)รายได้จาก Spread Surplus จะถูกนำไปใช้ในการซื้อโทเค็น 1INCH คืนและแบ่งระหว่าง 2 ฝ่าย: ผู้เดิมพัน 1INCH และผู้อ้างอิง

Aggregation Protocol จับค่าโทเค็น 1INCH อย่างไร

Aggregation Protocol เป็นผลิตภัณฑ์ขนาด 1 นิ้วที่ดีมาก ซึ่งช่วยแก้ปัญหาสภาพคล่องที่กระจัดกระจายในปัจจุบัน

ปัจจุบัน Aggregation Protocol สร้างรายได้จาก Spread Surplus โดย 80% ของเงินนี้จะถูกใช้เพื่อซื้อโทเค็น 1INCH เพื่อแบ่งระหว่างผู้เดิมพัน 1INCH 

Aggregation Protocol เป็นผลิตภัณฑ์มูลค่าการจับโดยตรงสำหรับโทเค็น 1INCH ซึ่งจับค่าในสองวิธี:

• สร้างความต้องการซื้อโทเค็น 1INCH : 100% ของรายได้จากผลิตภัณฑ์ใช้เพื่อแลกโทเค็น 1INCH
• การกระจายผลกำไรโดยตรงไปยังผู้เดิมพัน 1INCH : เจ้าของ 1INCH จะได้รับส่วนแบ่งกำไรจากพิธีสาร หากโปรโตคอลสร้างผลกำไรสูง มันจะดึงดูดนักลงทุนให้ซื้อโทเค็น 1INCH เพื่อเพลิดเพลินกับค่าธรรมเนียม

Liquidity Protocol - AMM พร้อมการปรับปรุงที่โดดเด่นมากมาย

Liquidity Protocol เป็นผลิตภัณฑ์ AMM ที่พัฒนาโดย 1Inch Network (เดิมชื่อMooniswap ) ซึ่งเป็นหนึ่งในผลิตภัณฑ์แรกของโครงการ

คุณสมบัติพิเศษของผลิตภัณฑ์นี้คือการใช้สภาพคล่องเสมือนเพื่อบล็อก Arbitrageurs ซึ่งช่วยให้ LPs ได้รับผลกำไรมากขึ้น

รูปแบบการทำงานของ Liquidity Protocol

ขั้นตอนการดำเนินงานของ Liquidity Protocol ประกอบด้วย 4 ขั้นตอนหลัก ดังนี้

(1) Pool on Liquidity Protocol จะมีสินทรัพย์ 2 ประเภท เช่น A และ B ผู้ให้บริการสภาพคล่อง (Liquidity Provider) จะใส่ 2 สินทรัพย์ในอัตราส่วน 1:1 รับโทเค็น LP ด้วย ซึ่งเป็นโทเค็นที่แสดงถึงความเป็นเจ้าของส่วนหนึ่งของสินทรัพย์ในพูล

(2) : เทรดเดอร์ต้องการสลับจาก A เป็น B สามารถสลับในพูลขนาด 1 นิ้ว ในทางกลับกัน ผู้ซื้อขายจะต้องเสียค่าธรรมเนียม 2 ประการ:

• ค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม : 1Inch ปัจจุบันเก็บ 0.26%/รายการ
• ค่าธรรมเนียมผลกระทบด้านราคา : เมื่อคุณทำธุรกรรม คุณจะต้องจ่าย 1 จำนวน Slippage 1Inch จะเก็บค่าธรรมเนียมที่เรียกเก็บจาก Slippage นั้น ตัวอย่างเช่น หากคุณแบกรับ Slippage ที่ 0.5% 1Inch จะเก็บเงินได้มากขึ้นเกี่ยวกับ Slippage นั้นประมาณ 70%-80% ซึ่งหมายความว่าจะมีการเรียกเก็บค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมเพิ่มเติม 0.35% -0.4% สิ่งนี้ช่วยให้ผู้ให้บริการสภาพคล่อง 1 นิ้วทำกำไรได้มากขึ้นในตลาดที่มีความผันผวน

(3) : ค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมจะแบ่งออกเป็น 4 ส่วนคือ

• ผู้อ้างอิง: ผู้อ้างอิง
• รางวัลการกำกับดูแล: รางวัลสำหรับผู้ที่มีส่วนร่วมในการบริหารโปรโตคอล 1 นิ้ว
• ผู้เดิมพัน 1INCH: ค่าธรรมเนียมจะใช้แลก 1INCH และแบ่งให้ผู้เดิมพัน 1INCH
• ผู้ให้บริการสภาพคล่อง: ส่วนที่เหลือจะถูกแบ่งระหว่างผู้ให้บริการสภาพคล่อง

อัตราส่วนค่าธรรมเนียมต่อแต่ละฝ่ายจะตัดสินโดยระบบการจัดการการลงคะแนนเสียงของ 1Inch

(4) : นอกเหนือจากการรับค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม ผู้ให้บริการสภาพคล่องยังสามารถนำโทเค็น LP มาวางเดิมพันในพูล LP จะได้รับรางวัลเป็นโทเค็นขนาด 1INCH ซึ่งเป็นโปรแกรมการขุดสภาพคล่องของ 1Inch เพื่อสนับสนุนให้ผู้คนจัดหาสภาพคล่องมากกว่า

อย่างที่เห็นLiquidity Protocol มีการปรับปรุงเล็กน้อยเมื่อเทียบกับเวอร์ชันส้อม Uniswap V2 การปรับปรุงที่โดดเด่นที่สุด 2 ประการคือ:

• ค่าธรรมเนียมผลกระทบด้านราคา : ในตลาดที่ผันผวน LPs ประสบกับความสูญเสียที่ไม่แน่นอนจำนวนมาก ดังนั้นค่าธรรมเนียมเพิ่มเติมสำหรับผู้ให้บริการสภาพคล่องสำหรับความผันผวนของสินทรัพย์จึงสมเหตุสมผล
• ค่าธรรมเนียมที่ใช้ร่วมกันสำหรับผู้ดูแลระบบ : ค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมบน 1INCH แบ่งออกเป็นหลายองค์ประกอบ และทุกคนมีบทบาทสำคัญใน 1INCH การแบ่งค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมสำหรับแต่ละองค์ประกอบอย่างสมเหตุสมผลนั้นไม่ใช่เรื่องง่าย ดังนั้นค่าธรรมเนียมรางวัลสำหรับสมาชิกที่มีส่วนร่วมในโปรโตคอลจึงคุ้มค่า

Liquidity Protocol จับมูลค่าของโทเค็น 1INCH ได้อย่างไร

Liquidity Protocol เป็นหนึ่งในผลิตภัณฑ์หลักของเครือข่าย 1Inch ซึ่งรวบรวมมูลค่าของโทเค็น 1INCH ด้วยวิธีต่อไปนี้:

• ทางตรง : รายได้จากผลิตภัณฑ์แบ่งเป็น 1INCH Staker
• ทางอ้อม : Liquidity Protocol สร้างมูลค่าให้กับโทเค็น 1INCH โดยอ้อมใน 2 วิธี:
  • สร้างความต้องการซื้อ: กลุ่มการซื้อขายโทเค็น 1INCH บน Liquidity Protocol มีรางวัลค่อนข้างสูง สิ่งนี้ดึงดูด LPs ให้ซื้อ 1INCH เพื่อให้มีสภาพคล่องมากขึ้น
  • สร้างสิ่งจูงใจสำหรับผู้มีส่วนได้ส่วนเสีย: ค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมภายนอกจะถูกหารด้วยผู้เดิมพัน 1INCH และยังแบ่งตามฝ่ายอื่นๆ เช่น ผู้อ้างอิง ผู้เข้าร่วมด้านการบริหาร LPs ผู้มีส่วนได้ส่วนเสียที่ได้รับรางวัลจะมีแรงจูงใจมากขึ้นในการมีส่วนร่วมในพิธีสาร ซึ่งจะเป็นการเพิ่มมูลค่าให้กับโทเค็น 1INCH

CHI Gas token - ผลิตภัณฑ์ที่ดีที่สุดในขณะนี้

โทเค็น CHI Gas เป็นโทเค็นที่แสดงถึงค่าธรรมเนียมแก๊ส ช่วยให้คุณรักษาเสถียรภาพของอัตราแลกเปลี่ยนแก๊ส โดยไม่ต้องพึ่งพาตลาดมากเกินไป

ค่าแก๊สเป็นปัญหาร้อนในครั้งล่าสุด มันสามารถลดลงเป็นตัวเลขสองหลักในภูมิภาค 30 - 50 gwei นอกจากนี้ยังสามารถเพิ่มเป็น 500 gwei  

เพื่อรักษาเสถียรภาพของอัตราแลกเปลี่ยน คุณสามารถเลือกที่จะสร้างโทเค็น Chi Gas เมื่อค่าธรรมเนียมก๊าซต่ำ และใช้โทเค็น Chi Gas ในบางครั้งที่ค่าธรรมเนียมก๊าซสูง

รูปแบบการทำงานของ CHI Gas token

(1)ก๊าซ Mint CHI คือความจริงที่ว่าคุณกำลังแปลงราคาก๊าซให้เป็นโทเค็น คุณสามารถสร้าง CHI Gas Token ได้โดยตรงบนEtherscanหรือซื้อจากการแลกเปลี่ยน DEX

(2)เมื่อคุณทำธุรกรรมและใช้ Chi Gas Token เพื่อชำระค่าธรรมเนียมแก๊ส CHI จะเผาผลาญและกลายเป็นค่าธรรมเนียม Gas โดยอัตโนมัติเพื่อช่วยในการทำธุรกรรม 

ตามอัลกอริทึมของ CHI Gas token เพื่อให้สามารถใช้ CHI Gas Token ได้อย่างมีกำไร เมื่อคุณเผา CHI Gas คุณต้องมี Gwei x2 สูงเมื่อคุณสร้างโทเค็น Chi Gas

ตัวอย่างเช่น: คุณใช้ CHI Gas token ที่ Gas Price คือ 20 Gwei คุณต้องใช้ CHI Gas Token ที่ Gas Price > 40 Gwei คุณก็จะสามารถทำกำไรได้

วิธี CHI Gas Token จับมูลค่าโทเค็น 1INCH

CHI Gas Token เป็นผลิตภัณฑ์พิเศษขนาด 1 นิ้ว ซึ่งช่วยให้ค่าธรรมเนียมก๊าซมีเสถียรภาพและประหยัดต้นทุนการทำธุรกรรม

ปัจจุบัน CHI Gas สามารถใช้ได้ในขนาด 1 นิ้วและ Curve เท่านั้น จึงสร้างความได้เปรียบในการแข่งขันสำหรับทั้งสองโครงการ

ในขณะเดียวกัน CHI Gas Token ยังเป็นผลิตภัณฑ์ที่เหมาะสมมากสำหรับโครงการขนาด 1 นิ้ว เมื่อเทรดบน 1INCH เท่านั้น คุณจะทำธุรกรรมผ่านทั้ง 20 เส้นทาง เสียค่าธรรมเนียมแก๊สมาก สินค้าที่ประหยัดค่าธรรมเนียม Gas ได้ถึง 40% จะเป็นที่รักของใครหลายๆ คนอย่างแน่นอน

โดยรวมแล้ว CHI Gas token เป็นผลิตภัณฑ์ที่ดีมากของ 1Inch ซึ่งเป็นผลิตภัณฑ์ที่ช่วยให้ 1Inch สร้างความได้เปรียบในการแข่งขัน ดึงดูดผู้ซื้อขาย และด้วยเหตุนี้จึงจับมูลค่าทางอ้อมสำหรับโทเค็น 1INCH

โปรแกรมอ้างอิง - โปรแกรมขยายขนาด 1 นิ้ว

โปรแกรมอ้างอิงคือโปรแกรมอ้างอิงของ 1Inch ซึ่งช่วยให้ 1Inch ขยายตัวด้วยการเชื่อมต่อกับฐานลูกค้าขนาดใหญ่ในตลาด

โปรแกรมอ้างอิงนี้ได้รับการพัฒนาในช่วงต้นโดย 1Inch และทุกคนสามารถเข้าร่วมโปรแกรมได้ 

ผู้อ้างอิงจะได้รับส่วนแบ่งรายได้หากบุคคลที่อ้างอิงเข้าร่วมในการทำธุรกรรมบนโปรโตคอล 1 นิ้ว

โปรแกรมอ้างอิงทำงานอย่างไร

กระบวนการจะประกอบด้วย 4 ขั้นตอนหลักดังนี้:

(1)ผู้อ้างอิงจะช่วย 1Inch ดึงดูดผู้ซื้อขายไปยังผลิตภัณฑ์/บริการของ 1Inch

(2)ผู้ค้าที่มาถึง 1Inch สามารถใช้ผลิตภัณฑ์เช่น AMM Liquidity Protocol, Aggregation Protocol 

(3)ด้วยเหตุนี้ ผู้ค้าเหล่านี้จะสร้างรายได้จาก 3 แหล่ง: ค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม + ค่าธรรมเนียมผลกระทบด้านราคา + ส่วนเกินทุน

(4)ส่วนหนึ่งของรายได้นี้จะถูกใช้เพื่อซื้อโทเค็น 1INCH และให้รางวัลแก่หัวข้อต่อไปนี้:

• 1Inch Governance ประกอบด้วย: 1INCH Staker ที่เข้าร่วมใน Governance
• ผู้แนะนำ

วิธีมูลค่าการจับโปรแกรมอ้างอิงสำหรับโทเค็น 1INCH

โปรแกรมอ้างอิงเป็นโปรแกรมที่ได้รับความนิยมอย่างมากใน Crypto ซึ่งมีการใช้งานเป็นจำนวนมากโดยโครงการต่างๆ และแน่นอน ประโยชน์ที่จะได้รับ

1Inch ได้พัฒนาโปรแกรมนี้ตั้งแต่วันแรกและยังปรับปรุงอย่างต่อเนื่อง แสดงให้เห็นว่าโครงการมีความสนใจในผลิตภัณฑ์นี้เป็นอย่างมาก

ผลิตภัณฑ์โปรแกรมอ้างอิงจะช่วยขยายโปรเจ็กต์ 1 นิ้ว ช่วยให้โปรเจ็กต์เข้าถึงผู้ใช้จำนวนมาก จึงสร้างรายได้ทางอ้อมและจับมูลค่าของโทเค็น 1INCH 

กระเป๋าเงินขนาด 1 นิ้ว - ขั้นตอนใหม่

1Inch Wallet เป็นกระเป๋าเงิน Crypto ที่ไม่ใช่การคุมขัง ช่วยจัดเก็บทรัพย์สินและแลกเปลี่ยนทรัพย์สิน Crypto นี่คือผลิตภัณฑ์ล่าสุดของโครงการ 1Inch 

1Inch กำลังทำงานบน 3 Blockchains: Ethereum, BSC, Polygon บล็อคเชนทั้ง 3 ตัวเข้ากันได้กับ EVM และได้รับการสนับสนุนจากกระเป๋าเงินจำนวนมาก รวมถึง Metamask, Trust Wallet เป็นต้น 

อย่างไรก็ตาม 1Inch ยังคงเลือกที่จะพัฒนา Wallet ของตัวเอง โดยพื้นฐานแล้ว Wallet ยังเป็นผลิตภัณฑ์ Aggregator ซึ่งช่วยในการรวบรวมการจัดเก็บและการทำธุรกรรมของสินทรัพย์หลายประเภท ด้วยเหตุนี้ เราจึงเห็นความทะเยอทะยานของ 1Inch ที่โครงการต้องการเป็นที่เดียวในการสังเคราะห์ผลิตภัณฑ์ทั้งหมดในตลาด

Wallet เป็นตลาดที่ใหญ่มาก และผลิตภัณฑ์ Wallet โดยทั่วไปก็ค่อนข้างซับซ้อนเช่นกัน ฉันจะมีบทความแยกต่างหากเกี่ยวกับ " การวิเคราะห์รูปแบบโครงการ Wallet " เพื่อช่วยให้คุณเข้าใจผลิตภัณฑ์ที่ไม่เหมือนใครนี้ได้ดีขึ้น 

มูลค่าการจับ 1 นิ้วสำหรับโทเค็น 1 นิ้ว

1Inch เป็นหนึ่งในโครงการรวบรวมชั้นนำในปัจจุบัน นับตั้งแต่เปิดตัว โปรเจ็กต์ได้มุ่งเน้นไปที่การพัฒนาผลิตภัณฑ์หลัก Aggregation Protocol ซึ่งขณะนี้ได้เปิดตัวเวอร์ชัน v3 พร้อมคุณสมบัติใหม่มากมาย เช่น การลดค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม เพิ่มความปลอดภัยเมื่อถ่ายโอน Translate,...

ดังนั้นจึงไม่มีการเปลี่ยนแปลงโทเค็นของโทเค็น 1INCH มากนักตั้งแต่เปิดตัว

ข้างต้น ฉันได้ระบุไว้อย่างชัดเจนว่าแต่ละผลิตภัณฑ์ของ 1Inch จับมูลค่าของโทเค็น 1INCH ได้อย่างไร ดังนั้นในส่วนนี้ ฉันจะย่อและย้ำแนวคิดหลักบางประการ 

ปัจจุบัน 1Inch Network จับมูลค่า 1INCH token ใน 3 วิธีดังนี้:

การกำกับดูแล : ผู้ถือ 1INCH สามารถมีส่วนร่วมในการบริหารเครือข่าย 1Inch

โดยตรง:ผู้ถือ 1INCH จะได้รับรายได้ส่วนใหญ่จากผลิตภัณฑ์ 1Inch ซึ่งปัจจุบันมาจาก 2 ผลิตภัณฑ์:

• โปรโตคอลการรวม
• โปรโตคอลสภาพคล่อง
• สินค้าใหม่ในอนาคต

ทางอ้อม : สร้างความต้องการซื้อ:

• โปรแกรมการขุดสภาพคล่อง ขณะนี้มี 5 Pools ที่ได้รับรางวัลด้วยโทเค็น 1INCH สำหรับการจัดหาสภาพคล่องใน 1INCH พูลเหล่านี้ทั้งหมดมี TVL ค่อนข้างสูงโดยมีระดับ APY ตั้งแต่ 120% - 387%
• รายได้จากผลิตภัณฑ์ใช้เพื่อซื้อโทเค็น 1INCH เพื่อรับรางวัล สร้างความต้องการที่มั่นคงสำหรับโทเค็น 1INCH

ภาพรวมของรูปแบบการทำงานของเครือข่าย 1 นิ้ว

โดยทั่วไป รูปแบบการทำงานของ 1Inch Network จะแบ่งเป็น 4 ขั้นตอนหลักๆ ดังนี้

(1)ผู้อ้างอิงจะเป็นผู้แนะนำและดึงดูดผู้ค้าให้ใช้ผลิตภัณฑ์ของเครือข่าย 1Inch รวมถึง 2 ผลิตภัณฑ์หลัก Liquidity Protocol และ Aggregation Protocol

(2)เมื่อผู้ค้าใช้ 2 ผลิตภัณฑ์นี้จะสร้างรายได้ให้กับโครงการ ส่วนใหญ่มาจากค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรม ค่าธรรมเนียมผลกระทบต่อราคา และส่วนต่างส่วนเกิน

(3)รายได้จะแบ่งเป็น 2 ฝ่ายหลัก 

• (3.1) การกำกับดูแล 1 นิ้ว:ฝ่ายบริหารของ 1Inch ซึ่งเป็นผู้เดิมพัน 1 นิ้วและผู้ที่เกี่ยวข้องในการกำกับดูแล
• (3.2) ผู้อ้างอิง:ผู้อ้างอิง กระตุ้นให้พวกเขาดึงดูดผู้ซื้อขายให้มาอยู่ที่ 1 นิ้วต่อไป

(4)การกำกับดูแล 1 นิ้วจะเป็นผู้กำหนดพารามิเตอร์ในโปรโตคอล

ความคิดเห็นเกี่ยวกับรุ่นการทำงานของ 1Inch Network

อย่างที่เห็น นี่เป็นโมเดลพื้นฐานที่ค่อนข้างสวยเมื่อเทียบกับโปรโตคอลที่เราเคยเจอ 

โครงการพัฒนาผลิตภัณฑ์ ⇒ จับมูลค่าของโทเค็นดั้งเดิมคือ 1 นิ้ว และเพิ่มสิ่งจูงใจสำหรับผู้มีส่วนได้ส่วนเสีย

นอกจากโปรแกรมการแนะนำแล้ว 1Inch ไม่มีโปรแกรมที่จะดึงดูดผู้ซื้อขายให้ใช้ผลิตภัณฑ์

นั่นแสดงให้เห็นว่า 1Inch มั่นใจในผลิตภัณฑ์ของตน คิดว่าผลิตภัณฑ์นั้นดีพอที่จะดึงดูดผู้ซื้อขายได้ด้วยตัวเอง และโครงการยังคงเน้นที่ผลิตภัณฑ์นี้ นี่เป็นแนวคิดในการสร้างผลิตภัณฑ์ที่ค่อนข้างคล้ายกับทีมโครงการ Uniswap V3

การคาดการณ์ในอนาคต 1INCH

ปัจจุบัน 1Inch เป็น DEX Aggregator อันดับหนึ่งบน Ethereum และ BSC โปรเจ็กต์กำลังมุ่งเน้นไปที่การพัฒนาผลิตภัณฑ์ Aggregator และฉันเชื่อว่านี่จะยังคงเป็นหัวหอกของ 1INCH สำหรับโครงการที่จะพัฒนาต่อไปในอนาคตอันใกล้นี้

ปัจจุบันโครงการได้พัฒนาผลิตภัณฑ์ DEX Aggregator และล่าสุด 1Inch Wallet ซึ่งเป็นผลิตภ��ณฑ์ในกลุ่ม Aggregator 

ในอนาคต โครงการสามารถขยายผลิตภัณฑ์ Aggregator ไปยังพื้นที่อื่นๆ ได้อย่างสมบูรณ์ เช่น:

• ให้ยืม/ยืม.
• สินทรัพย์สังเคราะห์
• การจัดการสินทรัพย์
• ….

สินค้ายิ่งมีรายรับเข้ามามากขึ้น นั่นคือแรงจูงใจสำหรับผู้ถือ 1INCH และผู้มีส่วนได้ส่วนเสียเช่นผู้อ้างอิง, LPs

นอกจากนี้ 1Inch ยังพัฒนาผลิตภัณฑ์บนสายโซ่ที่เข้ากันได้กับ EVM เช่น BSC และ Polygon และบรรลุผลในเชิงบวกมากมาย 

การขยายไปสู่เครือข่ายอื่นๆ อย่างต่อเนื่องจะช่วยให้ 1Inch ยืนยันตำแหน่งของตนในฐานะหนึ่งในผู้รวบรวมชั้นนำในตลาดปัจจุบันได้อย่างแน่นอน

บทสรุป

1Inch Network เป็นหนึ่งในผู้รวบรวมรายแรกในตลาดและทำงานได้ดีในช่วงไม่กี่ครั้งที่ผ่านมา โครงการนี้ยังกำลังพัฒนาผลิตภัณฑ์ใหม่ๆ เพื่อขยายขนาดธุรกิจ

ภาพรวมของรูปแบบการทำงานของ 1Inch เราวาดแนวคิดหลักบางประการดังนี้:

• ด้วยการเชื่อมต่อสภาพคล่องกับ AMM ทำให้ 1Inch ได้แก้ปัญหาการกระจายตัวในตลาด DeFi ปัจจุบัน ช่วยให้ผู้ใช้ซื้อขายในราคาที่ดีที่สุด
• แนวคิดในการพัฒนา CHI Gas token คือการ tokenize Gas Price เมื่อค่า Gas ต่ำ และใช้เมื่อ Gas Fee มีความผันผวนสูง
• โปรแกรมการแนะนำเป็นโปรแกรมที่ 1Inch สังเกตเห็นตั้งแต่วันแรกที่โครงการสร้างสิ่งจูงใจมากมายสำหรับแผนกนี้
• 1Inch Walelt เป็นก้าวใหม่ในการพัฒนา 1Inch ซึ่งปูทางสำหรับผลิตภัณฑ์ที่กำลังจะมาถึงของโครงการ

ด้านบนคือรูปแบบการทำงานของ 1Inch Network ซึ่งเป็นหนึ่งใน DEX Aggregator ชั้นนำในตลาดปัจจุบัน

หากคุณมีคำถามเกี่ยวกับรูปแบบการทำงานของเครือข่าย 1Inch คุณสามารถแสดงความคิดเห็นในส่วนความคิดเห็นด้านล่าง เพื่อที่ฉันจะได้ตอบและเพิ่มเติม