Was ist eine Cross-Chain-Bridge? Wie funktionieren Cross-Chain Bridges?

Cross-Chain-Bridges haben sich als Lösung für die Interoperabilität zwischen Blockchain-Plattformen mithilfe von Smart Contracts herauskristallisiert.

Haben Sie sich jemals gefragt, wie Sie Stablecoins wie USDT und USDC auf Solana verwenden können, da Sie sie nur auf Ethereum haben? Cross-Chain-Bridges können Ihnen helfen, Assets in beliebige Blockchains zu verschieben. Lassen Sie uns untersuchen, was eine Cross-Chain-Bridge ist und was sie für Investoren nützlich macht.

Einige wichtige Erkenntnisse zu Cross-Chain-Bridges:

• Cross-Chain-Bridges können Assets über Blockchain-Plattformen übertragen.
• Zwei Hauptwege, um Brücken zu bauen: Verwendung von Smart Contracts oder Liquiditätspools.
• Kettenübergreifende Brücken füllen die Lücke zwischen Blockchains und verbessern die Benutzererfahrung.
• Es gibt viele Cross-Chain-Brücken. Verwenden Sie diejenige, die den besten Service und Gebührensatz bietet.
• Es gibt viele Herausforderungen für Cross-Chain-Bridges wie Dauer, Gebühren, Hacks/Exploits usw.

Was ist eine Cross-Chain-Bridge?

Eine Cross-Chain-Bridge ist die Kommunikationsroute zwischen Blockchain-Plattformen zum Austausch von Kryptos, Token, NFTs oder Blockinformationen. Sein Ziel ist es, die Interoperabilitätslücke zwischen separaten Blockchains zu schließen.

Kettenübergreifende Brücken

Ohne eine Cross-Chain-Bridge ist es möglich, Krypto-Assets mit verschiedenen manuellen Methoden zwischen verschiedenen Blockchains zu konvertieren.

Um beispielsweise ETH on Polygon (MATIC) zu verwenden, können Investoren ihre ERC20 ETH auf Ethereum für Fiat-Geld verkaufen und dann ETH im PRC20-Token-Standard über On-Ramp-Zahlungen kaufen. Die Verwendung dieser Methode erfordert viele manuelle Schritte, Zeit und die Zahlung von Transaktionsgebühren.

Ein weiteres Beispiel ohne die Verwendung von Cross-Chain-Bridges ist, dass Benutzer ihre Krypto-Assets an zentrale Börsen senden und sie dann in die Krypto-Wallets von Blockchains abheben können, die Sie verwenden möchten. Die Verwendung dieser Methode erfordert die Zahlung von Transaktionsgebühren und Auszahlungsgebühren.

Die beiden genannten Austauschmethoden sind zeitaufwändig und recht teuer. Es gibt Cross-Chain-Bridges, um die Interoperabilität von Blockchains zu lösen, was ein nahtloses Erlebnis für Benutzer schafft. 

Mithilfe von Cross-Chain-Bridges können Benutzer den Token auf einer Blockchain in eine andere umwandeln, ohne ihn in andere Vermittler wie Fiat  oder Stablecoin umzuwandeln . 

Kettenübergreifende Brückenschicht

Anders als Coins und Token können Cross-Chain-Bridges NFTs und Informationen zwischen Blockchains übertragen. 

Wie funktioniert eine Cross-Chain-Bridge?

Es gibt zwei Möglichkeiten, mithilfe von Smart Contracts oder Liquiditätspools eine Cross-Chain-Brücke zu bauen. Ersteres wird aufgrund seiner Einfachheit und Kapitaleffizienz weiter verbreitet als letzteres.

Intelligente Verträge 

Einfach ausgedrückt, das überbrückte Token ist bedingt an Smart Contracts auf einer Blockchain gebunden, und Smart Contracts auf der Ziel-Blockchain werden die gleiche Menge an Token ausgeben und an Benutzer senden. Der neu geprägte Token wird als verpackter Token bezeichnet. Beispielsweise können Benutzer verpackte Bitcoin auf Ethereum verwenden, indem sie BTC mit dem Ethereum-Netzwerk verbinden und sein Symbol ist WBTC.

Cross-Chain Bridges verwenden Smart Contracts

Der Bridge-Dienstleister ist der Mittelsmann, der intelligente Verträge für Benutzer schreibt. Benutzer sperren ihre Krypto-Assets und die Bridge prägt die entsprechende Menge an verpackten Token für sie. Der Name von verpackten Token hängt vom Eigentümer der Bridge ab. Es gibt keinen allgemeingültigen Begriff oder Standard für die Namenskonvention. 

Verschiedene Token über Cross-Chain-Bridges

Infolgedessen sehen wir möglicherweise ähnliche Tickersymbole, die von verschiedenen Smart Contracts ausgegeben werden.

Zum Beispiel ist aaUSDT eine verpackte Stablecoin von USDT, die über Allbridge von Ethereum nach Solana überbrückt wird. Gleichzeitig wird aeUSDT über dieselbe Brücke von Avalanche nach Solana überbrückt.

Trotz ihres gleichwertigen Wertes sind sie aufgrund unterschiedlicher Smart Contracts zwei verschiedene Token. Anleger können jedoch verpackte Token direkt tauschen oder gegen andere Token mit unterstützter Liquidität tauschen.

Liquiditätspool

Liquiditätspools von Cross-Chain-Bridges sind Single-Asset-Engagements. Dies bedeutet, dass diese Liquiditätspools die Benutzer keinem vorübergehenden Verlust aussetzen . Benutzer können ihre Krypto-Assets in einer Blockchain-Umgebung hinterlegen und auf einer anderen Blockchain erhalten.

Kettenübergreifende Brücken verwenden Liquiditätspools

Investoren können Liquidität in diese Pools einbringen, um Token-Belohnungen aus den von den Benutzern gezahlten Überbrückungsgebühren zu verdienen. Um einen Liquiditätspool zu erstellen, benötigen sie jedoch häufig die Genehmigung des Dienstleisters. Im Gegensatz dazu erlauben einige Bridges Benutzern, Liquiditätspools ohne Erlaubnis zu erstellen.

Warum sind Brücken wichtig?

Benutzererfahrung

Zum Zeitpunkt des Verfassens dieses Artikels verfolgen zwei beliebte Kryptodaten-Websites, CoinMarketCap und CoinGecko, jetzt über 20.000 Token bzw. 13.000 Token. Mit der Zeit nimmt die Zahl nur noch zu. Neben den Token auf nur einer Blockchain gibt es Token, die in mehreren Token-Standards von Blockchain-Plattformen verfügbar sind.

Beispielsweise ist USDT auf rund 40 Blockchain-Plattformen in verschiedenen Token-Standards wie ERC20, BEP20, PRC20 usw. verfügbar. 

USDT auf zahlreichen Blockchain-Plattformen

Cross-Chain-Bridge-Projekte können die Lücke zwischen Blockchains füllen, indem sie verpackte Token bereitstellen. Bei Ausverkäufen auf dem Kryptomarkt möchten Anleger möglicherweise ihre Vermögenswerte gegen Stablecoins tauschen, um Verluste zu vermeiden. Anstatt sich Fiat-Geld auszahlen zu lassen, können sie ihre Token gegen verpackte Stablecoins eintauschen.

Bridges erleichtern den Krypto-Transfer zwischen Blockchains, indem sie das Problem der Cross-Chain lösen. Bridge-Benutzer müssen nur ein paar Klicks ausführen, um Token einsatzbereit zu haben, anstatt zwischen den Börsen hin und her zu wechseln, um dieselbe Aufgabe zu erledigen. Dies wirkt sich stark auf die Benutzererfahrung aus.

Interoperabilität

Skalierbarkeit, Sicherheit und Dezentralisierung sind das Blockchain-Trilemma, aber Interoperabilität könnte das vierte sein. Polkadot und Cosmos könnten die führenden Namen sein, die eine Welt miteinander verbundener Blockchains aufbauen. Cross-Chain-Brücken werden entwickelt, um nicht verbundene Blockchains zu verbinden.

Jede Blockchain ist wie ein unabhängiges Land. Quelle: Stake-Fisch

Bridges sind nicht auf die Token-Übertragung beschränkt, sondern können NFTs, Smart Contracts und Blockinformationen übertragen, die für die Interoperabilität nützlich sind.

Einige Kryptobrücken

Celer cBridge

Celer cBridge (CELR) ist eine dezentralisierte Asset Bridge, die nicht nur Token-Assets, sondern auch Informationen und NFT überbrücken kann. Die Übertragung von Token über Blockchain-Plattformen hinweg ist jedoch die am häufigsten verwendete Funktion von Celer cBridge.

Celer cBridge

Mehrkette

Multichain, ehemals Anyswap , ist ein vollständig dezentralisiertes Cross-Chain-Swap-Protokoll für verschiedene Token mit einem automatisierten Preis- und Liquiditätssystem. Es ermöglicht Benutzern, jede Münze auf fast jeder Blockchain zu tauschen, einschließlich Bitcoin, Ethereum, BSC, Fantom, Polygon und vielen anderen Plattformen.

Hier sind einige Hinweise für die Multichain-Nutzung:

• Die Cross-Chain-Gebühr beträgt 0,00 %, aber AnySwap erhebt eine feste Gasgebühr von 1 USDC.
• Der Mindestüberbrückungsbetrag beträgt 12 USDC.
• Der Höchstbetrag beträgt 20.000.000 USDC.
• Die geschätzte Überbrückungszeit beträgt je nach Zustand des Netzes 10-30 Minuten.
• Die Überbrückung von Beträgen von > 5.000.000 USDC kann bis zu 12 Stunden dauern.

AllBridge

Allbridge ist eine Blockchain-Bridge, die es Benutzern ermöglicht, Token zwischen EVM- und Nicht-EVM-Blockchains zu übertragen. Sein Ziel ist es, Benutzern einen einfachen und zuverlässigen Token-Übertragungsdienst über Blockchains hinweg bereitzustellen.

Abgesehen davon baut es ein Integrationsframework auf, um den Token-Transfer zwischen Layer 2s wie Arbitrum und Optimism abzudecken. Darüber hinaus ist NFT-Transfer auch im kommenden Plan von Allbridge enthalten.

Allbridge

Schlüssel-Höhepunkte:

• Unterstützen Sie EVM- und Nicht-EVM-Ketten
• Keine Transferlimits
• Das dynamische Gebührensystem ermöglicht es ABR-Spielern, die Transfergebühren zu reduzieren.
• 4-Stufen-System: Wallet A verbinden, Assets senden, Wallet B verbinden und Assets empfangen.

Andere Brücken

Abgesehen von Bridges, die es Token ermöglichen, sich über mehrere Blockchain-Ökosysteme zu bewegen, gibt es spezielle Bridges, die sich auf die Übertragung von Token auf eine bestimmte Plattform konzentrieren.

Beispielsweise ist Optimism Bridge, entwickelt vom Optimism-Entwicklerteam, eine Chain-spezifische Brücke, die Token von anderen Blockchains zu Optimism überträgt. Es unterstützt Polygon, BSC, Arbitrum, Gnosis Chain, On-Ramp und CEXs wie Binance und Coinbase.

Optimismus-Brücke

Gleichzeitig gibt es andere kettenspezifische Brücken, die in der Welt der Blockchains operieren. Einige bemerkenswerte Namen sind Arbitrum Bridge, Polygon Bridge, Near Rainbow, Avalanche Bridge usw.

Das TVL-Ranking von Ethereum Bridges. Aktualisiert: 25. Juni 2022

Coin98 SpaceGate ist eine von Coin98 Labs entwickelte Cross-Chain Bridge, die in die Coin98 Super App integriert ist. Es unterstützt bidirektionale Token-Transfers zwischen Blockchains, einschließlich:

• Ethereum <> Optimismus 
• Ethereum <> Arbitrum 
• Ethereum <> Boba-Netzwerk 
• Ethereum <> Solana 
• Avalanche C-Kette <> Avalanche X-Kette
• …

Wenn Sie neugierig auf die Brücke sind und sie ausprobieren möchten, sehen Sie sich dies an: So verwenden Sie Coin98 SpaceGate

Einschränkungen von Brücken

Überbrückungsgebühren

Einer der größten Nachteile von Cross-Chain-Bridges ist die Gebühr. Wenn es darum geht, Token über Blockchains hinweg zu überbrücken, ist es unvermeidlich, dass Benutzer Gebühren zahlen müssen. Überbrückungsgebühren werden von vielen Faktoren beeinflusst, darunter:

• Gasgebühren : Das Überbrücken von Token umfasst viele Schritte, für deren Abschluss Gasgebühren erforderlich sind. Für die Einzahlung, Prägung und Einrichtung von Smart Contracts sind bestimmte Gasgebühren erforderlich.
• Plattformgebühren: Jedes Bridge-Projekt erhebt einen bestimmten Gebührenbetrag für den Service, oft abhängig vom gesamten überbrückten Betrag. Zum Beispiel bietet Allbridge eine feste Gebühr an, die 0,3 % des Überweisungsbetrags beträgt, während AnySwap 0,01 % des gesamten kettenübergreifend überbrückten Betrags einnimmt. 
• Liquiditätsanbieter (Liquiditätspools): Liquiditätsanbieter erhalten Token-Belohnungen, die aus den von Bridge-Benutzern gezahlten Gebühren extrahiert werden.

Durchschnittlicher Gaspreis von Ethereum. Quelle: Etherscan

Aufgrund von Staus kann die Gasgebühr einiger Blockchains ihren Höhepunkt erreichen. Zum Beispiel hatte das Ethereum-Netzwerk im Jahr 2021 mehrere Engpässe aufgrund einer überhöhten Nachfrage. Die Gasgebühr ist seit 2020 in die Höhe geschossen und könnte auf 300 bis 400 Gwei steigen, wodurch die Überbrückungskosten einige hundert Dollar übersteigen würden.

Daher sollten Benutzer einen angemessenen Zeitraum wählen, um die Cross-Chain-Token-Übertragung durchzuführen. Im Allgemeinen kostet Bridging mehr als Token-Transfer und Token-Tausch. 

Überbrückungszeit

Abgesehen von der unwahrscheinlichen Belastung durch Überbrückungsgebühren müssen Benutzer möglicherweise lange warten, bis sie das verpackte Token auf der gewünschten Blockchain erhalten. Während einer Netzwerküberlastung müssen die Benutzer besonders lange warten, bevor sie die verpackten Token durch Bridges bekommen. Darüber hinaus müssen Benutzer aufgrund der Blockchain-Architektur einiger Layer 2s, die Optimistic Rollups oder Plasma verwenden, bis zu 1 Woche warten, um Token von Ethereum auf ihre L2s zu übertragen.

Die lange Tauschdauer kann den Anlegern große Verluste bereiten, da sie während der Überbrückung nicht mit den Vermögenswerten interagieren können. Stellen Sie sich die Gelegenheit vor, wenn sich Ihre ETH in einem 5-stündigen Überbrückungsprozess befindet.

Liquiditätsfragmentierung

Liquidität ist eine der wichtigsten Metriken, um den Status jedes Blockchain-Ökosystems und den Wert der Vermögenswerte zu messen. Im Moment laufen Hunderte von Blockchains. Obwohl Cross-Chain-Bridges entwickelt wurden, um diese Blockchains zu verbinden, sind die Assets auf jeder Blockchain irgendwie getrennt.

TVL auf mehreren Blockchains. Aktualisiert: 7. Juli 2022

Top-Blockchain-Ökosysteme wie Ethereum und BSC besitzen TVL in Milliardenhöhe, während andere kleinere Ketten nur einige zehn Millionen Dollar an TVL besitzen. Dies schafft ein Ungleichgewicht zwischen Blockchains und beeinträchtigt die Erfahrung der Benutzer. 

Das Erreichen eines vollständigen Gleichgewichts ist immer noch eine große Herausforderung für Cross-Chain-Brücken, die es zu lösen gilt. 

Hacks und Exploits

Kurz gesagt, auf Smart Contracts werden Brücken gebaut, wo die Risiken liegen. Seit dem Aufkommen von Smart Contracts gab es Hacks und Exploits , die Schäden in Millionenhöhe verursachten.

Hacks/Exploits-Bericht von Rekt

Ronin Network und Wormhole machen zwei der größten Cross-Chain-Bridge-Hacks/Exploits im Krypto-Raum aus. Wormhole wurde geprüft, Ronin Network jedoch nicht. Beide wurden jedoch gehackt, was dazu führte, dass Hunderte Millionen Dollar an Krypto verloren gingen.

Daher ist das Sperren von Vermögenswerten in Smart Contracts potenziell riskant. Benutzer sollten sich der Tatsache bewusst sein, dass ungeprüfte und geprüfte Smart Contracts immer noch potenzielle Ziele für Hacker sind.

Sollten wir in Brücken-Token investieren?

Bis jetzt sind Brücken ein entscheidender Lego-Teil der Blockchain-Welt. Sie schließen die Lücke zwischen dezentralisierten Blockchains wie Ethereum, Avalanche, Layer 2s, Solana usw. Wie können wir als Investoren in diese Projekte investieren, abgesehen davon, dass wir Servicenutzer sind? Sind die Token von Bridges gut genug, um darin zu investieren?

Wie die Token von Bridges Wert erfassen

Der offensichtlichste Anwendungsfall von Governance-Token von Cross-Chain-Bridges ist die Gebührensenkung. Servicegebühren sind die Haupteinnahmequelle für diese Brücken. Die Token-Inhaber können einen Gebührennachlass erhalten, während sie ihre Token überbrücken, was die Nachfrage erhöht. Die Bridge-Tokens können neben der Gebührenermäßigung noch andere Dienstprogramme haben. 

Tokenomics ist auch ein kritischer Faktor, der einen großen Einfluss auf den Zustand des Tokens hat. Lesen Sie hier mehr darüber: Was ist Tokenomics ?

Sind Cross-Chain-Brücken sicher?

Bridges verwenden Blockchain-Technologie , um eine vertrauenswürdige Token-Übertragung über Blockchains zu erstellen. Mit der Verwendung von Smart Contracts sperren Brücken Token auf einer Blockchain, um gleichwertige verpackte Token auf der Ziel-Blockchain auszugeben.

In der Vergangenheit gab es den Wurmloch-Brücken-Hack, der bei anderen Brücken zur Vorsicht mahnte. Daher sollten wir die Nachteile von Cross-Chain-Bridges verstehen, bevor wir sie verwenden.

Nicht zuletzt sollten wir unsere eigene Forschung betreiben und für unsere Investitionen verantwortlich sein. Alle Informationen dienen ausschließlich zu Referenzzwecken, nicht zur Anlageberatung.

Fazit

Cross-Chain-Brücken können Token, NFT, Informationen usw. übertragen und so die Lücke zwischen beliebigen Blockchain-Plattformen schließen. Abgesehen von Brücken gibt es alternative Möglichkeiten, Token über CEXs oder ein Tauschmittel zu übertragen, die viele manuelle Schritte erfordern. Wir befinden uns gerade in der frühen Phase von Cross-Chain-Bridges, da sie mit vielen großen Hindernissen konfrontiert sind.