Was ist Tether (USDT)? Alles, was Sie über USDT wissen müssen

Tether (USDT) ist der größte Stablecoin auf dem Kryptomarkt. Trotz zahlreicher Marktturbulenzen hat es seine solide Position in Krypto als gut angenommener Stablecoin aufgebaut. Es wirft jedoch viele Bedenken in der Community darüber auf, wie es unterstützt wird. Lassen Sie uns in diesem Artikel alles über Tether (USDT) erkunden.

Stablecoin ist ein unverzichtbarer Lego-Teil des Krypto-Raums. Es hat den Vorteil, dass gleichzeitige Probleme von Fiat-Währungen beseitigt werden. USDT erleichtert auch den Benutzern und verbessert die Liquidität im gesamten DeFi-Raum.

dWas ist Tether (USDT) und wie wird es zu einem Tauschmittel? Lassen Sie uns in diesen Artikel über Tether und seine Stablecoin USDT eintauchen.

Was ist Tether (USDT)?

Tether (USDT) ist der erste Stablecoin , der 1:1 an den US-Dollar gekoppelt ist, was bedeutet, dass 1 USDT 1 $ entspricht. Im Jahr 2014 wurde es erstmals von Tether Holdings Limited ausgegeben. Zum Zeitpunkt des Verfassens dieses Artikels ist Tether nach Marktkapitalisierung der größte Stablecoin im Krypto-Raum.

Was ist Tether (USDT)?

Die meisten Blockchain-basierten Stablecoins sind an den US-Dollar gekoppelt. Der US-Dollar ist die stärkste Fiat-Währung der Welt. Daher bemühen sich viele Organisationen, Blockchain-Versionen des US-Dollars zu erstellen.

USDT ist 1:1 an den US-Dollar gekoppelt (1 USDT = 1 USD), abgesichert durch Tethers Reserve. Nach Angaben des Unternehmens Tether können alle im Umlauf befindlichen USDT- und anderen Tether-Token von den Reserven eingelöst werden.

Es gab eine Kontroverse darüber, dass Tether nicht klar war, wie Stablecoin gesichert und besichert ist. In der Vergangenheit gab Tether an, dass es Fiat-Währungen und Vermögenswerte verwendet, um seine Stablecoins zu stützen. Heute verwendet es Reserven, in denen Benutzer Bargeld einzahlen können, um Blockchain-basierte Stablecoins zu erhalten.

Top Stabelcoins in Krypto. Aktualisiert: 16. Mai 2022

Neben USDT gibt es noch andere Konkurrenten, die dem Stablecoin-Trend folgen, wie USDC, DAI, MIM, FRAX usw. Aber sie alle liegen bei der Marktkapitalisierung hinter USDT. USDT hat jedoch einige Einschränkungen, die von anderen dezentralen Stablecoins angegangen werden. 

Gesamtes Stablecoin-Angebot

Zum Zeitpunkt des Verfassens dieses Artikels dominiert der von Tether ausgegebene USDT immer noch den Stablecoin-Markt.

USDT verstehen

Wofür wird USDT verwendet?

Tether veröffentlichte USDT mit dem Ziel, ein Tauschmittel in der Kryptowelt zu sein. Es kann den Krypto-Raum bequemer machen, indem es die Bedürfnisse der Benutzer erfüllt. Im Moment ist USDT in der gesamten Kryptographie weit verbreitet. Lassen Sie uns die wichtigsten Dienstprogramme untersuchen.

• Lagerung: Krypto-Investoren brauchen eine Art von Vermögenswert, der ihr Portfolio bei Ausverkäufen sicher machen kann. USDT kann dieses Problem angehen, indem es als Mittel zur Werterhaltung fungiert. Darüber hinaus wird es schnell gehen, Investitionen mit USDT zu tätigen, da es auf der Blockchain ausgegeben wird .
• Token-Transfer : USDT ist ein fungibler Token auf Blockchains. Es kann von einer Blockchain-Adresse zu einer anderen übertragen werden. Blockchains werden alle Transaktionen und Aktivitäten von USDT aufzeichnen, damit Benutzer nach Explorern suchen können .
• Zahlung : Benutzer bevorzugen Stablecoins gegenüber hochvolatilem Krypto für die Zahlung. Von Tether ausgegebene USDT können ein Tauschmittel sein, indem sie den Preis bei 1 $ stabilisieren. Es kann je nach Bedarf der Benutzer für Servicezahlungen oder Spenden verwendet werden.
• DeFi-Anwendungen : USDT ist eine der am häufigsten angenommenen Stablecoins im DeFi -Bereich. Viele Protokolle ermöglichen es USDT-Inhabern, auf ihren Plattformen zu handeln, Liquidität bereitzustellen und Kredite zu vergeben. Wir glauben, dass DeFi ein idealer Ort ist, an dem USDT gedeihen kann.

USDT hat viele Dienstprogramme darum herum aufgebaut und die führende Position auf dem Kryptomarkt gefestigt. Immer mehr Unternehmen und Protokolle übernehmen USDT, da es den Benutzern Komfort bringt.

Auf welcher Kette befindet sich USDT?

Tether (USDT) ist auf mehreren Blockchain-Plattformen verfügbar. Es erschien zuerst auf Omni Layer auf Bitcoin, dann wurde Tether Multi-Chain. Derzeit wird USDT auf fast allen Blockchains ausgegeben, einschließlich Ethereum, Tron, Algorand, Solana, EOS, Liquid usw.

USDT-Versorgung durch Blockchain

Wie in der Grafik gezeigt, wird USDT am häufigsten auf Tron und Ethereum ausgegeben, 41 Mrd. USD bzw. 39 Mrd. USDT. Andererseits läuft das USDT-Angebot für Bitcoin, Algorand, EOS und Liquid seitwärts ohne nennenswerte Wachstumssignale.

USDT-Versorgung durch Blockchain

Darüber hinaus existiert USDT auch auf Solana, Avalanche und anderen EVM-kompatiblen Blockchains. Darüber hinaus hat USDT, das den ERC20-Standard von Ethereum verwendet, zu vielen skalierenden L2s wie Arbitrum und Optimism geführt .

USDT-Versorgung auf Top-Blockchain-Plattformen. Quelle: DeFiLlama

Ohne Zweifel hat Tethers Multichain-Strategie den Einfluss seiner Stablecoin gefestigt. 

Leser können hier mehr über USDT-Kontrakte  erfahren .

Außer USDT

Tether gibt auch andere Blockchain-basierte Währungen aus, darunter EURT (gekoppelt an EURO) und CNHT (gekoppelt an CNH). Darüber hinaus wurde ein an Gold gebundener Vermögenswert namens Tether Gold (XAUT) ausgegeben. Hier sind die Materialien für jeden:

Lieferung von Tethers Stablecoins (USDT, CNHT, EURT und XAUT)

Die anderen 3 Vermögenswerte von Tether sind jedoch nicht so weit verbreitet wie die an den US-Dollar gebundene Stablecoin USDT. Dies ist verständlich, da USDT auf zahlreichen CEX und DEXs wie Binance, Coinbase und Uniswap, SushiSwap existiert. 

XAUT kann als Goldindex für Investitionen betrachtet werden. Anstatt Gold in Unzen zu kaufen, können Anleger XAUT direkt an Börsen wie Coinbase mit dem Handelspaar XAUT/USD kaufen, um in Gold zu investieren.

Wie funktioniert Tether (USDT)?

Tether Holdings Limited ist ein Unternehmen, das die Lieferung von USDT und seinen anderen Stablecoins kontrolliert. Dies bedeutet, dass es neue USDT prägen oder aus dem Verkehr ziehen kann. Lassen Sie uns das Funktionsprinzip von Tether-Stablecoins untersuchen.

KYC-verifizierte Benutzer zahlen die US-Fiat-Währung in die Reserve von Tether ein. Dann erhalten sie die von Tether ausgegebene Menge an USDT-Token, die dem eingezahlten Betrag entspricht. Das neu ausgestellte Token wird an die Adressen der Benutzer gesendet.

Die Reserven von Tether brechen zusammen

Das Token auf der Blockchain hat ähnliche Dienstprogramme wie andere Kryptos. Benutzer können Tethers Stablecoin in Blockchain-Wallets übertragen und speichern. Wie bereits erwähnt, ist Tether auf mehreren Top-Blockchain-Plattformen verfügbar. Infolgedessen kann es die Nachfrage von Benutzern im gesamten Kryptoraum bedienen.

Wenn Benutzer ihre Fiat-Währungen einlösen möchten, können sie Stablecoins auf der Tether-Website hinterlegen. Auf diese Weise wird Tether die Stablecoins aus dem Verkehr ziehen und den gleichen Betrag in Fiat-Währungen an die Benutzer zurücksenden.

Prägegebühren von Tether

Wie wir sehen können, dreht sich der Prozess um die Reserven von Tether. Dieser Ausgabemechanismus hat in der Krypto-Community Kontroversen ausgelöst, da er als zentralisiert gilt und potenzielle Risiken birgt. Allerdings hat jede Handlung ihre Vor- und Nachteile. Im folgenden Abschnitt werden wir mehr über Tether (USDT) sprechen.

Die Kontroverse um den Wert von Tether (USDT)

Nach Jahren der Entwicklung haben Tether und seine Stablecoins viele Herausforderungen überstanden. Die meisten von ihnen wühlen aus den Reserven. Dies gibt Anlass zu großer Besorgnis in der Krypto-Community, obwohl Tether einige Ankündigungen gemacht hat.

Die neueste Nachricht über die Reserve ist die Geldstrafe von 41 Millionen Dollar von CFTC (den US Commodity Futures) für Tether. Tether behauptete, dass USDT vollständig durch den US-Dollar gedeckt sei. Die US-Behörde stellte jedoch nach Ermittlungen und Prüfungen fest, dass die Reserven statt der vollen Summe nur einen Bruchteil von US-Dollar enthielten.

Tethers Q1 2022 Assurance Report

In Tethers Assurance Report Q1 2022 hatte Tether insgesamt 82,4 Milliarden Dollar an verschiedenen Arten von Vermögenswerten. Zu diesem Zeitpunkt lag die Marktkapitalisierung von USDT bei etwa 80 Mrd. USD. Das bedeutet, dass Tether (USDT) wie zuvor behauptet zu 100 % durch seine Reserven abgesichert ist.

Tether ist nicht immer transparent darüber, wie USDT unterstützt wird. Zum Zeitpunkt des Verfassens dieses Artikels bleibt dies ein Anliegen der Anleger. Andere dezentralisierte Stablecoins haben dieses Argument genutzt, um Tether zu treffen.

USD vs. USDT: Was ist der Unterschied?

Vergleich

Tether (USDT) erbt viele Eigenschaften des US-Dollars (USD), und sie unterscheiden sich auch stark in verschiedenen Kriterien. 

USD ist die offizielle Fiat-Währung der USA und einiger anderer Länder. Auf der anderen Seite ist USDT eine an den USD gebundene Stablecoin, die von der Firma Tether ausgegeben wird. Sie kann je nach Stimmung auf dem Kryptomarkt schwanken. Im Gegensatz zum US-Dollar kann USDT einen Nullwert haben, wenn das Tether-Unternehmen bankrott geht. 

USDT ist eine Kryptowährung, die von Tether mithilfe der Blockchain-Technologie ausgegeben wird. Er existiert in Form vieler Blockchain-Standards wie ERC-20 auf Ethereum, BEP20 auf BNB Chain, SPL auf Solana usw. Andererseits existiert der US-Dollar in Papierform in sieben Stückelungen: 1 $, 2 $, 5 $ , 10 $, 20 $, 50 $ und 100 $.

USD ist die größte Fiat-Währung der Welt, während USDT die größte Stablecoin auf dem Kryptomarkt ist. Zum Zeitpunkt des Verfassens dieses Artikels beträgt die Gesamtmarktkapitalisierung aller Kryptowährungen etwa 1.500 Mrd. USD, was im Vergleich zum US-Aktienmarkt (48.000 Mrd. USD Marktkapitalisierung) vergleichsweise gering ist.

USDT und USD unterscheiden sich in Einheiten. Das Dollarzeichen $ steht vor dem Betrag wie 1 $, und ein US-Dollar entspricht 100 Cent. Andererseits ist USDT ein fungibler Token, und USDT-Inhaber können eine Dezimalzahl von USDT, wie z. B. 0,5 USDT, an eine andere Adresse senden. 

USDT wird von Tether geprägt, wenn verifizierte Benutzer Fiat-Währung (USD) einzahlen, um Blockchain-basierte Stablecoins zu erhalten. Laut Tether Holdings Limited ist USDT zu 100 % durch die Reserven von Tether gedeckt. Der US-Dollar ist einer der in den Reserven gelagerten Vermögenswerte

Warum USDT anstelle von USD verwenden?

Derzeit wird USDT für den Kauf und Handel von Krypto-Assets an zentralen und dezentralen Börsen verwendet. Es eliminiert die Umständlichkeit des traditionellen Fiat-Geldes, da es auf der Blockchain existiert.

Viele Regulierungsbehörden untersuchen Krypto-Assets, insbesondere Stablecoins. Die Kryptotabelle kann sich jederzeit ändern, was in der Community leichte Bedenken hervorruft.

Was ist eine USDT-Wallet?

Da es sich bei USDT um eine Kryptowährung handelt , kann es in Krypto-Wallets aufbewahrt werden, die kompatible Standards unterstützen . Es existiert auf zahlreichen Blockchains mit verschiedenen Arten von Token-Standards. Als Ergebnis stellen wir Ihnen vor, wo Sie Ihr USDT aufbewahren können.

Im Allgemeinen gibt es drei Möglichkeiten, USDT in Wallets aufzubewahren:

Hot Wallet : Ihr USDT wird in Ihren Blockchain-Adressen gespeichert. Das bedeutet, dass Sie eine Passphrase (Startphrase) verwenden, um Zugriff auf Ihre Krypto-Wallets zu haben, z. B. nicht verwahrte Wallets wie MetaMask (Ethereum), Phantom (Solana), Coin98 Super App (Multichain) usw. Coin98 Super App ist eine All-in-One-Anwendung, die USDT auf mehreren Blockchain-Plattformen unterstützt. 

Cold Wallet (Hardware Wallet): Ihr privater Schlüssel wird auf einem physischen Gerät gespeichert (es könnte wie ein USB-Laufwerk aussehen). Um die Krypto-Wallet zu verwenden, müssen Sie das Gerät über einen Computer oder ein mobiles Gerät mit dem Internet verbinden. Diese Methode schützt Ihre Krypto-Wallet vor Online-Angreifern.

Exchange Wallet : Ihre Krypto-Assets werden an zentralen Börsen gespeichert, was bedeutet, dass Sie keinen privaten Schlüssel für Ihre Wallet haben. Hier sind einige Börsen mit dem größten Handelsvolumen: Binance, Coinbase usw.

Benutzer können USDT auf über 40 Blockchains halten und es kann zwischen ihnen überbrückt werden. Hier ist die Liste der Blockchains, in denen USDT verfügbar ist.

• EVM-Blockchains : Ethereum, BNB Chain, Heco, Avalanche, Fantom, Layer-2s usw.
• Nicht-EVM-Blockchains: Tron, Solana, Algorand, EOS, zkSync, Terra usw.

So kaufen Sie USDT

USDT ist die größte Stablecoin mit einer Marktkapitalisierung von über 70 Mrd. USD. Ohne Zweifel steht USDT für den Handel an zahlreichen Börsen zur Verfügung, darunter CEXs und DEXs. Darüber hinaus unterstützen viele Blockchain-Token-Standards USDT. Dies erhöht die Verfügbarkeit der größten Stablecoin.

Zentralisierte Börsen (CEXs): Benutzer können USDT auf CEXs kaufen und verkaufen. Beispielsweise kann USDT mit über 300 Kryptowährungen gehandelt werden, wodurch USDT als Tauschmittel verbessert wird. Neben Binance können Benutzer USDT auf Coinbase, FTX usw. handeln. Nicht zuletzt wird USDT als Sicherheit für Margen und Futures-Handel akzeptiert.

Dezentrale Börsen (DEXs): USDT wird auf DEXs weitgehend akzeptiert, da es auf verschiedenen Blockchains verfügbar ist, insbesondere derzeit auf über 40 Blockchains. USDT wird für den Handel mit anderen Kryptos auf DEXs verwendet. Wir können einige DEXs mit dem größten Volumen nennen: Uniswap, PancakeSwap, Curve Finance, Orca, SushiSwap usw.

Prägen auf Tether: Wie oben erwähnt, können KYC-verifizierte Benutzer neue USDT prägen, indem sie Fiat-Geld auf Tether einzahlen. Der KYC-Prozess von Tether könnte jedoch für viele internationale Investoren ein Hindernis darstellen, insbesondere dort, wo Krypto streng verboten ist.

Over-the-Counter (OTC): Benutzer handeln Krypto-Assets direkt miteinander, um die Preisauswirkungen von Krypto-Börsen zu vermeiden. Diese Methode kann jedoch potenzielle Betrugsrisiken beinhalten, da OTC ein Geschäft zwischen zwei Unternehmen ist.

So erhalten Sie USDT

Was können wir nach dem Kauf von USDT für Ihre Krypto-Wallets tun, um mehr USDT zu erhalten? Es gibt Unmengen von Methoden, um mehr davon einzusacken. Aufgrund der Risiken werden wir jedoch einige Möglichkeiten vorstellen, wie Sie mit USDT passives Einkommen erzielen können.

Abstecken

Staking ist die Aktivität, Ihre Krypto-Assets auf Blockchains zu hinterlegen, um passives Einkommen zu verdienen, das in Krypto bezahlt wird. Dies hält den Blockchain-Konsens am Laufen und erhöht die Sicherheit.

Krypto-Eingeborene können ihre USDT in Pools des DeFi-Protokolls einsetzen, um Erträge mit anständigen APYs zu erzielen. Um vorübergehende Verluste zu vermeiden, sollten Anleger Pools auswählen, die einseitiges Staking oder Stablecoin-Pools unterstützen.

• Single Exposure (einseitiges Abstecken): APY ist oft eine einstellige Zahl.
• Stablecoin Pool: APY liegt in der Regel zwischen 3 % und 15 %, je nach Gesamteinsatz und Handelsvolumen. Die Rendite stammt aus Handelsgebühren, wenn Benutzer Liquidität in Pools bereitstellen. 

Staking und Verleih von APYs von Stablecoin auf einigen Top-Protokollen. Quelle: DeFiLlama

Ausleihe

Das Verleihen von USDT auf Leihprotokolle im Krypto-Raum kann Ihnen eine höhere Rendite bringen als das Abstecken. Benutzer verleihen ihre Krypto-Assets (USDT) an die Protokolle, um Zinsen von den Kreditnehmern zu verdienen.

Die Zinsen kommen von Kreditnehmern, die Kleinanleger oder fremdfinanzierte Händler sein können. Daher bringt Stablecoin-Lending oft höhere Renditen als Single-Sided Staking.

Wie in der Tabelle gezeigt, ergibt das Verleihen von USDT auf Aave einen effektiven Jahreszins von 2,6 %, höher im Vergleich zu einer Staking-Belohnung von 2,38 % USDT auf Compound . Die Zahlen können sich jedoch im Laufe der Zeit ändern. Und es gibt andere DeFi-Protokolle, die saftigere Belohnungen bieten.

Haftungsausschluss: Staking und Lending beinhalten das Risiko, dass Sie Ihr Geld verlieren. Sie sollten Ihre eigene Recherche durchführen und für Ihre Investitionen verantwortlich sein.

Häufig gestellte Fragen zum USDT

Wodurch wird USDT unterstützt?

USDT ist zu 100 % durch die Reserven von Tether gedeckt. In den Reserven gibt es verschiedene Arten von Vermögenswerten, darunter Bargeld, Anleihen, Fonds, gesicherte Kredite und Krypto-Vermögenswerte. Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente machen den größten Teil der Reserven aus. Benutzer können die Stablecoins von Tether jederzeit in Bargeld einlösen.

Aufschlüsselung der Tether-Reserven. Quelle: The Block Research

Ist USDT sicher?

Der Kryptomarkt ist ein aufstrebender Markt, der extrem volatil ist und manipuliert werden kann. Derzeit liegt die Gesamtmarktkapitalisierung aller Stablecoins in Krypto bei etwa 160 Mrd. $, nur 12 % des gesamten Kryptomarktes. Infolgedessen kann es schnell wachsen oder schnell zu Asche verbrennen.

Im Gegensatz zu den algorithmischen Stablecoins ist USDT zu 100 % durch die Reserven von Tether gedeckt, die jederzeit eingelöst werden können. Als Anleger sollten wir unsere Mentalität vorbereiten und uns potenzieller Risiken bewusst sein.

Gesamtmarktkapitalisierung der besten Stablecoins

Wie stabil ist USDT?

Wie uns der historische Preis von USDT zeigt, war er von 2017 bis 2019 starken Turbulenzen ausgesetzt. Von 2020 bis 2022 befand sich USDT in einer stabilen Spanne von etwa 1 $. Bei den Marktausverkäufen kann sich die Bindung von 1 $ ändern, und Tether muss Maßnahmen ergreifen, um sie wieder auf die 1 $-Marke zu bringen.

USDT-Peg im Laufe der Zeit. Aktualisiert: 16. Mai 2022

Was würde passieren, wenn USDT zusammenbricht?

Die jüngste Stablecoin-Krise von UST verursachte einen chaotischen Ausverkauf auf dem Kryptomarkt. Da LUNA früher nach Marktkapitalisierung zu den Top-5-Kryptos gehörte, waren die Auswirkungen massiv. Die TVL aller DeFi-Protokolle fiel um etwa 40 % (von 250 Mrd. USD auf 145 Mrd. USD).

Infolgedessen können wir durch Projektion des UST-Falls abschätzen, was passieren würde, wenn USDT zusammenbrechen würde. Es würde ein schlechtes Szenario für den Kryptomarkt schaffen. Viele Handelspaare haben USDT als Basis-Token. 

Allerdings gibt es in der Community immer noch eine Kontroverse über die Transparenz von Tether (USDT). Daher sollten Anleger die Risiken auf einem dauerhaften Niveau managen. In der Vergangenheit sind viele unglückliche Ereignisse passiert, und niemand kann die Zukunft garantieren.

Fazit

Das ist alles, was Sie über Tether und USDT wissen sollten. Wir hoffen, dass Sie viele nützliche Informationen erhalten, die Ihnen bei der Krypto-Reise helfen werden. Vergessen Sie nicht, unten Ihre Kommentare zu hinterlassen und sich an der Diskussion mit vielen anderen Mitgliedern der Coin98 Insights Community zu beteiligen.