تجارت تضمینی چیست؟ معامله با حاشیه کریپتو چگونه کار می کند؟

معامله مارجین نوعی سرمایه گذاری است که از اهرم استفاده می کند، به این معنی که شما با سرمایه ای بیشتر از سرمایه اولیه خود سرمایه گذاری می کنید. در این مقاله شما را با مارجین تریدینگ شامل تعریف آن، نحوه کارکرد و نحوه استفاده از آن در معاملات خود آشنا می کنم.

استراتژی‌های متعددی برای کسب سود در بازار کریپتو وجود دارد که تجارت حاشیه یکی از آنهاست. معامله مارجین نه تنها یک روش کارآمد برای سرمایه گذاری است، بلکه یکی از پرکاربردترین روش ها نیز می باشد.

در این مقاله شما را با مارجین تریدینگ شامل تعریف آن، نحوه کارکرد و نحوه استفاده از آن در معاملات خود آشنا می کنم.

تجارت تضمینی چیست؟

معامله مارجین نوعی سرمایه گذاری است که از اهرم استفاده می کند، به این معنی که شما با سرمایه ای بیشتر از سرمایه اولیه خود سرمایه گذاری می کنید. راه های مختلفی برای افزایش سرمایه وجود دارد. به طور خاص برای معاملات مارجین، اهرم با قرض گرفتن پول از دیگران انجام می شود.

تجارت تضمینی چیست؟

معامله با حاشیه کریپتو چگونه کار می کند؟

معاملات مارجین با قرض گرفتن سرمایه برای افزایش ارزش سفارش شما، به معنای ایجاد وام کار می کند. در کریپتو ، سطوح اهرمی متعددی وجود دارد که از 2x تا 100x متغیر است. هنگامی که یک سفارش معاملاتی مارجین را باز می کنید، صندوق اصلی شما به عنوان وثیقه در نظر گرفته می شود، در حالی که ارزش کل سفارش شما ضرب در تعداد اهرم خواهد بود.

بیایید این را در یک مثال قرار دهیم.

در نظر بگیرید که می خواهید یک موقعیت 10000 دلاری باز کنید. در اصل برای معاملات نقطه ای، برای رسیدن به چنین هدفی به 10000 دلار به طور کامل نیاز دارید.

با این وجود، معاملات حاشیه رویکردهای بسیار بیشتری را ارائه می دهد. برای تکمیل یک سفارش 10000 دلاری، می توانید از 5000 دلار با اهرم 2 برابری، 1000 دلار با اهرم 10 برابری یا حتی تنها 100 دلار با اهرم 100 برابری استفاده کنید. این بسیار مفید است اگر می خواهید اندازه سفارش خود را افزایش دهید و در عین حال ارزش سرمایه گذاری اولیه خود را حفظ کنید.

تفاوت بین سه گزینه بالا در مقدار وثیقه (سرمایه سرمایه گذاری اولیه) و سطح اهرم نهفته است. همانطور که می بینید، ثبت 10000 دلار با هر دو 5000 دلار یا 100 دلار با استفاده از معاملات مارجین قابل انجام است. با این حال، گزینه اول فقط از یک اهرم 2x استفاده می کند در حالی که دومی از 100x استفاده می کند. 

شکی نیست که هر چه اهرم بالاتر باشد، از وام بیشتر در معرض دید قرار می گیرید. در عین حال، احتمال انحلال - رویدادی که زمانی اتفاق می‌افتد که ارزش وثیقه شما برای حفظ وام ناکافی می‌شود (با کاهش قیمت آن)، بنابراین باید به طور کامل فروخته شود - نیز افزایش می‌یابد.

برای توضیح دقیق مثال بالا، یک دستور اهرمی 2 برابری زمانی که دارایی وثیقه 50 درصد کاهش پیدا کند، نقد می شود، در حالی که یک اهرمی 50 برابری تنها با کاهش 2 درصدی ارزش وثیقه نقد می شود. به وضوح می توان مشاهده کرد که اهرم بالاتر منجر به ریسک های بالاتر می شود، حتی اگر این دو گزینه به اندازه سفارش مشابه منجر شوند.

چگونه می توان به اندازه سفارش 10000 دلاری دست یافت

معاملات مارجین نیز در مقایسه با معاملات نقطه ای اصلی متنوع تر است. در معاملات نقطه ای، تنها در صورتی می توانید سود کسب کنید که دارایی به قیمت بالا برود. با این وجود، در معاملات مارجین، می‌توانید حدس و گمان افزایش قیمت یا کوتاه شدن قیمت را بزنید تا فرض کنید قیمت پایین می‌آید.

انواع معاملات مارجین

در کریپتو، دو نوع اصلی معاملات مارجین وجود دارد: ایزوله و متقاطع. در این قسمت شما را با هر دو و تفاوت آنها آشنا می کنم.

تجارت حاشیه ایزوله

در معامله با حاشیه ایزوله، هر سفارشی که باز می کنید به یک جفت معاملاتی خاص (مثلا BTC/USDT) مربوط می شود. یک موقعیت سفارش تنها به یک جفت معاملاتی مرتبط است. از این رو مستقل از سایر موقعیت ها و همچنین سایر جفت های معاملاتی است.

معامله با حاشیه متقاطع

در کراس مارجین تریدینگ، تمام سفارشات مارجین شما به هم متصل می شوند. این بدان معنی است که موقعیت شما، ریسک نقدینگی، دارایی های وثیقه و... در تمامی سفارشات موجود در نظر گرفته می شود.

به عنوان مثال، شما 3 سفارش در 3 جفت معاملاتی دارید: BTC/USDT، ETH/USDT، BNB/USDT، هر کدام با اندازه سفارش و اهرم متفاوت. 

در مورد معامله با حاشیه ایزوله، هر سفارش به طور جداگانه رسیدگی می شود. ممکن است سفارش شما در BTC/USDT منحل شود، اما این به دو مورد دیگر مربوط نیست.

با این حال، در مورد معامله با حاشیه متقاطع، هر سه موقعیت در نظر گرفته می شود. در نتیجه، اگر قرار بود شما منحل شوید، همه آنها در یک زمان منحل می شوند.

تجارت مارجین برای چه مواردی استفاده می شود؟

معامله مارجین برای افزایش سرمایه شما بسیار مفید است. اگر بتوانید پورتفولیوی خود را به خوبی مدیریت کنید، اهرم ابزاری قوی برای کسب سود خواهد بود.

برخی از مواردی که می توان از معامله مارجین برای آنها استفاده کرد عبارتند از:

• اعمال اهرم برای سود بیشتر.
• متنوع کردن استراتژی های سرمایه گذاری برای کسب درامد در بازارهای صعودی و نزولی.
• محافظت در برابر سایر موقعیت ها
• گمانه زنی در مورد حرکت قیمت کوچک با استفاده از تحلیل تکنیکال.

چگونه مارجین را هنگام معامله محاسبه کنیم؟

سطح انحلال شما بر اساس اهرم شما محاسبه خواهد شد. معاملات نقطه ای به معنای معامله دارایی ها با اهرم 1 برابری است، بنابراین احتمال انحلال وجود ندارد. برای یک اهرم 2 برابری، به این معنی که اندازه سفارش را دو برابر می کنید، اگر ارزش وثیقه به نصف (50%) کاهش یابد، سفارش شما نقد می شود.

به طور مشابه، به عنوان مثال، برای یک سفارش اهرمی 10 برابری، اگر سرمایه اولیه 10٪ کاهش یابد، شما نقد می شوید. در مورد اهرم 100 برابری، تنها یک درصد ضرر برای انحلال موقعیت شما کافی است.

مزایا و معایب معامله مارجین

مزایای

• اندازه موقعیت را با اهرم افزایش دهید.
• سرمایه مورد نیاز را به حداقل برسانید و به کاربران این امکان را می دهد که پول خود را برای سرمایه گذاری های دیگر پس انداز کنند. 
• می توان از آن برای کسب سود در هر دو فراز و نشیب بازار استفاده کرد.
• ابزاری بسیار قوی برای سرمایه گذاران پیشرفته.

معایب

• مخاطره آمیز، می تواند به اندازه سود ضرر داشته باشد.
• برای استفاده کامل از آن به تجربه نیاز دارید.

معاملات نقطه ای در مقابل معاملات حاشیه ای

نحوه ایجاد حاشیه برای معامله

روند اجرای معاملات مارجین در پلتفرم های مختلف متفاوت است. به طور کلی، فرآیند اغلب به این صورت است:

مرحله 1: استفاده از معاملات ایزوله یا متقاطع را انتخاب کنید.

مرحله 2: در پلتفرمی که استفاده می کنید به آن ویژگی دسترسی پیدا کنید.

مرحله 3: جفت معاملاتی را انتخاب کنید.

مرحله 4: پس از در نظر گرفتن ریسک / پاداش خود، اهرم را انتخاب کنید و موقعیت خود را باز کنید.

صرافی های برتر ارزهای دیجیتال برای تجارت مارجین

اکثر صرافی های ارز دیجیتال تا این زمان از معاملات حاشیه پشتیبانی می کردند. در اینجا تعدادی از پرکاربردترین و محبوب ترین آنها آورده شده است.

FTX

FTX یکی از بهترین صرافی های رمزنگاری است، به خصوص در مشتقات. شما می توانید از FTX برای استفاده از انواع معاملات اهرمی، از معاملات مارجین گرفته تا قراردادهای آتی و توکن های اهرمی استفاده کنید. هزینه های استفاده از ویژگی های FTX نیز فوق العاده ارزان است.

بیشتر بدانید: نحوه معامله مارجین در صرافی FTX

وب سایت FTX: https://ftx.com/

بایننس

بایننس در حال حاضر صرافی شماره یک ارز دیجیتال است. این از تعداد زیادی جفت معاملاتی با در دسترس بودن اهرم بالا و همچنین نقدینگی پشتیبانی می کند.

بیشتر بدانید: نحوه معامله مارجین در صرافی بایننس

وب سایت بایننس: https://www.binance.com/

دروازه

گیت همچنین یک پلت فرم عالی برای معاملات اهرمی است. گیت که با دو مورد دیگر ذکر شده در بالا متفاوت است، توجه بیشتری به آلت کوین های با سرمایه پایین و متوسط ​​می کند. با این حال، قبل از استفاده از اهرم روی آنها، به نقدینگی موجود در این نوع توکن ها توجه کنید.

وب سایت گیت: https://www.gate.io/

سوالات متداول معاملات مارجین در کریپتو

آیا معامله مارجین امن است؟

معامله مارجین تا زمانی ایمن است که ریسک آن و نحوه مدیریت موقعیت خود را درک کنید تا از رویدادهای انحلال جلوگیری کنید.

آیا تجارت مارجین برای مبتدیان خوب است؟

مبتدی ها اغلب با معاملات حاشیه دست و پنجه نرم می کنند، زیرا تمرکز بیش از حد روی سود احتمالی معاملات حاشیه سود برای آنهاست، اما فراموش می کنند که می تواند ضرر زیادی نیز به همراه داشته باشد. همانطور که در بالا ذکر شد، هر سرمایه گذار کریپتو باید قبل از استفاده واقعی از معاملات مارجین به وضوح درک کند.

نتیجه

این همه آن چیزی است که باید در مورد معاملات مارجین بدانید. اگر سوالی در مورد معامله مارجین دارید، دریغ نکنید که در زیر نظر دهید. تیم Coin98 در اسرع وقت پاسخگوی سوالات شما خواهد بود.