Apa itu analisis fundamental? Bagaimana melakukan analisis fundamental secara efektif di Crypto

Apa itu analisis fundamental? Bagaimana cara mempelajari analisis fundamental untuk mengevaluasi proyek Crypto? Apa kelebihan dan kekurangan analisis fundamental? Temukan sekarang!!!

Ketika memasuki pasar ini, Anda pasti pernah mendengar di suatu tempat bahwa ada dua aliran analisis, yaitu Analisis Fundamental (PTCB) dan Analisis Teknikal (PTKT). Analisis teknis adalah definisi ketika berbicara tentang investor yang menghabiskan sebagian besar waktu mereka menggambar grafik, menggunakan indikator. Jadi apa itu Analisis Fundamental? Bagaimana cara kerja analisis fundamental? Apa kelebihan dan kekurangannya? Artikel ini akan membantu Anda menjawab pertanyaan-pertanyaan itu!

Apa itu analisis fundamental?

Analisis fundamental (FA) adalah analisis elemen dasar suatu proyek, dari faktor internal hingga faktor eksternal, menilai dampak faktor tersebut terhadap nilai proyek. .

Tujuan akhir dari analisis fundamental adalah untuk menentukan apakah nilai saat ini di atas atau di bawah apa yang saat ini dinilai oleh pasar, sehingga membuat keputusan investasi yang lebih baik.

Apa itu analisis fundamental?

Analisis Fundamental dan Teknis (FA dan TA)

Saat berinvestasi, kita selalu harus belajar untuk meningkatkan probabilitas kemenangan kita, dan pembelajaran dalam berinvestasi terdiri dari dua jenis utama dan perbedaannya adalah:

• Learn Technical Analysis (TA): Belajar menganalisis faktor terpenting dalam investasi, yaitu analisis harga, bagaimana harga bergerak di pasar, hukum pergerakan harga.
• Learn Fundamental Analysis (FA): Belajar menganalisis semua faktor yang tersisa (kecuali harga), seperti teknologi, arus kas, tim, komunitas,... menganalisis faktor-faktor tersebut Bagaimana pengaruhnya terhadap harga?

Namun, tidak ada metode analisis yang mutlak benar , setiap metode memiliki kelebihan dan kekurangannya masing-masing, dan sebaiknya pilih metode yang sesuai dengan kepribadian, tujuan, dan strategi investasi Anda.

Anda dapat membaca lebih banyak artikel tentang Analisis Teknis untuk memahami konsep, karakteristik, dan cara menganalisisnya, sehingga Anda dapat mengetahui sekolah analisis mana yang cocok untuk Anda.

Pada artikel ini, saya akan menunjukkan kepada Anda bagaimana melakukan analisis fundamental dari proyek Crypto.

Analisis fundamental cocok untuk siapa?

Analisis fundamental cocok untuk mereka yang menyukai unsur bisnis, teknologi, cerita di balik proyek,... Investasi itu seperti memilih kekasih, setiap orang akan memiliki kriterianya sendiri. Anda sendiri, dan analisis fundamental akan membantu Anda menemukan kriteria tersebut .

Misalnya, saya pribadi menyukai proyek dengan komunitas yang kuat, dan secara aktif berkontribusi pada konstruksi proyek. Oleh karena itu, saya akan sering pergi ke ruang atau forum Discord untuk melihat bagaimana komunitas berdiskusi dan mengevaluasi. 

Komunitas Sushi adalah komunitas yang sangat aktif dengan aliran rekomendasi yang konstan

Jika Anda sering memilih kekasih untuk menjadi istri Anda seumur hidup, investasi yang menggunakan analisis fundamental juga akan sering diterapkan pada strategi jangka panjang.

Karena core basic factors: people, technology, business model, ... adalah faktor-faktor yang sangat sulit untuk diubah dan jarang berubah, melihat mereka Anda harus menebak masa depan 5 tahun. , 10 tahun kemudian, jadi analisis fundamentalnya adalah cocok untuk anda yang suka berinvestasi untuk jangka panjang.

Bagaimana melakukan analisis fundamental dari proyek Crypto

Analisis fundamental seperti mempelajari sesuatu, kita dapat menganalisis:

• Dari atas ke bawah: Pergi dari pasar umum Industri Proyek.
• Dari bawah ke atas: Analisis proyek Tinjauan industri Penilaian pasar secara keseluruhan.

Masing-masing arah akan memiliki manfaat tersendiri, secara pribadi saya akan lebih memilih untuk pergi dari atas ke bawah, karena itu akan memahami generalitas, memberikan lebih banyak perbandingan dan memiliki lebih banyak perspektif.

Analisis top-down akan memiliki 2 langkah utama:

• Mengidentifikasi faktor eksternal, di mana proyek dalam gambaran keseluruhan?
• Analisis proyek yang mendalam.

Identifikasi proyek dalam gambaran besar

Tujuannya adalah untuk menjawab 2 pertanyaan:

• Apakah proyek tersebut merupakan bagian dari teka-teki yang dibutuhkan pasar?
• Apa potensi pertumbuhan proyek?

Pertama, lihat apakah proyek tersebut adalah bagian yang dibutuhkan pasar. 

Pada langkah ini, ada 2 faktor eksternal utama yang perlu Anda perhatikan:

• Di industri apa proyek itu?
• Di ekosistem mana proyek itu berada?

Anda juga tahu, saat ini pasar Crypto terbagi menjadi banyak Blockchain dengan banyak ekosistem - lebih khusus lagi, ekonomi terpisah, setiap ekonomi akan memiliki industri dan persaingannya sendiri.

Menentukan dua faktor di atas, Anda akan tahu apakah proyek itu cocok untuk gambar itu: 

• Sebagus apapun sebuah proyek, namun dalam ekosistem yang belum berkembang, akan sulit bagi proyek untuk naik.
• Sebaliknya, proyek normal, hanya sebuah garpu tetapi dalam ekosistem yang berkembang, akan menerima banyak harapan.

Apakah proyek itu bagian yang hilang dalam gambaran besar?

Misalnya, ABC adalah AMM baru di Blockchain Near.

• Near adalah rintisan Blockchain dengan banyak potensi pertumbuhan.
• AMM on Near saat ini baru memiliki 1 Ref Finance , masih banyak peluang untuk project lainnya.

ABC adalah proyek yang luar biasa.

Kedua, menentukan posisi proyek dalam gambaran besar, sehingga membantu kita mengetahui potensi pertumbuhan (upside) proyek.

Misalnya, saya berinvestasi di Bitcoin (BTC) , Bitcoin dalam gambaran keseluruhan bersama dengan alat perdagangan dan mata uang di pasar, setara dengan perak, emas, USD, EUR,...

Jadi apa potensi Bitcoin untuk tumbuh dalam kapitalisasi? Ini bisa berupa kapitalisasi emas, Dolar, EURO,... atau gabungan semua pasar di atas. Saya tidak tahu seberapa jauh Bitcoin akan benar-benar pergi, tetapi saya tahu "langit-langit" pertumbuhan Bitcoin, di mana harganya dapat diterima, seberapa besar harganya bisa naik.

Analisis proyek yang mendalam

Jika menentukan posisi sebuah proyek dalam gambaran besar membantu kita untuk mengetahui “seberapa jauh proyek dapat berjalan”, maka analisis mendalam dari proyek tersebut memberi tahu kita bahwa proyek tersebut memberi tahu kita apa “proyek sebenarnya”. project go” , baik itu 1/4, setengah, atau maksimal,.. Ada 4 faktor utama ketika menganalisis secara mendalam sebuah proyek.

Yang pertama adalah Token.

Oleh karena itu, ketika melakukan analisis fundamental, studi tentang token – atau Tokenomics sangatlah penting. Tokenomics dianggap sebagai tulang punggung proyek saat meluncurkan token. Untuk lebih memahami pentingnya Tokenomics serta bagaimana mengevaluasi desain token suatu proyek, silakan lihat artikel berikut.

Fungsi beberapa token/koin di pasar

Yang kedua adalah status pengembangan proyek saat ini. 

Pada langkah ini kami akan meninjau produk dan status pengembangannya. 

• Tentang produk: Apa produk dari proyek tersebut? Masalah apa yang diselesaikan? Apakah solusi ini baru atau tidak?
• Tentang situasi pengembangan: Data on-chain untuk dievaluasi, seperti TVL, Volume, jumlah pemegang, jumlah mitra, pendapatan yang dihasilkan,...

Misalnya, ketika saya belajar tentang Sushi, saya akan membuka situs web dan membaca artikel untuk mempelajari produk Sushi. Saya tahu Sushi sedang mengembangkan ekosistem di sekitar produk utamanya, AMM, memecahkan kebutuhan perdagangan di pasar, kemudian saya akan melihat tingkat pertumbuhan indikator dasar seperti TVL, Volume, Holder , Staker,... situasi perkembangan Sushi saat ini. 

Ketiga adalah pesaing di segmen yang sama. 

Perbandingan tersebut memberi Anda pandangan yang lebih objektif tentang produk proyek, apakah itu bagus, apakah mungkin untuk mengatasi pangsa pasar pihak lain, pengembangan proyek dibandingkan dengan kompetisi? bagaimana,...

Bandingkan pendapatan dari Protokol. Sumber: Terminal Token

Selain itu, beberapa faktor lain juga perlu diperhatikan saat melakukan analisis fundamental seperti: Tim pengembang, Roadmap, Pendukung, Komunitas, ...  

Menggabungkan semua faktor di atas, menganalisis dan membandingkan, Anda akan mengevaluasi ke mana proyek itu benar-benar berjalan.

Keuntungan dan kerugian Analisis Fundamental

Keuntungan

Analisis fundamental membantu Anda membuat penilaian, mengevaluasi faktor-faktor penting dari suatu proyek, dan bagaimana faktor-faktor tersebut memengaruhi nilai Token.

Analisis faktor fundamental membantu Anda membuat keputusan investasi jangka panjang yang lebih baik . Dengan pengetahuan, Anda akan memegang lebih erat, tidak terpengaruh oleh "FUD" di pasar, serta tahu kapan harus melepaskan, bukan menahan membabi buta.

Cacat

Analisis fundamental mengharuskan Anda untuk menangani sejumlah besar pengetahuan , dalam hal teknologi, ekonomi, dan keuangan.

Di pasar Crypto ada banyak peluang investasi lain yang tidak dapat dijelaskan dengan analisis fundamental. Misalnya , model Ponzi , memecoin , ... hanya dalam hal investasi, proyek-proyek ini membawa keuntungan tinggi jika mereka tahu cara bermain dengan benar daripada melakukan analisis fundamental.

Di pasar Crypto, akan ada banyak faktor yang tidak dapat diprediksi, hanya satu Tweet oleh Elonmusk akan menyebabkan pasar runtuh menunjukkan betapa "rapuh" pasar ini. Oleh karena itu, penggunaan analisis fundamental atau metode analisis lainnya tidak menjamin efektivitas 100% untuk strategi investasi.

Oleh karena itu, selain analisis, Anda juga harus memiliki rencana "manajemen risiko" yang efektif.

Alat untuk mendukung proses PTCB

Situs Web Coin98 Insights

Coin98 Insights selalu berusaha memberikan informasi dan analisis yang cukup agar Anda dapat mempelajari sendiri analisis fundamental, serta mendukung proses investasi.

• Untuk menemukan proyek dalam gambaran besar: Coin98 memiliki artikel yang mengevaluasi manajer umum proyek, tinjauan umum ekosistem, analisis pembaruan ekosistem mingguan,...
• Untuk analisis proyek yang mendalam: Coin98 memiliki Seri untuk membantu Anda lebih memahami proyek, misalnya:
  • DeFi Lego - Meruntuhkan setiap bagian penting di DeFi.
  • Mikroskop On-chain - Menganalisis data proyek on-chain.
  • Cara Kerja - Menganalisis model operasi proyek,...

Saluran informasi proyek

Proyek itu sendiri selalu ingin menarik perhatian investor, ingin mereka berinvestasi sendiri, sehingga proyek selalu memberikan informasi yang cukup bagi investor untuk mengambil keputusan.

Anda dapat merujuk ke: Situs web proyek, Medium, kertas Lite, Discord, Telegram, ...

Saluran agregasi data

Saluran ini akan membantu Anda memiliki data spesifik, melayani analisis menjadi lebih objektif.

Anda dapat merujuk ke beberapa saluran seperti: DuneAnalytics, Terminal Token, Defillama, Glassnode, Coinecko, ...

Saluran penelitian dan analisis mendalam

Anda juga dapat merujuk pada ulasan dari pihak lain. Di sini saya menyarankan beberapa saluran youtube seperti Coin98 Insights, Thuan Capital, Finematics, Economics Design, The Daily Gwei,,….

Kesimpulan

Di atas adalah sharing saya tentang Analisis Fundamental, semoga dapat membantu Anda dalam proses investasi. Jika Anda masih mengalami kesulitan dalam analisis fundamental, silakan tinggalkan komentar di bawah agar kita bisa berdiskusi dan menjawab bersama.