Sushiswap Ecosystem (SUSHI) - Dari Uniswap Fork ke Ekosistem DeFi Terkemuka

Di artikel ini, mari cari tahu gambaran umum ekosistem Sushiswap dengan Coin98 dan peluang investasi potensial dengan ekosistem ini!!!

Dalam artikel ini, kita akan mendapatkan gambaran umum tentang ekosistem Sushiswap, produk dalamnya, dan peluang investasi potensial yang terlibat.

Sekilas tentang Sushiswap

Apa itu Sushiswap?

Diluncurkan pada Q3/2020, Sushiswap telah selangkah demi selangkah dari cabang Uniswap v2 menjadi salah satu ekosistem DeFi terkemuka di ruang Crypto. Hingga saat ini, ekosistem Sushiswap mencakup banyak produk terpisah yang beroperasi dalam 3 kategori utama: DeFi, Metaverse, Launchpad.

Visi Sushiswap adalah menjadi platform DeFi "All-in-One" yang dioperasikan dan dibangun oleh SushiswapDAO.

Produk dalam ekosistem Sushiswap dengan 3 kategori: DeFi, Metaverse, Launchpad

Hasil kinerja yang luar biasa

Hingga akhir tahun 2020, tim inti Sushi masih cukup sedikit, tepatnya 4 anggota penuh waktu antara lain: 0xMaki, Jiro Ono, Omakase dan LevX. Sejak saat itu komunitas mulai mengelola dan membangun Sushiswap melalui SushiswapDAO, tim inti telah berkembang lebih dari 10 kali termasuk anggota penuh waktu dan kontributor aktif lainnya yang tak terhitung jumlahnya.

Selain itu, Sushiswap juga berada di garis depan implementasi di Multichain , pengumuman resmi pertama untuk ini dibuat pada awal Maret 2021, hingga saat ini, Sushiwap telah secara aktif menyebarkan rangkaian produknya di EVM Chain jumlah yang diumumkan oleh tim inti adalah 17 rantai (sebenarnya ada 13 rantai yang diluncurkan) dan jumlah ini terus meningkat. 

Dengan upaya itu, Total TVL Sushiswap telah mencapai hampir $8 miliar dan menghasilkan miliaran volume perdagangan per minggu.

TVL Sushiswap sepanjang waktu

Diluncurkan pada akhir Mei 2021, MISO adalah kumpulan kontrak pintar open source yang dibuat untuk mendukung proses peluncuran proyek baru di SushiSwap. Tujuan MISO adalah untuk mendorong modal dan transaksi baru untuk SushiSwap. 

Hingga saat ini, Miso telah membantu meluncurkan 20 proyek dan total modal yang meningkat adalah $549 juta, Setelah peluncuran yang sukses, semua proyek ini memilih Sushiswap sebagai tempat likuiditas utama untuk token mereka.

Prestasi MISO

Beberapa batasan Sushiswap

Tukar SushiDAO

SushiswapDAO adalah salah satu DAO dengan kinerja terbaik di ruang crypto saat ini, hanya dalam satu tahun pengembangan, ia telah membantu membangun salah satu ekosistem terkemuka di ruang Crypto.

Selain kelebihannya, model DAO saat ini masih memiliki banyak masalah, tidak terkecuali SushiswapDAO, semuanya cukup berantakan, tidak jelas terbagi, dari pekerjaan dan manfaat bingung. Ini tidak menciptakan lingkaran umpan balik positif untuk keseluruhan sistem.

Masalah SushiswapDAO 

Strategi Multirantai

Meskipun penerapan multichain dapat membawa banyak keuntungan bagi Sushiswap di masa depan ketika rangkaian produk mereka beroperasi penuh, saat ini strategi ini tidak membawa terlalu banyak daya tarik bagi Sushiswap. 

Sementara rangkaian produk Sushiswap mencakup 13 rantai dengan total TVL hampir $8 miliar dan miliaran volume mingguan, tetapi lebih dari 90% dari itu berasal dari Ethereum, rantai EVM lainnya menyumbang sebagian kecil dari itu. .

SUP KEDELAI JEPANG

Adapun MISO, setelah 5 bulan beroperasi secara resmi, platform tersebut memiliki hasil yang cukup mengesankan, selain itu, masih memiliki dua masalah lagi:

• Yang pertama adalah masalah keamanan, pada Q3/2021 platform mengalami beberapa dampak negatif, meskipun tim inti bertindak cepat untuk mencegah hilangnya dana pengguna.
• Kedua, UI/UX MISO masih belum mulus dan tidak mudah digunakan.

Jika kedua hal ini tidak diatasi, MISO akan sulit menarik pengguna di masa depan ketika pasar Launchpad multichain kualitas masih cukup banyak.

Penambangan Likuiditas

Pada saat Sushiswap diluncurkan, cara terbaik untuk menarik likuiditas adalah dengan meluncurkan program Penambangan Likuiditas . Sushiswap telah sangat sukses dalam menggunakan strategi ini untuk memulai peluncuran awal Sushiswap, menyebabkan TVL Sushiswap tumbuh menjadi miliaran dolar dalam waktu singkat.

Tapi jelas, seiring waktu operasi, selain keuntungan, kami telah melihat bahwa program penambangan likuiditas membawa batasan tertentu, biasanya menyebabkan tekanan jual pada token asli proyek.

Dalam kasus Sushiswap (SUSHI), meskipun indikator Sushiswap telah tumbuh cukup baik dari waktu ke waktu, harga SUSHI telah datar untuk beberapa waktu.

Ekosistem Tukar Sushi

Pada bagian ini, saya hanya akan menyebutkan komponen utama dari ekosistem Sushiswap, fitur tambahannya tidak akan saya sebutkan terlalu banyak agar tidak membingungkan pembaca.

Sushiswap AMM (Koleksi Produk Konstan)

Ini adalah komponen pertama Sushiswap, ini adalah fork dari Uniswap v2 , yang memungkinkan pengguna menukar aset mereka melalui kumpulan likuiditas (LP) yang disumbangkan oleh pengguna. Harga aset dalam kumpulan ditentukan menggunakan algoritme yang telah ditentukan sebelumnya - x*y = k , juga dikenal sebagai Kumpulan Produk Konstan.

Contoh: Posisi awal $200 LP akan terdiri dari $100 dari $SUSHI di satu sisi dan $100 dari $ETH di sisi lain, kuantitas dan nilai dari keseluruhan posisi LP(k) tergantung pada pergerakan harga di kedua properti.

Ketika Sushiswap mulai scaling di Multichain, AMM standar Sushiswap adalah fitur default yang akan diterapkan, yang memungkinkan pengguna untuk menukar & menambahkan likuiditas ke aset apa pun (AMM tanpa izin) di rantai itu. Saat ini, AMM standar Sushiswap telah digunakan di 13 rantai, dengan total TVL hampir $8 miliar dan blok perdagangan mingguan mulai dari $3 miliar - $5 miliar.

Di masa depan yang jauh, ketika Trident diluncurkan dan beroperasi dengan lancar, likuiditas dari Sushiswap AMM standar akan secara bertahap ditransfer ke Trident.

SushiSwap Staking SushiBar (xSushi)

SushiBar (xSUSHI) adalah pendekatan inovatif dalam desain tokenomic yang membuat Sushiswap (SUSHI) diterima dengan antusias oleh komunitas Crypto, khususnya, sebagian dari biaya transaksi yang timbul dari Sushiswap AMM akan digunakan untuk membeli kembali SUSHI di pasar sekunder & didistribusikan kembali ke xSUSHI pemegang, ini adalah bagaimana Sushiswap dan ekosistemnya mengumpulkan nilai untuk SUSHI token asli proyek.

xSUSHI adalah token yang sepadan, sehingga Anda dapat sepenuhnya menggabungkan xSUSHI dengan protokol DeFi lainnya untuk memaksimalkan keuntungan. Untuk mendapatkan xSUSHI, Anda harus mempertaruhkan SUSHI Anda di antarmuka “ Pasak ”.

Aliran token xSUSHI:

• 0,05% Sushiswap AMM di Ethereum + 0,03% Sushiswap AMM di Chain lainnya.
• % biaya yang dihasilkan oleh produk lain di ekosistem Sushiswap di masa mendatang (2,5% biaya perdagangan di Shoyu, proyek & strategi yang dibangun di Bentobox,...).
• Token asli dari proyek Inkubator Sushiswap.

Sushiswap Onsen (Pertanian likuiditas)

Onsen adalah salah satu fitur inti Sushiswap, dirancang untuk memberi insentif kepada pengguna untuk menyediakan likuiditas di SushiSwap AMM dengan imbalan token asli proyek (SUSHI & Lainnya).

Pembagian hasil pertanian Onsen dilakukan dan dikelola melalui kontrak MasterChef, memiliki 2 versi, V1 dan V2. MasterChef V1 memungkinkan dompet SushiOps untuk mengalokasikan SUSHI ke kumpulan likuiditas yang berbeda. Distribusi juga cukup mudah dikelola, kumpulan hadiah akan dievaluasi ulang secara berkala oleh SushiswapDAO dan tim inti, dan hadiah baru akan didistribusikan ke pasangan likuiditas lainnya.

MasterChef v2 dirilis pada Q2/2021, ini meningkatkan beberapa batasan V1 untuk mengoptimalkan kinerja, dari perspektif pengguna, ia memiliki fitur menonjol yang memungkinkan untuk mengaktifkan fitur hadiah ganda, yaitu, bagian dari hadiah penambangan likuiditas adalah SUSHI , sisanya asli dari proyek mitra.

Ketika Sushiswap AMM dikerahkan di multichain, Onsen juga dikerahkan di sejumlah ekosistem yang berkembang seperti Polygon, Avalanche, Arbitrum, Celo untuk membantu Sushiswap AMM bersaing lebih baik dengan AMM asli di ekosistem tersebut.

Penambangan likuiditas membawa banyak keuntungan bagi ekosistem Sushiswap, selain itu, ia juga memiliki kelemahan besar, sehingga komunitas Sushiswap sangat fokus pada aspek ini - "Bagaimana menerapkan Penambangan Likuiditas lebih efektif?".

Berikut adalah beberapa saran yang sedang dikerjakan oleh komunitas Sushiswap:

• oSUSHI : Use case yang terinspirasi oleh veCRV.
• SousChef + YieldToken : Direkomendasikan oleh LevX (Proposal Dibahas).
• Mengoptimalkan Alokasi Likuiditas : Algoritme memutuskan kumpulan likuiditas mana yang harus ada dan berapa banyak hadiah yang harus dialokasikan ke setiap kumpulan.

Sushiswap MISO (Peluncuran tanpa izin) 

Seperti yang dinyatakan di atas, Miso adalah komponen ekosistem Sushiswap, ini adalah platform landasan peluncuran yang dibuat dengan tujuan menyederhanakan proses proyek & komunitas untuk meluncurkan token mereka untuk meningkatkan modal, dan meningkatkan volume transaksi untuk ekosistem Sushi.

Visi masa depan MISO adalah menciptakan kerangka kerja untuk meluncurkan token dengan cara Tanpa Izin. MISO + Onsen + Multichain adalah strategi masa depan utama Sushiswap untuk menangkap modal dan volume dari sebanyak mungkin sumber di Multichain.

Saat ini, MISO hanya bekerja di Ethereum karena masih memiliki beberapa keterbatasan dan perlu waktu untuk ditingkatkan sebelum digunakan di Multichain.

Sushiswap Bentobox (Satu brankas untuk Semua)

Seperti namanya, Bentobox hanya menggunakan satu Vault untuk menyimpan dan mengelola semua aset protokol yang dibangun di atas Bentobox.

Inovasi BentoBox terletak pada desain skalar dan skalar Bentobox yang mudah diskalakan, memungkinkannya berfungsi sebagai infrastruktur masa depan untuk protokol DeFi mendatang di Sushiswap. Sketsa Bentobox dari Joseph dapat membantu Anda memahami potensi Bentobox:

Meskipun diluncurkan dari akhir Q1/2021, BentoBox masih dalam pengembangan dan baru terintegrasi dengan Kashi. Seperti yang digambarkan oleh gambar, produk akhir akan menjadi Vault setoran aset tunggal.

Dimana Bentobox akan mempertahankan status Fractional Reserve, sisa bagian dari aset akan digunakan oleh berbagai strategi berisiko rendah untuk mendapatkan pendapatan pasif dari transaksi DeFi eksternal, keuntungan yang diperoleh akan didistribusikan kembali kepada pihak terkait.

Sushiswap Kashi (Pinjaman terpisah)

Biasanya, pasar pinjaman ada dalam sistem yang didasarkan pada kombinasi. Jumlah opsi di pasar pinjaman semacam itu seringkali terbatas, seringkali hanya menerima aset yang sangat likuid, karena satu aset likuid rendah berisiko tinggi dapat mempengaruhi seluruh pasar untuk mendapatkan pinjaman.

Kashi memecahkan masalah ini, ini adalah produk pertama yang dibangun di atas Bentobox, platform perdagangan margin yang memungkinkan pengguna untuk menciptakan pasar yang terisolasi untuk memfasilitasi perdagangan. Meminjam, meminjam, dan menggadaikan properti.

Produk diluncurkan pada Q4/2021

1. Trisula - All-In-One AMM

Trident adalah AMM yang dikembangkan di Bentobox dengan fokus utama pada efisiensi modal, ini adalah kombinasi dari banyak fitur luar biasa dari AMM lain dalam satu platform.

Dalam hal fitur, Trident mencakup 4 kumpulan utama:

• Kumpulan Produk Konstan: Kumpulan Produk Konstan (mirip dengan Uniswap V2) - untuk LTA.
• Kumpulan Hibrida (Kurva): Untuk kumpulan Stablecoin atau pasangan aset dengan spread rendah seperti renBTC/wBTC. Jenis Pool ini mendukung hingga 32 jenis aset yang berbeda.
• Kumpulan Likuiditas Terkonsentrasi (Uniswap v3): Kumpulan likuiditas terpusat yang memungkinkan pengguna menentukan kisaran harga token untuk menambah likuiditas dengan tujuan mendapatkan lebih banyak biaya transaksi.
• Pool Tertimbang (Balancer): Pool mendukung pengguna untuk menambah likuiditas pada tingkat yang berubah-ubah, jenis pool ini mendukung hingga 8 jenis aset yang berbeda.

Untuk transaksi pengguna, mesin perutean Sushiswap (Tines) akan melalui beberapa kumpulan dan rute untuk menemukan harga terbaik bagi pengguna.

Trident dipastikan akan diluncurkan pada November 2021. Awalnya, Trident akan meluncurkan Alpha di Polygon untuk pengujian, jika prosesnya stabil, Trident akan digunakan di L1 Ethereum dan Multichain selanjutnya.

Jika Anda ingin mempelajari lebih lanjut tentang Trident, Anda dapat melihat draf dokumentasi di sini .

2. Shoyu V0, platform NFT All-in-one

Shoyu adalah produk ambisius Sushiswap, ini adalah platform NFT All-in-One yang menggabungkan banyak fitur berguna untuk Artis & Kolektor, esensi Shoyu adalah kombinasi dari banyak fitur kecil sehingga produk akan diimplementasikan dalam fase yang berbeda, sesi pertama - V0 akan dirilis pada Q4/2021.

Fitur luar biasa untuk Artis & Kolektor di versi V0 di Q4/2021:

Fitur untuk ARTIS:

• Bagi Hasil di antara Artis : Shoyu telah dirancang untuk memungkinkan Artis memiliki kebebasan penuh dalam berkolaborasi dengan orang lain, mendukung jumlah dompet yang tidak terbatas untuk membagikan hasilnya. Fleksibilitas yang Shoyu berikan kepada kolaborator akan menyederhanakan seluruh proses kreatif dan, pada akhirnya, mendorong seniman untuk membangun kemitraan yang bermakna.
• Manfaat Transparan untuk Artis dan Komunitas : Shoyu adalah platform yang sepenuhnya digerakkan oleh komunitas dan Artis. Artis yang menjual karya mereka di Shoyu dapat memperoleh 97,5% dari pendapatan, sementara 2,5% dari biaya transaksi akan langsung masuk ke SushiBar (xSUSHI).
• Beragam Pilihan Pencetakan: Artis dapat memilih dari berbagai gaya lelang. Lelang juga dapat menggunakan aset apa pun yang dapat diperdagangkan di Sushi (berkat integrasi dengan Sushiswap AMM) yang memberi seniman lebih banyak fleksibilitas:
  • Bahasa Indonesia: Penjual menetapkan harga awal - pembeli menaikkan tawaran mereka dan karya seni tersebut akhirnya dijual kepada penawar tertinggi.
  • Belanda: Karya seni dimulai dengan harga awal tetapi menurun dengan jumlah tetap secara berkala.
  • Fixed: Harga sudah fix dan pembeli langsung mendapatkan NFT.

Fitur untuk KOLEKTOR:

• Mesin telusur yang tangguh: dengan Shoyu, mesin telusur canggih yang dirancang baru yang memungkinkan pengguna menemukan proyek NFT baru dengan mudah - baik itu karya seni, perangkat yang dapat dikenakan, daya, atau koleksi, Shoyu akan memenuhi semua kebutuhan NFT Anda.
• Pengalaman Produk Sebelum Anda Membeli: Shoyu memungkinkan unggahan NFT resolusi tinggi (hingga 500MB), sehingga Anda dapat melihat karya seni dalam bentuk lengkapnya sebelum membelinya. Sebagian besar platform lain membatasi unggahan hingga 50MB atau kurang, yang berarti Anda tidak akan melihat kualitas aslinya hingga Anda membayar.
• Tur Terpandu : Galeri 3D memberi Anda pengalaman NFT terbaik. Ini seperti pergi ke pameran seni.

Jika Anda ingin mempelajari lebih lanjut tentang Shoyu, Anda dapat melihat lebih banyak presentasi BD/Pemimpin Pemasaran SushiSwap tentang Shoyu di sini .

MISO V2

Seperti yang telah saya sebutkan di bagian di atas, dari sudut mana, MISO telah berhasil digunakan dan sebagian mendapatkan daya tarik untuk Sushiswap AMM dan beberapa produk Sushiswap lainnya, tetapi selain itu, versi pertama MISO masih memiliki batasan tertentu.

MISO V2 yang dijanjikan akan dirilis pada Q4/2021 mencakup peningkatan yang sangat penting ke UI/UX untuk membuat penggunaan MISO lebih sederhana dan lancar, antarmuka pengguna baru MISO V2 juga akan diintegrasikan ke dalam aplikasi Sushi untuk menciptakan pengalaman yang mulus menghubungkan semua produk inti Sushi. 

Selain itu, MISO akan memungkinkan komunitas untuk mengontrol proyek baru mana yang berpeluang diluncurkan di MISO, dengan cara yang sepenuhnya terdesentralisasi dan otonom.

Masa depan Sushiswap

Sushiswap adalah salah satu proyek yang sangat ambisius di ruang Crypto, yang terbukti dalam cakupan produk yang mereka perkenalkan ke komunitas dan bagaimana produk ini berinteraksi satu sama lain.

Secara pribadi, menurut saya Sushiswap tidak kuat dalam inovasi (membuat produk revolusioner seperti Uniswap V2 di DeFi Summer 2020), sebaliknya, mereka memiliki keunggulan dalam hal lain, yaitu kecepatan pengiriman produk dan ini juga merupakan poin terkuat dari Tukar Sushi. Hal ini terbukti melalui produk-produk yang Sushiswap telah luncurkan selama setahun terakhir.

Dengan keunggulan ini dikombinasikan dengan penerapan keunggulan dari produk pesaing, ini membantu Sushiswap berkembang baik secara horizontal dan vertikal dengan cepat, produk bergabung untuk menciptakan efek yang berbeda Jaringan positif untuk Sushiswap, membantu Sushiswap tumbuh lebih cepat dan lebih kuat, bersaing lebih baik untuk mendapatkan pasar yang lebih tinggi pangsa pasar masing-masing produk individu.

Jika mereka mempertahankan bentuk ini, saya pribadi percaya mereka akan menjadi pemain nyata di ruang Crypto dalam 2-3 tahun ke depan.

Peluang investasi di ekosistem Sushiswap

Peluang yang paling terlihat adalah Beli & Tahan token SUSHI, SUSHI adalah token asli dari seluruh sistem Sushiswap, produk lain di ekosistem Sushiswap semuanya mengumpulkan nilai lebih atau kurang untuk SUSHI.

Selain itu, peluang juga terletak pada proyek mitra Sushiswap. Salah satu keterbatasan proyek kecil adalah sulitnya menarik perhatian VC besar di industri, yang terutama sulit jika tim adalah tim baru, tanpa pengalaman Web3 sebelumnya.

Dengan Sushiswap, proyek kecil memiliki peluang untuk diekspos dengan lebih mudah melalui banyak cara, produk dari proyek dapat sepenuhnya menggantikan produk proyek besar jika terbukti bermanfaat bagi ekosistem Sushiswap. Ini adalah pendekatan yang adil - produk yang lebih baik lebih disukai.

Contoh: Dalam kasus Eden & Manifold Finance, solusi MEV Eden dikenal sebelumnya, mereka juga mengumpulkan modal baru dari VC terkemuka di industri tetapi pada akhirnya Manifold adalah solusi MEV yang dipilih Sushiswap untuk diterapkan.

Kami belum membahas sisi mana yang lebih baik dari perspektif produk, tetapi dari perspektif investasi, ini bisa menjadi USP bagi kami untuk memperhatikan token proyek kecil.

Selain itu, ada juga airdrop, peluang retroaktif terkait dengan komunitas Sushiswap. Jika Anda sering mengikuti posting saya, Anda mungkin ingat airdrop token OH- GEEZ LevX , Kontributor inti Sushiswap. Pekerjaan itu hanyalah salah satu dari 333 peserta Discord pertamanya. Setelah mendaftar Sushiswap, setiap 1 OH-GEEZ berharga sekitar $6K - $12K.

ringkasan

Di atas adalah beberapa pemikiran saya tentang Ekosistem Sushiswap dan masa depan proyek ini. Jika Anda memiliki pertanyaan lain terkait topik di atas, silakan beri komentar di bawah agar Coin98 segera mendukung!