Che cosè un ICO (Initial Coin Offering)? Come funziona ICO? (2022)

ICO è stato utilizzato nello spazio crittografico come metodo di raccolta fondi. Aiuta il fondatore di Web3 a raccogliere fondi dal pubblico, ma ora mostra dei limiti. Esploriamo cos'è ICO e come aderire a ICO in questo articolo.

Il presidente della SEC, Gary Gensler, era solito affermare che "Ogni ICO è una sicurezza". La parola chiave è stata sotto il radar della SEC per un po'. Si presume che i progetti che hanno lanciato ICO violino le leggi sui titoli statunitensi. In questo articolo, esamineremo la definizione di ICO e tutto ciò che riguarda questa parola d'ordine.

Che cos'è un ICO (Initial Coin Offering)?

ICO (Initial Coin Offering) è un metodo di raccolta fondi utilizzato dalle startup in fase iniziale nel mercato delle criptovalute. Nel 2017 ha creato un picco di mania nella comunità a causa delle vendite di token. Le startup del progetto spendono i fondi raccolti per costruire le idee.

Durante l'età d'oro dell'ICO, gli investitori potevano moltiplicare i loro investimenti iniziali di centinaia o addirittura migliaia di volte. Hanno combattuto contro l'ICO come una potenziale opportunità per entrare velocemente nel mercato delle criptovalute. Senza dubbio, ICO o metodi di raccolta fondi simili possono cambiare i portafogli degli investitori.

Numero di ICO condotte per Paese alla fine del 2019. Fonte: ICOBench

Il rapporto asimmetrico tra rendimento e perdita è così grande da attirare nuovi entranti nel mercato. Pertanto, per comprenderne il potenziale ed evitare errori, presentiamo questo articolo per fornire informazioni utili sull'ICO.

Storia degli ICO

ICO è presente nel mercato delle criptovalute dal 2013, quando è stato utilizzato per la prima volta da Mastercoin (in seguito ribattezzato Omni), una rete di comunicazione costruita su Bitcoin . La rete ha raccolto $ 600k per espandere le capacità di Bitcoin. 

Più tardi, nel 2017-2018, ICO è diventato così popolare da trasformarsi in una parola d'ordine nella comunità delle criptovalute. Migliaia di ICO furono lanciate in quel momento. Le startup di criptovalute hanno raccolto miliardi di dollari in Bitcoin, ETH e altre criptovalute accettate. 

Tuttavia, il clamore dell'ICO ha gonfiato una bolla che alla fine è esplosa. Innumerevoli startup sono scappate con i fondi. Alcuni non sono stati in grado di sopravvivere alla dura verità del mercato.

Il 2017-2018 è stato il momento in cui sono state lanciate le migliori piattaforme blockchain , tra cui Ethereum, Cardano, Tezos, ecc. Pertanto, sarebbe soggettivo se saltassimo a conclusioni su ICO.

Al giorno d'oggi, le startup preferiscono altri nuovi meccanismi di raccolta fondi ( IEO e IDO ) a ICO.

A cosa servono gli ICO?

Le startup in fase iniziale utilizzano il metodo ICO principalmente per attività di raccolta fondi. Dopo un ICO, il team di progetto riceve il capitale per iniziare a eseguire i propri piani. Mentre gli investitori globali investono in ICO, le startup possono raccogliere una straordinaria quantità di denaro che supera le loro aspettative.

Come funziona un ICO?

Per partecipare a un ICO, gli investitori inviano i loro token a un indirizzo blockchain esistente per guadagnare nuovi token emessi dai progetti. Ricorda, gli ICO sono condotti su blockchain già funzionanti.

Nel 2017, Ethereum ha dominato il mercato degli smart contract. Non c'erano altre blockchain come Ethereum in quel momento. Di conseguenza, l'ICO mania è stata lanciata su Ethereum, anch'esso precedentemente finanziato tramite un ICO.

Quando un progetto crittografico annuncia di raccogliere capitali utilizzando il metodo ICO, il team rilascerà i dettagli sull'imminente ICO, inclusa la data, l'importo riservato per la vendita di token, dove viene lanciato, ecc. In particolare, come ottenere l'autorizzazione è un fattore chiave.

Per ottenere l'assegnazione, gli investitori devono soddisfare i requisiti forniti dal progetto, come un importo specifico di contributo, interazione con i social media o fortuna.

Se idonei per l'ICO, gli investitori dovranno acquistare i token inviando le loro criptovalute (BTC, ETH, Stablecoin , ecc.) all'indirizzo fornito dal progetto. È così che acquisti i token del progetto in un ICO.

Tuttavia, per quanto facile possa sembrare, gli investitori dovrebbero fare le proprie ricerche sui progetti prima di effettuare l'investimento. Nelle sezioni seguenti, approfondiremo l'ICO.

Initial Coin Offering (ICO) vs. Initial Public Offering (IPO)

Nella fase attuale dello spazio blockchain, vediamo molte proiezioni dalle finanze tradizionali alla finanza decentralizzata ( DeFi ). L'IPO è stata così popolare tra gli investitori speculativi per molti decenni. Simile a IPO, ICO è la versione più abilitata alla blockchain ma deve ancora essere definitiva. 

In che cosa differiscono ICO e IPO?

ICO vs IPO

ICO è in qualche modo un piccolo fork di IPO nella finanza tradizionale con alcune differenze. Col passare del tempo, ha mostrato molti inconvenienti che dovevano essere modificati per adattarsi alle nuove circostanze. Sono emerse molte varianti e sono state avviate nuove idee. Nonostante questo, ICO ha avuto la sua era d'oro.

Tipi di ICO    

ICO privato

Come suggerisce il nome, un ICO privato è riservato agli addetti ai lavori selezionati dal team. Ricevono token pre-emessi prima del lancio dell'ICO. Questo crea un forte vantaggio per loro rispetto ad altri investitori pubblici.

Gli investitori privati ​​avranno accesso al miglior prezzo del token.

ICO pubblico

In qualità di investitori al dettaglio, partecipiamo a un ICO pubblico (ICO in breve) senza autorizzazione. Acquistiamo i token inviando criptovalute all'indirizzo del portafoglio specificato dal progetto.

Pro e contro di ICO

Le opportunità comportano sempre dei rischi. ICO può essere considerato un investimento ad alto rischio. Può offrire agli investitori un enorme ritorno sull'investimento se l'ICO ha successo. Un esempio notevole è Ethereum, una piattaforma blockchain con contratti intelligenti. Nel momento in cui scrivo, è in testa al mercato delle criptovalute, solo dietro "l'oro digitale", Bitcoin.

D'altra parte, ci sono rischi di perdere i fondi poiché si tratta semplicemente di un investimento. Tuttavia, in ogni gioco, la conoscenza è la tua spada e dovresti affilarla. Comprendere i pro ei contro di ICO può aiutarti a evitare rischi e trovare opportunità reali.

Nelle sezioni seguenti, analizzeremo i vantaggi e gli svantaggi di ICO.

Vantaggi di ICO

1. Come raccolte di fondi

• ICO può raccogliere fondi da investitori di tutto il mondo . Internet è un mondo senza confini e blockchain è in esecuzione su di esso. Utilizzando le criptovalute , gli investitori possono partecipare ai round di raccolta fondi guidati da venture capitalist o startup indipendentemente dalla posizione geografica.
• Le startup Web3 possono raccogliere un'enorme quantità di capitale in criptovalute , probabilmente rendendole sopravvalutate. Immagina che gli investitori globali siano ora in grado di riunirsi in un posto e gettare i loro soldi. La nuova tecnologia crea culti con forti convinzioni, in particolare coloro che credono nella blockchain.
• Il capitale raccolto viene consegnato direttamente al team di avvio . Un'implementazione rapida e istantanea può accelerare la crescita delle startup. Possono fare una corsa alle assunzioni per coinvolgere più nativi crittografici. Inoltre, il team con capitale sufficiente può tenere il passo nell'esecuzione delle idee a lungo termine.
• Nel circolo crittografico 2017-2018, l'ICO ha raggiunto il suo apice e sono stati raccolti miliardi di dollari. A quel tempo, le startup crittografiche facevano solo promesse e mostravano impegni . Di conseguenza, le informazioni erano talvolta illecite per gli investitori nell'ICO. Ciò ha creato un fossato per le startup, ma ha causato scettici nella comunità.

2. Come investitori

• Ciò che ha attirato la tua attenzione in primo luogo per sapere sull'ICO potrebbe essere l'alto ROI (Return On Investments) . È comprensibile che entriamo tutti nel mercato delle criptovalute con l'obiettivo di realizzare profitti. I nuovi entranti hanno colto ogni possibile opportunità di essere i primi investitori in ICO. 
• Inoltre, gli investimenti in ICO possono generare un'enorme quantità di profitti se la startup è in grado di fornire la visione . L'ICO è considerato per investitori a lungo termine, non per schemi di pump and dump.
• Gli investitori sono anonimi e i dati sulla catena sono trasparenti. Nel mondo blockchain, è estremamente difficile trovare l'identità di qualcuno a causa dell'algoritmo di crittografia. Altrimenti, il capitale raccolto in criptovalute è tracciabile sulla blockchain, aiutandoli a seguire la distribuzione del fondo.

Rischi dell'ICO e come evitarli 

Sarà inutile non parlare dei rischi dell'ICO. Al momento, gli svantaggi dell'ICO potrebbero essere più numerosi dei suoi vantaggi. Di conseguenza, ICO è al giorno d'oggi a malapena utilizzato per la raccolta di fondi in criptovalute. L'avidità di guardare i grandi numeri può impedirti di essere consapevole dei rischi da conoscere. 

In passato, le ICO avviate da startup crittografiche non erano regolamentate dal governo. Sono fioriti rapidamente e hanno causato danni irreparabili agli investitori. Sono stati fatti molti schemi fraudolenti, che hanno portato alla perdita di miliardi di dollari. Oggi la SEC è intervenuta per proteggere gli investitori.

Gli investitori e le startup dovrebbero comprendere le normative vigenti nel luogo in cui vivono. Non avranno protezione dalle autorità se le politiche di regolamentazione devono ancora essere completate. Inoltre, i fondatori di startup potrebbero dover affrontare accuse per l'organizzazione di ICO. 

Il mercato delle criptovalute non ha obblighi o impegni firmati. I fondatori di startup possono tirare fuori il fondo in una bella giornata dopo l'ICO, quando nessuno nel team vuole continuare a costruire il progetto. Prosciugano il fondo e scappano. 

Questo accade spesso in team anonimi poiché gli investitori non sanno chi sono. Di conseguenza, fai ricerche e trova team di cui ti puoi fidare.

La manipolazione dei prezzi da parte delle grandi balene è popolare poiché il mercato delle criptovalute è relativamente piccolo rispetto ad altri mercati tradizionali come azioni e oro. I veterani delle criptovalute detengono un gran numero di token dopo gli ICO. Manovrano il prezzo per far capitolare i piccoli investitori.

In effetti, ICO è utile per i progetti che arrivano alla raccolta fondi. Chi utilizza questo strumento deciderà quale strada intraprendere. Di conseguenza, una valutazione approfondita del team è un must per gli investitori.

Come lanciare un ICO

Chi può lanciare un'offerta iniziale di monete?    

ICO è senza autorizzazione e tutti possono avviarlo. Tuttavia, non è così facile come sembra. 

Chiunque può avviare un ICO per raccogliere fondi dalla comunità globale. Per lanciare un ICO di successo, il team dovrebbe tenere conto di ogni passaggio. Al giorno d'oggi, l'ICO è considerato illegale dalle autorità statunitensi. Ma come fanno alcuni progetti a farcela senza pagare? Ecco alcuni passaggi:

Passaggio 1: costruire il team, la tecnologia, le soluzioni, i prodotti, ecc.

Passaggio 2: conosci le leggi e i regolamenti del paese in cui viene lanciato l'ICO.

Passaggio 3: progettare un whitepaper formale che mostri alla community la tecnologia, la tokenomica e tutto ciò che è essenziale.

Passaggio 4: imposta una strada in cui viene lanciato l'ICO e trasmetti i dettagli alla community.

Passaggio 5: ricevi i fondi investiti e distribuisci il token agli investitori.

Per avere un grande successo nel settore delle criptovalute, anche il momento di lanciare un ICO gioca un ruolo chiave. Non importa quanto sia ben architettato un progetto, gli investitori in una forte corsa al rialzo sono spinti emotivamente a buttare i loro soldi. Di conseguenza, è probabile che ICO e alcuni altri metodi di raccolta fondi (IDO e IEO) vengano avviati nella fase di esecuzione del mercato.

Come investire in un ICO

Dove trovare gli ICO in arrivo

Nel 2017, la maggior parte delle ICO sono state condotte sulla rete Ethereum. D'altra parte, sono emerse nuove piattaforme di smart contract, come BNB Chain, dove si svolgono le ICO.

Per cercare ICO imminenti, introdurremo alcuni siti Web che tengono traccia dei dati e delle ultime notizie:

• https://coinmarketcap.com/ico-calendar/in arrivo/
• https://icodrops.com/

Elenco in arrivo ICO

Tuttavia, come investitori, dovremmo essere cauti nei confronti dell'elenco ICO poiché il proprietario del sito può mescolare le chicche con i cattivi. Lanciare un ICO è un gioco da ragazzi, ma averne uno di successo è estremamente impegnativo. Serve una preparazione minuziosa da parte della squadra.

Come aderire all'ICO

Ogni progetto lancia ICO con una guida dettagliata da seguire per gli investitori. Dipende da come il team sta pianificando l'ICO, quindi lo modificano in base alle proprie esigenze. 

La seguente guida passo passo può aiutarti non solo con ICO ma anche con altri meccanismi di raccolta fondi come IDO e IEO.

Passaggio 1: registra un account o collega un portafoglio crittografico.

Passaggio 2: deposita fondi sul conto o sul portafoglio collegato.

Passaggio 3: all'avvio dell'ICO, utilizza i fondi per acquistare token. 

Passaggio 4: tieni i token nel portafoglio o fai trading se vengono elencati.

Per verificare se hai partecipato con successo all'ICO, dovresti guardare le modifiche al saldo e se hai acquistato i token con i tuoi fondi. In caso di problemi, ottenere supporto dal team o dal luogo in cui è stato condotto l'ICO.

Come valutare un progetto ICO

Prima di qualsiasi investimento in criptovalute, dovremmo fare ricerche su ciò in cui investiremo. Il successo di un investimento dipende da numerosi fattori, che è un gioco di probabilità. 

Anche se tutti i possibili fattori spiegano l'investimento, non ti darà una vincita sicura. Ma sapere che il progetto non avrà successo e che il team potrà andare avanti a lungo termine è un potente vantaggio per gli investitori.

Nell'oceano delle ICO, ci sono criteri che possono aiutarti ad aumentare le probabilità.

• La squadra deve essere in grado di eseguire ed è improbabile che scappi.
• Un whitepaper è un modo per il team di descrivere le idee.
• I token possono influenzare notevolmente il prezzo del token.
• La roadmap consente agli investitori di seguire l'avanzamento dello sviluppo.
• I sostenitori provengono dalla comunità. Quanto è grande?
• Il sentimento del mercato ci dà il momento giusto per piazzare il nostro investimento.
• Il luogo in cui si svolge l'ICO ci dice molto.
• …

Costruire una tesi ti aiuterà ad avere una forte convinzione di andare con il mercato a lungo termine.

“Roma non è stata costruita in un giorno”

Strategie di investimento ICO

Ogni investitore ha una visione del mercato completamente diversa. Siamo diversi in molti modi, tra cui nazionalità, razza, status, ricchezza, età, istruzione, ecc. Di conseguenza, trova la tesi di investimento che fa per te e padroneggiala fino a quando non dà i suoi frutti.

Strategia 1: acquista il token da un ICO e tienilo finché il progetto non è al settimo cielo

Questa tesi di investimento richiede una forte convinzione di un progetto e talvolta fortuna. Ci sono migliaia di progetti che lanciano ICO e non tutti i progetti riescono a superare le vendite di mercato.

Strategia 2: vendi il token quando ottieni profitti dopo l'ICO

Questa strategia richiederà che gli investitori agiscano più rapidamente e percepiscano il tempo nel mercato. Sono in grado di entrare e uscire dal commercio per realizzare profitti poiché i token di nuova emissione spesso ricevono una trazione esagerata.

Strategia 3: La combinazione di Strategia 1 e 2

Ciò significa che invierai un numero di token pari al tuo investimento iniziale nell'ICO quando sarai al di sopra dell'acqua (otteni profitti). Il resto crea una posizione senza perdite, quindi puoi mantenere fino a quando il progetto non sale alle stelle.

The strategy leads to the common act of risk management. Only invest with funds you’re able to endure. The crypto market is an ascent industry, and it has extremely high volatility. Furthermore, ICO is considered risky as your ICO investment can go to zero.

Keep in mind that risk management is an extremely important factor. Without risk management, unfortunate events (scam, hack, market turbulence, etc.) will create irreparable damage to your funds as well as your mentality. 

The future of Initial Coin Offering

As time goes on, ICO is being outnumbered by IDO and IEO since both new mechanisms contain fewer regulatory risks. Not many high-quality projects use ICO to raise funds nowadays. In 2019 - 2021, they used IDO and IEO instead.

High-return opportunities always attract investors to join. Especially, the crypto market is a fast-moving land where everything shifts fast. ICO must evolve to adapt to the new crypto wartime.

On the other hand, the popular buzzword, ICO, is often pegged with negativity. People got FOMOed, and billions of dollars were lost due to crooked ICOs. Nowadays, investors are only curious about what an ICO is, and the interest is faint.

ICO FAQs

Is ICO legal?

ICO used to be unregulated, but it is now under the radar of the SEC. The commission strictly aims to regulate all projects that launched ICO to raise funds. From the SEC's perspective, ICO is securities. It will protect U.S citizens from potential fraud.

Do I need to do KYC to participate in ICO?

It depends on how the project conducts the ICO. Since blockchain is anonymous, a KYC requirement will reduce the number of ICO registrations. On the other hand, it eliminates bots and potential attackers. 

Can I launch my own ICO?

As mentioned in the previous sections, ICO is permissionless. Everyone can start an ICO. This creates thousands of poor-quality ICOs that now cease to exist. Only a few dedicated projects survive and thrive.

How much does it cost to launch an ICO?

A skilled programmer can create an ICO for a token sale. However, the cost of building a team, products, and marketing strategy… is substantially big.

How to find advisors for ICO

Anyone with experience can become an advisor for ICOs. However, selecting one who suits the position is challenging. Experts with strong domain knowledge coming from not only blockchain but also other industries will be helpful to startups in crypto.

Here are some notable criteria to evaluate an advisor:

• Expertise.
• Network.
• Reputation.

How to register ICO with SEC

The Securities Laws in some big countries like the U.S. will affect your ICO. The SEC has released a regulatory framework for ICOs. Startups planning to launch ICOs must register with the SEC. ICO issuers can file their documentation to the SEC to get approval.

Conclusion

Questo è tutto ciò che dovresti sapere su IEO e sui suoi pro e contro. L'obiettivo dell'ICO e di altri meccanismi simili è raccogliere fondi per le startup. Non è obbligatorio aderire e gli investitori dovrebbero essere responsabili delle decisioni di investimento. Fai le tue ricerche e gestisci i rischi.

Se vuoi discutere di più sull'argomento ICO, lascia un commento qui sotto.