Che cosè un ponte a catena incrociata? Come funzionano i ponti a catena incrociata?

I bridge cross-chain stanno emergendo come la soluzione per l'interoperabilità tra piattaforme blockchain che utilizzano contratti intelligenti.

Ti sei mai chiesto come usare stablecoin come USDT e USDC su Solana dato che li hai solo su Ethereum? I ponti a catena incrociata possono aiutarti a spostare le risorse su qualsiasi blockchain. Esploriamo cos'è un ponte a catena incrociata e cosa lo rende utile per gli investitori.

Alcune informazioni chiave sui ponti a catena incrociata:

• I bridge cross-chain possono trasferire risorse attraverso piattaforme blockchain.
• Due modi principali per costruire ponti: utilizzare contratti intelligenti o pool di liquidità.
• I ponti a catena incrociata colmano il divario tra blockchain e migliorano l'esperienza dell'utente.
• Ci sono molti ponti a catena incrociata. Usa quello che offre il miglior servizio e tariffa.
• Ci sono molte sfide per i bridge cross-chain come durata, commissioni, hack/exploit, ecc.

Che cos'è un ponte a catena incrociata?

Un ponte a catena incrociata è la via di comunicazione tra le piattaforme blockchain per scambiare criptovalute, token, NFT o bloccare informazioni. Il suo obiettivo è colmare il divario di interoperabilità tra blockchain separate.

Ponti a catena incrociata

Senza un ponte a catena incrociata, è possibile convertire asset crittografici tra diverse blockchain utilizzando vari metodi manuali.

Ad esempio, per utilizzare ETH su Polygon (MATIC), gli investitori possono vendere i loro ETH ERC20 su Ethereum per denaro fiat, quindi acquistare ETH nello standard di token PRC20 tramite pagamenti in rampa. L'utilizzo di questo metodo richiede molti passaggi manuali, tempo e commissioni di transazione.

Un altro esempio senza l'uso di bridge cross-chain è che gli utenti possono inviare i propri asset crittografici a scambi centralizzati e quindi ritirarli nei portafogli crittografici delle blockchain che si desidera utilizzare. L'utilizzo di questo metodo richiede il pagamento di commissioni di transazione e commissioni di prelievo.

I due metodi di scambio citati richiedono molto tempo e sono piuttosto costosi. Esistono ponti incrociati per risolvere l'interoperabilità delle blockchain, il che crea un'esperienza senza interruzioni per gli utenti. 

Utilizzando i bridge cross-chain, gli utenti sono in grado di convertire il token su una blockchain in un'altra senza convertirlo in altri intermediari come fiat  o stablecoin . 

Strato ponte a catena incrociata

Oltre a monete e token, i bridge cross-chain possono trasferire NFT e informazioni tra blockchain. 

Come funziona un ponte a catena incrociata?

Esistono due modi per costruire un ponte cross-chain utilizzando contratti intelligenti o pool di liquidità. Il primo è più diffuso del secondo grazie alla sua semplicità ed efficienza di capitale.

Contratti intelligenti 

In parole povere, il token con ponte è vincolato in modo condizionale a contratti intelligenti su una blockchain e i contratti intelligenti sulla blockchain di destinazione emetteranno e invieranno la stessa quantità di token agli utenti. Il token appena coniato è chiamato token avvolto. Ad esempio, gli utenti possono utilizzare Bitcoin avvolto su Ethereum collegando BTC alla rete Ethereum e il suo simbolo è WBTC.

I ponti a catena incrociata utilizzano contratti intelligenti

Il provider di servizi bridge è l'intermediario per scrivere contratti intelligenti per gli utenti. Gli utenti bloccheranno le loro risorse crittografiche e il bridge conterà per loro la quantità equivalente di token impacchettati. Il nome dei token impacchettati dipende dal proprietario del bridge. Non esiste un termine o uno standard universale per la convenzione di denominazione. 

Gettoni diversi tramite ponti a catena incrociata

Di conseguenza, potremmo vedere simboli ticker simili emessi da diversi contratti intelligenti.

Ad esempio , aaUSDT è una stablecoin avvolta di USDT che è collegata da Ethereum a Solana tramite Allbridge. Allo stesso tempo, aeUSDT è collegato da Avalanche a Solana attraverso lo stesso ponte.

Nonostante il loro valore equivalente, sono due token diversi a causa di diversi contratti intelligenti. Tuttavia, gli investitori possono scambiare direttamente token incartati o scambiare con altri token con liquidità supportata.

Pool di liquidità

I pool di liquidità dei ponti a catena incrociata sono esposizione a un'attività singola. Ciò significa che quei pool di liquidità non espongono gli utenti a perdite permanenti . Gli utenti possono depositare le proprie risorse crittografiche in un ambiente blockchain e riceverle su un'altra blockchain.

I ponti a catena incrociata utilizzano i pool di liquidità

Gli investitori possono fornire liquidità a quei pool per guadagnare premi in token dalle commissioni ponte pagate dagli utenti. Tuttavia, per creare un pool di liquidità, spesso devono avere l'autorizzazione del fornitore di servizi. Al contrario, alcuni bridge consentono agli utenti di creare pool di liquidità senza autorizzazione.

Perché i ponti sono importanti?

L'esperienza utente

Al momento in cui scrivo, due famosi siti Web di dati crittografici, CoinMarketCap e CoinGecko, stanno attualmente monitorando oltre 20.000 token e 13.000 token, rispettivamente. Col passare del tempo, il numero non fa che aumentare. Oltre ai token su una sola blockchain, ci sono token disponibili in più standard di token delle piattaforme blockchain.

Ad esempio , USDT è disponibile su circa 40 piattaforme blockchain in vari standard di token come ERC20, BEP20, PRC20, ecc. 

USDT su numerose piattaforme blockchain

I progetti di bridge cross-chain possono colmare il divario tra blockchain fornendo token avvolti. Nelle vendite del mercato delle criptovalute, gli investitori potrebbero voler scambiare i propri asset con stablecoin per evitare perdite. Invece di incassare denaro fiat, possono scambiare i loro token con stablecoin rivestite.

I bridge facilitano il trasferimento di criptovalute tra blockchain risolvendo il problema della cross-chain. Gli utenti di Bridge devono solo fare pochi clic per avere i token pronti per l'uso invece di trasferirli avanti e indietro tra gli scambi per completare la stessa attività. Ciò influisce molto sull'esperienza degli utenti.

Interoperabilità

Scalabilità, sicurezza e decentralizzazione sono il trilemma della blockchain, ma l'interoperabilità potrebbe essere il quarto. Polkadot e Cosmos potrebbero essere i nomi principali che costruiscono un mondo di blockchain interconnesse. I ponti a catena incrociata sono sviluppati per connettere blockchain non collegati.

Ogni blockchain è come un paese indipendente. Fonte: palo di pesce

Non limitati al trasferimento di token, i bridge sono in grado di trasferire NFT, contratti intelligenti e bloccare informazioni utili per l'interoperabilità.

Alcuni ponti crittografici

Celer cBridge

Celer cBridge (CELR) è un ponte di risorse decentralizzato che può collegare non solo risorse token ma anche informazioni e NFT. Tuttavia, il trasferimento di token attraverso piattaforme blockchain è la funzionalità più utilizzata su Celer cBridge.

Celer cBridge

Multicatena

Multichain, precedentemente Anyswap , è un protocollo di scambio cross-chain completamente decentralizzato per vari token con un sistema di determinazione dei prezzi e liquidità automatizzato. Consente agli utenti di scambiare qualsiasi moneta su quasi tutte le blockchain, inclusi Bitcoin, Ethereum, BSC, Fantom, Polygon e molte altre piattaforme.

Ecco alcune note per l'utilizzo multicatena:

• La commissione cross-chain è dello 0,00% ma AnySwap richiede una commissione fissa per il gas di 1 USDC.
• L'importo minimo con ponte è di 12 USDC.
• L'importo massimo è di 20.000.000 USDC.
• Il tempo di bridging stimato è di 10-30 minuti, a seconda dello stato della rete.
• Gli importi transitori di > 5.000.000 di USDC potrebbero richiedere fino a 12 ore.

All Bridge

Allbridge è un bridge blockchain che consente agli utenti di trasferire token tra blockchain EVM e non EVM. Il suo obiettivo è fornire agli utenti un servizio di trasferimento di token semplice e affidabile attraverso blockchain.

Oltre a questo, sta costruendo un framework di integrazione per coprire il trasferimento di token tra Layer 2 come Arbitrum e Optimism. Inoltre, il trasferimento NFT è incluso anche nel prossimo piano di Allbridge.

Allbridge

Punti salienti:

• Supporta catene EVM e non EVM
• Nessun limite di trasferimento
• Il sistema di commissioni dinamiche consente agli staker ABR di ridurre le commissioni di trasferimento.
• Sistema in 4 fasi: connetti il ​​portafoglio A, invia risorse, connetti il ​​portafoglio B e ricevi risorse.

Altri ponti

Oltre ai bridge che consentono ai token di spostarsi su più ecosistemi blockchain, esistono bridge specifici che si concentrano sul trasferimento di token su una determinata piattaforma.

Ad esempio, Optimism Bridge, sviluppato dal team di sviluppatori Optimism, è un bridge specifico della catena che trasferisce token da altre blockchain a Optimism. Supporta Polygon, BSC, Arbitrum, Gnosis Chain, on-ramp e CEX come Binance e Coinbase.

Ponte dell'ottimismo

Allo stesso tempo, ci sono altri bridge specifici della catena che operano nel mondo delle blockchain. Alcuni nomi importanti sono Arbitrum Bridge, Polygon Bridge, Near Rainbow, Avalanche Bridge, ecc.

Classifica TVL di Ethereum Bridges. Aggiornato: 25 giugno 2022

Coin98 SpaceGate è un ponte a catena incrociato sviluppato da Coin98 Labs, integrato nella Super App Coin98. Supporta trasferimenti di token bidirezionali tra blockchain, tra cui:

• Ethereum <> Ottimismo 
• Ethereum <> Arbitro 
• Ethereum <> Rete Boba 
• Ethereum <> Solana 
• Catena a C da valanga <> Catena a X da valanga
• …

Se sei curioso del bridge e vuoi provarlo, dai un'occhiata a: Come usare Coin98 SpaceGate

Limitazioni dei ponti

Commissioni transitorie

Uno dei maggiori inconvenienti dei ponti a catena incrociata è la tariffa. Quando si tratta di collegare i token attraverso blockchain, è inevitabile che gli utenti debbano pagare commissioni. Le commissioni transitorie sono influenzate da molti fattori, tra cui:

• Commissioni del gas : i token bridging includono molti passaggi che richiedono il completamento delle commissioni del gas. Il deposito, il conio e la creazione di contratti intelligenti richiedono tutti determinati importi di commissioni sul gas.
• Commissioni della piattaforma: ogni progetto bridge richiede un importo specifico di commissioni per il servizio, spesso a seconda dell'importo totale del bridge. Ad esempio, Allbridge offre una commissione fissa pari allo 0,3% dell'importo del trasferimento mentre AnySwap prende lo 0,01% dell'importo totale del ponte incrociato. 
• Fornitori di liquidità (pool di liquidità): i fornitori di liquidità ricevono premi in token estratti dalle commissioni pagate dagli utenti del bridge.

Prezzo medio del gas di Ethereum. Fonte: Etherscan

A causa della congestione, la tariffa del gas di alcune blockchain potrebbe raggiungere il picco. Ad esempio, la rete Ethereum ha avuto diverse congestioni nel 2021 a causa del superamento della domanda. La tariffa del gas è in aumento dal 2020 e potrebbe salire a 300-400 Gwei, il che ha fatto superare le poche centinaia di dollari del costo del ponte.

Pertanto, gli utenti dovrebbero scegliere un periodo di tempo appropriato per condurre il trasferimento di token cross-chain. In generale, il bridging costa più del trasferimento di token e dello scambio di token. 

Tempo di passaggio

Oltre all'improbabile onere delle commissioni ponte, gli utenti potrebbero dover aspettare molto prima di ricevere il token avvolto sulla blockchain desiderata. Durante la congestione della rete, gli utenti devono attendere un periodo di tempo molto lungo prima di far passare i token avvolti attraverso i bridge. Inoltre, a causa dell'architettura blockchain di alcuni Layer 2 che utilizzano Optimistic Rollups o Plasma, gli utenti devono attendere fino a 1 settimana per trasferire i token da Ethereum ai loro L2.

La lunga durata dello scambio può causare grandi perdite agli investitori poiché non sono in grado di interagire con gli asset durante il bridging. Immagina che l'opportunità sfugga quando il tuo ETH è in un processo di transizione di 5 ore.

Frammentazione della liquidità

La liquidità è una delle metriche più importanti per misurare lo stato di ciascun ecosistema blockchain e il valore degli asset. Al momento, ci sono centinaia di blockchain in esecuzione. Anche se i ponti a catena incrociata sono sviluppati per collegare quelle blockchain, le risorse su ciascuna blockchain sono in qualche modo separate.

TVL su più blockchain. Aggiornato: 7 luglio 2022

I migliori ecosistemi blockchain come Ethereum e BSC possiedono miliardi di dollari di TVL mentre altre catene più piccole possiedono solo poche decine di milioni di dollari in TVL. Ciò crea uno squilibrio tra blockchain e influisce sull'esperienza degli utenti. 

Il raggiungimento dell'equilibrio totale è ancora una grande sfida da risolvere per i ponti a catena incrociata. 

Hack ed exploit

In breve, i ponti sono costruiti sopra i contratti intelligenti, ed è qui che si trovano i rischi. Dall'avvento degli smart contract, ci sono stati hack ed exploit che hanno causato danni per milioni di dollari.

Report Hacks/Exploit di Rekt

Ronin Network e Wormhole rappresentano due dei più grandi hack/exploit di bridge a catena incrociata nello spazio crittografico. Wormhole è stato controllato mentre Ronin Network no. Tuttavia, entrambi sono stati violati, provocando la perdita di centinaia di milioni di dollari di criptovalute.

Pertanto, bloccare le risorse negli smart contract è potenzialmente rischioso. Gli utenti dovrebbero essere consapevoli del fatto che i contratti intelligenti non certificati e controllati sono ancora potenziali bersagli per gli hacker.

Dovremmo investire nei token dei bridge?

Fino ad ora, i bridge sono una parte cruciale del mondo blockchain. Colmano il divario tra blockchain decentralizzate come Ethereum, Avalanche, Layer 2s, Solana, ecc. Come investitori, come possiamo investire in quei progetti oltre ad essere utenti di servizi? I token dei bridge sono abbastanza buoni per investire?

Come i token dei bridge acquisiscono valore

Il caso d'uso più ovvio dei token di governance dei bridge cross-chain è la riduzione delle commissioni. Le commissioni di servizio sono la principale fonte di reddito per quei bridge. I possessori di token possono ottenere uno sconto sulla commissione mentre collegano i loro token, aumentando la domanda. I token bridge potrebbero avere altre utilità diverse dalla riduzione delle commissioni. 

Anche la tokenizzazione è un fattore critico che ha un enorme impatto sullo stato del token. Leggi di più a riguardo qui: Cos'è Tokenomics ?

I ponti a catena incrociata sono sicuri?

I bridge utilizzano la tecnologia blockchain per creare un trasferimento di token senza fiducia attraverso blockchain. Con l'uso di contratti intelligenti, i bridge bloccano i token su una blockchain per emettere token incapsulati equivalenti sulla blockchain di destinazione.

In passato, c'era l'hacking del ponte Wormhole, aumentando la cautela per altri ponti. Pertanto, dovremmo comprendere gli svantaggi dei ponti a catena incrociata prima di utilizzarli.

Ultimo ma non meno importante, dovremmo fare le nostre ricerche ed essere responsabili dei nostri investimenti. Tutte le informazioni sono esclusivamente a scopo di riferimento, non consigli di investimento.

Conclusione

I bridge cross-chain possono trasferire token, NFT, informazioni e così via, colmando il divario tra qualsiasi piattaforma blockchain. Oltre ai bridge, esistono opzioni alternative per trasferire i token utilizzando CEX o un mezzo di scambio che richiedono molti passaggi manuali per essere completati. Siamo solo nella fase iniziale dei ponti a catena incrociata poiché stanno affrontando molti grandi ostacoli.