流動性とは何ですか？なぜ流動性の高いコインに投資するのですか？

流動性とは何ですか？流動性の重要性は何ですか？なぜ流動性の高いコインに投資するのですか？今見つけます！！！

この記事では、現在の暗号通貨市場でトレーダー、投資家、取引所が常に最も関心を持っている問題について学びます。それが流動性です。

流動性とは何ですか？流動性に影響を与える要因は何ですか？コインの流動性を確認する方法は？すべては今日の記事で答えられます。

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流動性とは何ですか？

流動性は、流動性とも呼ばれ、大量の暗号通貨を売買することであり、その暗号通貨の価格に影響を与えることはありません（またはほとんど影響しません） 。

流動性は、暗号市場だけでなく、株式やあらゆる取引資産でも使用されます。資産は、BTC、ETHなど、意図したものと比較して価格が大幅に下がることなく迅速に売却できる場合、流動性が高いと見なされます。

流動性とは何かと流動性の例

流動性の例

たとえば、実生活で流動性の高い資産である金は、金の店ではなく、どこでも金を売買できます。金の流動性が高いのは、その貴重さ、人々の受容性の高さによるものです。

別の例は現金です。お気づきの方もいらっしゃると思いますが、私たちは毎日お金を「交換」し、他のものと交換しています。したがって、現金は非常に流動的な資産です。

不動産、骨董品、家具、芸術写真など、一部の資産は非流動的または非常に非流動的です。

流動性の本質

私が言ったように、流動性の本質は、取引の速度とそれが売買できる価格との間のトレードオフです。 

• 流動性の高いコインを使用すると、このトレードオフは非常に低くなります。これは、大量のクイック売買を行う場合、そのコインの価格に大きな影響を与えないことを意味します。
• 逆に、このトレードオフは、流動性のないコインの場合に高くなります。

理解のための例を挙げましょう。

コインAを$1で$100,000のボリュームで購入し、1か月後にコインAは$10の価値があります。この時点で、あなたの資産は10倍、つまり100万ドルの利益を上げています。

ただし、10ドルでの購入量は非常に少なく、10万ドルしかなく、10ドルから9ドルの価格帯では、合計で100万ドルになります。

すぐに利益を上げたい場合は、利益の10％を取引して9ドルで売る必要があります。その見返りとして、ほぼ即座に、その量のAをすべて販売するための待機時間を短縮します。

流動性の重要性

流動性は常に非常に重要な問題であり、投資家は市場に投資する前に常に慎重に検討します。特に、暗号通貨のような新興市場では、市場に参入したい大資本を持つ多くの投資家にとって流動性は常に頭痛の種です。

流動性は価格に影響を与えるため、その暗号通貨の期待収益と実際の収益には違いがあります。

トークンBを多数保持していて、30％の利益を上げているとします。今、あなたはその利益の30％を得るためにBトークンを素早く売りたいと思っています。しかし残念ながら、トークンBの流動性は非常に低くなっています。流動性を受け入れると、価値の約50％が失われます。つまり、30％の利益から、35％が失われます。

販売したいが30％の利益を維持したい場合は、その価格で販売するのに時間がかかります。しかし、市場は兄弟を取引しているだけではありません。あなたが売らない場合、他の誰かが売ることを受け入れて、非常に迅速に値下げをします。

したがって、流動性の高いコインを選択することは、大規模な資本投資家にとって常に安全な選択です。

以下の記事から、暗号通貨市場におけるコイン/トークンの特性について詳しく知ることができます。

03流動性に影響を与える要因

プロジェクトの人気

この要因は、コインに対するコミュニティの関心が多かれ少なかれであることを示しています。通常、コインの人気が高いほど、より多くの人々がそれを取引します。 

たとえば、時価総額が最大の現在のトップ10コインでは、10コインのうち5コインも、24時間で最大の取引量を持つトップ10に含まれています。

24時間で最大の取引量を持つトップ10コイン。出典：Coinecko

コミュニティの誇大宣伝

実際、この要因は、上記のような投資家からの関心も示していますが、人気のない資産にある場合もあります。 

例を挙げます。以前は、 SHIB（柴のトークン）について誰も知りませんでしたが、 DOGEはFOMOであったため、SHIBは多くの人が取引する次のトークンです。時にはそれは最大の毎日の取引量でトップ10のコインにさえ達しました。

プロジェクトの評判

すべての評判の良いプロジェクトが高い流動性を持っているわけではありませんが、ほとんどの場合、名声の高いプロジェクトも豊富な流動性を持っています。 

プロジェクトが真剣に機能する場合、コミュニティもそれらにもっと注意を払うので、これは非常に理解できます。

コインの流動性を確認する方法

上記の例から、流動性が取引決定に大きな影響を与える要因であることも明確に理解できます。売買がいかに簡単かを示しているので、コインの出し入れが簡単です。

したがって、特定のコインを取引することを決定する前に、次の3つの要素をチェックして、そのコインの流動性をチェックする必要があります。

• 24時間の取引量。
• オーダーブックの深さ。
• ビッドアスク価格の差。

24時間での取引量

取引量は、市場の流動性と過去の取引量に関するデータを示しています。これは、将来の価格行動を予測するための情報でもあります。

Coinmarketcap、CoinGecko 、またはCoin98 Marketを使用して、取引したいコインの過去24時間以内の取引量を確認できます。

これは総取引量であることに注意してください。したがって、どのコインが最も取引されているか、およびその取引所が偽の取引量または仮装取引のカテゴリにあるかどうかを確認する必要があります。このカテゴリに属している場合、それらのほとんどがボットの取引であるため、迅速に取引することは非常に困難です。

オーダーブックの深さ

実際の取引量で取引所を選択した後、そのコインの取引所で注文書の深さを確認する必要があります。

これは、希望するボリュームで即座に取引する場合の流動性を見積もるのに役立ちます。

例： $0.1の価格で100,000VND Aを販売し、注文書を購入するコインAの深さは次のことを示しています。 

• 0.1ドルの価格で、Aは40,000ドルしかありません。
• 0.09ドルで、さらに60,000Aがあります。

そこから、流動性と取引速度をトレードオフした場合の差を見積もることができます。

ビッドアスクスプレッド

ビッドアスクスプレッドは、オーダーブックに表示されている最新の買い注文と売り注文の違いを表します。ビッドアスクスプレッドが高い場合、そのコインの流動性は非常に低く、その逆も同様です。

例：Binance取引所でのDOGE/PAXコインのビッドアスク価格は次のとおりです。DOGEの最も近い買い注文は0.0025293PAXであり、最も近い売り注文は0.0026798PAXであることがわかります。

したがって、買い注文DOGEを実行する場合、0.0026798 PAXで購入し、0.0025293PAXでのみ販売できます。したがって、あなたは〜6％を失いました。

流動性プールと流動性マイニングとは何ですか？

これらは、Cryptoに固有の新しい概念であり、DeFiが誕生した2020年の終わり頃に始まります。

流動性プールとは、 AMM取引所、または貸付プロジェクトの流動性「プール」を指し、ユーザーは他の人が取引するための流動性として資産を預け入れます。また、ユーザーに資産の預け入れを促すために、プロジェクトには、ユーザーの取引手数料の一部を差し引く、流動性を提供するユーザーにより多くのプロジェクトトークンを与えるなどのインセンティブがあります。

その行動は流動性マイニング、または流動性を提供するインセンティブプログラムと呼ばれます。リクイディティマイニングの目的は、AMMにより多くの流動性を引き付け、高額の取引があまりスリップしないようにすることです。または、融資プロジェクトの場合は、ユーザーに融資への参加を促します。

流動性の高いまたは低いコインに投資する必要がありますか？

巨額の投資をする場合は、あまり逸脱しないので流動性の高いプロジェクトを選ぶのが一番です。資産価格が5％近く上昇する注文を購入すると、大量に排出されるリスクが高くなると想像してください。

しかし、あなたが可能性を見出しているが流動性が低いプロジェクトを考えてみてください。この問題を解決するには、次の2つの方法があります。

• 大量の注文を多くの小さな注文に分割し、コインの価格を見ながら購入することができます。継続的に購入するか少し購入するかを問わず、価格が下がるのを待ってさらに購入します。
• SushiSwap、Uniswapなどの流動性の高いDEXを選択してください。

まとめ

流動性はどの市場でも常に非常に重要な要素です。十分な流動性がなければ、その市場を開拓することは非常に困難です。

現在の暗号通貨市場に戻ると、流動性は依然として重要な問題であり、この潜在的な市場に参入したい多くの伝統的な投資家を妨げています。さらに進んで、期待される利益率が非常に高くなる可能性があるにもかかわらず、現在多くのコインは実際には十分な流動性を持っていないことがわかります。

うまくいけば、この記事を読んだ後、市場への新規参入者が取引するために非流動的なコインを選ぶという間違いを犯さないでしょう。