유동성이란 무엇입니까? 유동성이 높은 코인에 투자하는 이유는 무엇입니까?

유동성이란 무엇입니까? 유동성의 중요성은 무엇입니까? 유동성이 높은 코인에 투자하는 이유는 무엇입니까? 지금 알아보세요!!!

이 기사에서는 현재 암호 화폐 시장에서 거래자, 투자자 및 거래소가 항상 가장 관심을 갖는 문제에 대해 알아보기 위해 여러분과 함께 갈 것입니다. 그것이 유동성입니다.

유동성이란 무엇입니까? 유동성에 영향을 미치는 요인은 무엇입니까? 코인의 유동성은 어떻게 확인하나요? 오늘의 기사에서 모든 답을 찾을 수 있습니다.

글을 함께 시작하겠습니다!

유동성이란 무엇입니까?

유동성이라고도 하는 유동성은 해당 암호 화폐의 가격에 영향을 미치지 않는(또는 거의) 영향 을 미치지 않는 많은 양의 암호 화폐를 사고 파는 것입니다.

유동성은 크립토 시장뿐만 아니라 주식 또는 모든 거래 자산에서도 사용됩니다. BTC, ETH 등과 같이 가격이 의도한 것보다 크게 떨어지지 않고 빠르게 판매 될 수 있는 자산은 유동성이 높은 것으로 간주됩니다 .

유동성이란 무엇이며 유동성의 예

유동성 예시

예를 들어 실생활에서 유동성이 매우 높은 자산인 금 은 정확히 금 가게가 아니라 어디서나 금을 사고 팔 수 있습니다. 금이 유동성이 높은 이유는 그 귀중함과 사람들의 높은 수용성 때문입니다.

또 다른 예는 현금 입니다. 우리는 매일 돈을 "거래"하고 다른 것과 교환합니다. 따라서 현금은 매우 유동적인 자산입니다.

부동산, 골동품, 가구, 예술 사진 등과 같은 일부 자산은 비유동적이거나 매우 비유동적입니다.

유동성의 본질

내가 말했듯 이 유동성의 본질은 거래 속도와 사고 팔 수 있는 가격 사이의 균형입니다. 

• 유동성이 좋은 코인을 사용하면 이 트레이드오프가 매우 낮아질 것입니다. 즉, 대량으로 빠르게 매수 또는 매도할 때 해당 코인의 가격에는 큰 영향을 미치지 않습니다.
• 반대로, 유동성이 없는 코인의 경우 이 절충안이 더 높을 것입니다.

이해를 돕기 위해 예를 들어보겠습니다.

$100,000의 수량으로 $1에 동전 A를 구입하고 한 달 후에 동전 A의 가치는 $10입니다. 이 시점에서 귀하의 자산은 10배 또는 1백만 달러의 이익을 얻었습니다.

그러나 $10의 구매 수량은 $100,000에 불과하고 $10~$9의 가격대는 총 $1M의 수량으로 매우 작습니다.

즉시 이익 을 얻으려면 이익의 10%를 거래하여 $9에 팔아야 합니다. 그 대가로 거의 즉시 A를 모두 판매하기 위해 대기 시간을 단축할 수 있습니다.

유동성의 중요성

유동성은 항상 매우 중요한 문제이며 투자자는 모든 시장에 투자하기 전에 항상 매우 신중하게 고려합니다. 특히 암호화폐와 같은 신흥 시장에서 유동성은 시장에 진입하려는 많은 자본을 가진 많은 투자자들에게 항상 골칫거리입니다.

유동성이 가격에 영향을 미치기 때문에 해당 암호화폐의 예상 수익과 실제 수익 사이에는 차이가 있습니다.

많은 수의 토큰 B를 보유하고 있고 30%의 이익을 내고 있다고 가정합니다. 이제 B 토큰을 빠르게 판매하여 해당 수익의 30%를 얻으려고 합니다. 그러나 불행히도 토큰 B는 유동성이 매우 낮습니다. 유동성을 수용하면 가치의 약 50%를 잃게 됩니다. 즉, 30%의 이익에서 35%를 잃게 됩니다.

매도를 원하지만 여전히 30%의 이익을 유지한다면 그 가격에 매도하는 데 더 많은 시간이 걸립니다. 그러나 시장은 거래 형제만 있는 것이 아닙니다. 당신이 팔지 않으면 다른 누군가가 판매를 수락하고 가격을 매우 빠르게 떨어뜨릴 것입니다.

따라서 유동성이 높은 코인을 선택하는 것은 대규모 자본 투자자에게 항상 안전한 선택입니다.

아래 기사를 통해 바로 암호화폐 시장의 코인/토큰 속성에 대해 자세히 알아볼 수 있습니다.

03 유동성에 영향을 미치는 요인

프로젝트의 인기도

이 요소는 코인에 대한 커뮤니티의 관심이 다소 높다는 것을 보여줍니다. 일반적으로 코인의 인기가 높을수록 더 많은 사람들이 거래합니다. 

예를 들어, 현재 시가총액 상위 10위권 코인으로 10개 중 5개 코인도 24시간 만에 거래량이 가장 많은 상위 10위권 안에 든다.

24시간 동안 거래량이 가장 많은 상위 10개 코인. 출처: Coinecko

커뮤니티 과대 광고

사실, 이 요소는 위와 같은 투자자들의 관심을 나타내기도 하지만 때로는 인기가 없는 자산에 대한 것일 수도 있습니다. 

예를 들면: 전에는 아무도 SHIB(Shiba의 토큰)에 대해 몰랐지만 DOGE가 FOMO였기 때문에 SHIB 는 많은 사람들이 거래하는 다음 토큰입니다. 때로는 하루 거래량이 가장 많은 상위 10위권에 진입하기도 했습니다.

프로젝트의 명성

모든 평판이 좋은 프로젝트가 유동성이 높은 것은 아니지만 대부분의 경우 명성이 높은 프로젝트는 유동성도 풍부합니다. 

프로젝트가 진지하게 작동하면 커뮤니티에서도 더 많은 관심을 기울일 것이기 때문에 이것은 충분히 이해할 수 있습니다.

코인의 유동성을 확인하는 방법

위의 예에서 유동성이 거래 결정에 큰 영향을 미치는 요소라는 것도 분명히 이해하고 있습니다. 매매가 얼마나 쉬운지 보여주기 때문에 어떤 코인이든 인/아웃 하세요.

따라서 특정 코인을 거래하기로 결정하기 전에 다음 3가지 요소를 확인하여 해당 코인의 유동성을 확인해야 합니다.

• 24시간 거래량.
• 주문서 깊이.
• 입찰-매도 가격의 차이입니다.

24시간 거래량

거래량은 시장의 유동성과 과거 거래량에 대한 데이터를 보여줍니다. 이것은 미래의 가격 행동을 예측하기 위한 정보이기도 합니다.

코인마켓캡 , 코인 게코 , 코인 98 마켓 을 이용 하여 거래하고자 하는 코인의 최근 24시간 이내 거래량을 확인할 수 있습니다.

이것은 총 거래량 이므로 가장 많이 거래되는 코인과 해당 거래소가 가짜 거래량인지 워시 거래 카테고리인지 확인해야 합니다. 이 범주에 속하면 대부분이 거래 봇이기 때문에 빠르게 거래하기가 매우 어렵습니다.

주문서 깊이

실제 거래량이 있는 거래소를 선택한 후 해당 코인의 거래소에서 오더북의 깊이를 확인해야 합니다.

원하는 수량으로 즉시 거래할 경우 유동성을 추정하는 데 도움이 됩니다.

예: $0.1의 가격으로 100,000 VND A를 판매하려고 하고 코인 A의 주문서 매수 깊이는 다음을 보여줍니다. 

• $0.1의 가격에 A는 $40,000만 있습니다.
• $0.09에 60,000A가 더 있습니다.

거기에서 유동성과 거래 속도를 절충하면 그 차이를 추정할 수 있습니다.

호가 스프레드

Bid-Ask Spread는 주문서에 표시된 가장 최근의 매수 및 매도 주문 간의 차이를 나타냅니다. Bid-Ask Spread가 높으면 해당 코인의 유동성이 매우 낮고 그 반대의 경우도 마찬가지입니다.

예: 다음은 바이낸스 거래소 에서 DOGE/PAX 코인의 Bid-Ask 가격입니다 . DOGE의 가장 가까운 매수 주문은 0.0025293 PAX이고 가장 가까운 매도 주문은 0.0026798 PAX임을 알 수 있습니다.

따라서 매수 주문 DOGE를 실행하면 0.0026798 PAX에서 매수하고 0.0025293 PAX에서만 매도할 수 있습니다. 따라서 ~6%를 잃었습니다.

유동성 풀과 유동성 채굴이란 무엇입니까?

이는 Crypto 고유의 새로운 개념으로 DeFi가 탄생한 2020년 말부터 시작됩니다.

유동성 풀(Liquidity Pool)은 AMM 거래소의 유동성 "풀" 또는 사용자가 다른 사람이 거래할 수 있도록 유동성으로 자산을 예치하는 대출 프로젝트 를 말합니다. 그리고 사용자가 자산을 예치하도록 장려하기 위해 프로젝트에는 거래 수수료의 일부를 공제하고 유동성을 제공하는 사용자에게 더 많은 프로젝트 토큰을 제공하는 등의 인센티브가 있습니다.

그 조치를 유동성 채굴( Liquidity Mining ) 또는 유동성을 제공하는 인센티브 프로그램이라고 합니다. 유동성 마이닝의 목적은 AMM에 더 많은 유동성을 유치하여 큰 가치의 거래가 많이 미끄러지지 않도록 하는 것입니다. 또는 대출 프로젝트인 경우 사용자가 대출에 참여하도록 권장합니다.

유동성이 높거나 낮은 코인에 투자해야 하나요?

많은 돈을 투자하는 경우 너무 많이 벗어나지 않기 때문에 유동성이 높은 프로젝트를 선택하는 것이 가장 좋습니다. 자산 가격이 거의 5% 상승하는 주문을 구매하면 많이 방출될 위험이 높다고 상상해 보십시오.

그러나 가능성이 있다고 생각하지만 유동성이 낮은 프로젝트를 가정해 보겠습니다. 어떻게 해야 할까요? 이 문제를 해결하는 방법은 2가지가 있습니다.

• 큰 가치의 주문을 여러 개의 작은 주문으로 나누면 코인의 가격을 보면서 살 수 있습니다. 계속 살지, 조금 살지, 가격이 하락할 때까지 기다렸다가 더 많이 살 수 있습니다.
• SushiSwap, Uniswap 등과 같이 유동성이 높은 DEX를 선택하십시오.

요약

유동성은 모든 시장에서 항상 매우 중요한 요소입니다. 좋은 유동성이 없다면 그 시장은 발전하기 매우 어려울 것입니다.

현재의 암호 화폐 시장으로 돌아가서 유동성은 여전히 ​​이 잠재적 시장에 뛰어들고자 하는 많은 전통적인 투자자를 방해하는 중요한 문제입니다. 더 나아가서 현재 많은 코인들이 기대 이익률이 매우 높을 수 있음에도 불구하고 실제로 유동성이 좋지 않다는 것을 알 수 있습니다.

이 기사를 읽은 후 시장에 새로 온 사람들이 거래할 비유동 코인을 선택하는 실수를 저지르지 않기를 바랍니다.