Fei 프로토콜(FEI & TRIBE)이란 무엇입니까? FEI 및 TRIBE 토큰에 관한 모든 것

DeFi 2.0 공간에서 가장 잘 알려진 프로젝트 중 하나인 Fei Protocol은 시장의 스테이블코인 "2.0" 성장을 도왔습니다. 이 기사의 나머지 부분을 Fei 프로토콜, FEI 스테이블 코인 및 TRIBE 토큰에 대해 알아보겠습니다!

Fei 프로토콜이란 무엇입니까?

Fei 프로토콜에 대해 알아보기 전에 시장에서 스테이블 코인의 현재 상태에 대해 논의하고 싶습니다.

USDT, USDC 및 BUSD 스테이블 코인의 편리함과 인기로 인해 소매 사용자인 우리는 주로 거의 모든 DeFi 활동에서 이들과 상호 작용합니다. 그러나 이러한 스테이블 코인은 중앙 집중식 기관에서 발행합니다.

결과적으로 이 스테이블 코인 개념은 블록체인의 원래 분산화 개념과 정반대이며 이러한 스테이블 코인에 대한 우려가 있습니다. 따라서 이 문제를 해결하려면 "더 많은" 탈중앙화된 스테이블 코인이 필요합니다.

DAI는 첫 번째 솔루션입니다. 전적으로 온체인에서 발행되는 과잉 담보 스테이블 코인의 한 유형입니다. 사용자는 다양한 용도로 사용할 수 있는 DAI의 일부를 발행하기 위해 ETH 또는 BTC와 같은 자산을 예치해야 합니다. 그러나 여전히 몇 가지 문제가 있습니다. DAI의 과도한 담보화는 자본 효율성 문제로 이어진다. 따라서 DAI의 대규모 확장은 어렵습니다.

Fei Protocol은 2021년 1월 FEI 스테이블 코인을 위에 나열된 문제를 해결하기 위한 새로운 개념으로 도입했습니다.

페이 프로토콜 웹사이트: https://fei.money/

Fei Protocol은 또한 그 당시 DeFi에게 Protocol-Controlled Values(PCV) 개념의 새로운 방향을 제시했습니다.

"PCV"라는 용어에 익숙하지 않은 사람들을 위해 프로토콜 제어 가치는 프로젝트가 유동성을 사용자로부터 "빌려오는" 대신 "소유"하는 메커니즘입니다. Maker DAO 스테이블 코인(DAI) 발행 메커니즘과 비교해보자

• Maker DAO : 사용자가 자신의 자산을 민트 DAI에 담보로 예치합니다.
• Fei Protoco l: 사용자는 FEI 스테이블 코인을 다시 받기 위해 ETH와 같은 자산을 "판매"합니다. 이 경우 모든 ETH는 Fei 프로토콜에 속하게 되며 자산에 대한 완전한 통제권을 갖게 됩니다 → 이것이 프로토콜 제어 가치(PCV)의 주요 개념입니다. 

사용자 제어 값 대 프로토콜 제어 값

Fei 프로토콜은 어떻게 작동합니까? 

Mint & Redeem 메커니즘

FEI 스테이블 코인과 상호 작용하려면 사용자는 다음 단계를 따라야 합니다. 

• 조폐 : 자산(v1의 ETH 또는 v2의 DAI)을 Fei 프로토콜에 예치하고 해당 FEI 스테이블 코인을 받습니다.
• 상환 : 위의 조치와 ​​달리 FEI 스테이블 코인을 Fei 프로토콜로 되돌리고 초기 자산을 다시 받으십시오.

민트 - 교환 메커니즘

발행 및 상환 프로세스의 자산 가격은 Chainlink Oracle에서 지원하고 결정합니다.

못 유지 보수 

FEI 스테이블코인은 재무부의 자산으로 뒷받침됩니다. 전반적으로 유지 관리 프로세스는 다음 두 가지 경우에 발생합니다. 

• FEI > $1인 경우: Fei 프로토콜에서 FEI를 $1에 발행하고 시장에서 판매합니다.
• FEI < 1$:=""> 인 경우 시장에서 FEI를 구매하고 Fei 프로토콜에서 $1 가격으로 상환합니다.

못 유지 보수

페이 프로토콜 x 온도 파이낸스 

과거에 Fei Protocol은 Ondo Finance와 제휴하여 최근 유행하는 LaaS(Liquidity as a Service)를 제공했습니다. 이 파트너십 이벤트의 이점을 설명하기 위해 예를 들어 보겠습니다.

많은 새로운 프로젝트가 암호화 시장에서 매시간 생성되며 이러한 프로젝트는 처음 시작할 때 프로토콜을 실행하기 위해 적절한 유동성이 필요합니다.

• 기존 방법: 충분한 유동성을 확보하기 위해 일부 프로젝트는 "미친" APR에서 "유동성 마이닝" 보상을 통해 사용자에게 기본 토큰을 제공하도록 선택할 것입니다. 결과적으로 획득한 토큰은 지속적으로 시장에 덤프되어 프로토콜에 부정적인 영향을 미칩니다.
• 새로운 방법 : Fei Protocol과 Ondo Finance가 제공하는 서비스로서의 유동성을 통해 새 프로젝트는 고유한 토큰만 Ondo 유동성 금고에 유연한 기간으로 예치하면 됩니다. FEI 스테이블코인은 유동성 쌍을 형성합니다. 토큰은 Uniswap 또는 SushiSwap과 같은  AMM 에서 페어링됩니다.

Fei Protocol & Ondo Finance 결합

→ 이 방법은 모든 선행 자본 비용을 제거합니다. 따라서 Fei의 LaaS(Liquidity as a Service)는 프로젝트에 대한 USD 표시 유동성을 빠르고 저렴하게 얻을 수 있는 방법입니다. 

페이 v1 및 페이 v2

페이 버전 2

2021년 12월 15일, Fei Protocol은 공식적으로 다음과 같은 주요 변경 사항과 함께 Fei v2를 출시했습니다. 

• 안정성 : Fei v2에서 상환 수수료가 1%에서 0.5%로 감소했습니다. 이를 통해 스펙터클은 FEI를 쉽게 차익 거래하고 더 많은 수익을 올릴 수 있습니다.
• 인센티브 조정 : Fei v1에서 TRIBE 토큰은 거버넌스와 FEI 스테이블코인에 대한 인센티브로만 사용됩니다. 그러나 Fei v2, TRIBE 보유자는 PCV 성능의 직접적인 수혜자이자 위험 부담자로서 게임에서 스킨을 갖게 됩니다.
• 효과적인 PCV 관리: PCV 의 자산은 Balancer v2 투자 풀을 통해 자동으로 관리되어 위험을 관리하고, 유동성을 배치하고, 더 큰 자본 효율성으로 수익을 얻습니다.

FEI & TRIBE 토큰 정보

FEI 스테이블코인이란?

FEI 스테이블코인은 제한이 없습니다. 새로 발행되는 FEI의 양은 ​​Fei 프로토콜에 예치된 자산의 양에 따라 결정됩니다.

트라이브 토큰이란?

Tribe는 Fei Protocol의 거버넌스 토큰입니다.

TRIBE 토큰 메트릭

• 토큰 이름: 부족
• 티커 : 트라이브
• 블록체인 : 이더리움    
• 토큰 규격 : ERC-20
• 계약 : 0xc7283b66eb1eb5fb86327f08e1b5816b0720212b
• 토큰 유형 : 거버넌스
• 총 공급량 : 1,000,000,000 TRIBE
• 유통량 : 455,015,530 TRIBE.

TRIBE 토큰 할당 

• DAO 재무 : 40%
• 아이디 : 20%
• 페이 코어 팀 : 13%
• 제네시스 그룹 : 10%
• 스테이킹 보상 : 10%
• Fei Core 팀 투자자 : 5%
• 교부금 : 2%

TRIBE 토큰 할당

트라이브 토큰 세일

Fei Protocol은 2021년 3월 22일 Genesis Group 이벤트를 통해 사용자에게 TRIBE와 FEI를 출시했습니다. 

• ETH 약정: Genesis Group의 모든 참가자는 초기 TRIBE 공급량의 10%, 즉 1억 TRIBE를 받았습니다.
• IDO : 제네시스 완료 후 발생. 트라이브 토큰의 20%(2억 TRIBE)가 IDO를 통해 판매되었습니다.  

TRIBE 토큰 출시 일정 

TRIBE 토큰 출시 일정

TRIBE 토큰 사용 사례

TRIBE 토큰에는 다음과 같은 주요 역할이 있습니다. 

• 거버넌스 : Fei 프로토콜의 PCV를 관리하고 제안에 투표합니다.
• 인센티브 : Fei 프로토콜에서 DeFi 활동에 참여하는 사용자를 지원하고 인센티브를 제공합니다.
• 환매 : 프로토콜 자산의 20%가 TRIBE 토큰 환매에 사용됩니다. 바이백 절차는 Balancer Smart Pool에서 자동으로 수행됩니다.

TRIBE 토큰 구매 방법

다음 교환을 통해 TRIBE 토큰을 구입할 수 있습니다. 

• DEX: 유니스왑,...
• CEX: 바이낸스, Gate.io KuCoin, BKEK,... 

또는 기사 끝에 있는 교환 버튼을 클릭하여 Coin98 Exchange를 사용하여 다른 토큰을 BICO로 교환할 수 있습니다.

TRIBE 토큰을 얻는 방법 

다음을 포함한 다양한 방법으로 TRIBE 토큰을 얻을 수 있습니다.

• FeiRari Fuse Pool에 TRIBE 토큰을 스테이킹하여 더 많은 TRIBE를 획득하세요.
• TRIBE-FEI LP 쌍에 유동성을 제공하십시오.

트라이브 보관 방법 

다음의 간단한 단계를 통해 TRIBE 토큰을 Coin98 지갑에 저장할 수 있습니다.

1단계: Coin98 Wallet 을 열고 홈 화면에서 받기 를 클릭 합니다.

2단계: TRIBE 토큰을 검색 합니다.

3단계: 올바른 결과를 클릭하고 지갑 주소 를 복사하고 이 주소로 TRIBE 를 보냅니다 .

트라이브 보관 방법

팀, 투자자 및 파트너 

팀 

페이 프로토콜 팀

투자자 

Fei Protocol은 a16z, Coinbase Venture, Framework 등을 포함한 많은 유명 벤처 캐피털 회사로부터 자금을 지원받았습니다.

Fei Protocol의 투자자

파트너

Fei Protocol은 LaaS(Liquidity as a Service)를 제공하기 때문에 Fei Protocol의 유동성이 필요한 모든 프로젝트는 이 프로젝트의 파트너가 됩니다. 

또한, 위에서 언급한 Fei Protocol & Ondo Finance 협업은 두 프로젝트 모두에 있어 훌륭한 상생 파트너 이벤트이기도 합니다.

로드맵 및 업데이트

프로토콜 업그레이드(완료)

• 체인링크 통합.
• 트라이브 백스톱.
• 보안 업그레이드.

핵심 대출 통합(완료) 

• Rari Capital Fuse, CREAM, Aave 및 Kashi를 포함한 4개의 대출 프로젝트로 파트너십 범위를 확장합니다.

기타 이니셔티브(완료) 

• 수율 생성을 위한 stETH 구매.
• 배포 전략에 대한 추가 명확성과 함께 DAI/스테이블코인 기회를 다시 방문합니다.

미래 로드맵

주요 기능인 알고리즘 PCV 관리는 Balancer의 관리형 풀 릴리스 이후에 시작됩니다.

FEi v2 로드맵

Fei Protocol은 좋은 투자인가요? 

위에서 언급한 정보를 통해 Fei Protocol이 무엇인지 이해하셨기를 바랍니다. 이 기사는 프로젝트에 대한 깊은 통찰력을 제공해야 하므로 재정적 조언이 없습니다. 투자를 수행하기 전에 자신의 조사 를 수행하고 자신의 펀드에 대한 책임을 져야 합니다. 

그러나 Coin98 Insights는 프로젝트에 대한 몇 가지 주목할만한 사항을 제공하여 스스로 결정을 내릴 수 있는 최상의 개요를 제공합니다.

소매 투자자의 관점에서

Fei Protocol은 이미 240%의 담보 비율로 7억 5천만 달러 이상의 가치를 관리했습니다(담보 비율은 PCV의 총 가치를 FEI 순환 사용자의 가치로 나눈 값입니다). 결과적으로 이 프로토콜의 사용자 순환 FEI는 현재 3억 1300만 달러입니다.

Fei 프로토콜의 PCV 값

지금 보시다시피, Fei Protocol의 순이익은 이제 $439M, 엄청난 가치입니다! 위에서 언급했듯이 PCV 수익의 일부는 TRIBE 토큰을 다시 구매하는 데 사용됩니다. 이 경우 $13M 이상의 가치가 TRIBE를 다시 구매하는 데 사용되어 보유자에게 큰 혜택을 제공합니다. 

또 다른 투자 방법은 수익을 얻기 위해 유동성을 제공하는 등 Fei Protocol의 활동에 참여하는 것입니다. 

Fei에서 가장 높은 APR은 TRIBE를 스테이킹하고 26.9% APY를 얻는 것입니다. APR이 20.9%인 FEI-DAI 쌍으로 더 안정적인 방법입니다(5-10%만 제공하는 시장에서 많은 스테이블 코인 쌍을 파밍하는 것보다 높습니다. ).
 

Fei 프로토콜의 현재 농업 풀

프로젝트의 관점에서 

Fei Protocol의 고객은 소매 사용자일 뿐만 아니라 시장에서 유동성이 필요한 수천 개의 프로젝트입니다. 이 사진은 Fei Protocol, Olympus Pro 및 주요 DeFi 2.0 프로젝트 중 하나인 Tokemak 간의 일부 기능을 비교합니다.

Fei 프로토콜 및 기타 DeFi 2.0 프로토콜

• Olympus Pro: 자체 유동성을 영구적으로 계획하지만 이 유동성은 자본 비용으로 선불로 구매해야 합니다.
• Tokemak : 프로젝트는 Tokemak에서 무료 유동성을 빌릴 수 있지만 소수의 프로젝트만 적격합니다.
• Fei x Ondo : 프로젝트는 기본 토큰만 예치하면 됩니다. Fei 프로토콜은 각 FEI 스테이블 코인을 추가하여 거래 쌍을 형성합니다. 이 경우 Fei는 프로젝트에 적절한 유동성을 제공하고 프로젝트는 Fei 프로토콜에서 유동성을 차입하는 데 약간의 수수료만 지불하면 됩니다(연이율 5-10%, 상당히 합리적임). 

유사 프로젝트 

스테이블코인 부문에서도 작동하는 일부 프로젝트는 Ample Forth 또는 Basis Cash입니다.

PCV(프로토콜 제어 가치) 또는 POL(프로토콜 소유 유동성)을 사용하는 다른 DeFi 2.0 프로젝트는 Olympus , Tokemak , Wonderland 등이 있습니다. 자세한 내용은 여기에서 DeFi 2.0 스택을 참조하세요.

DeFi 2.0 스택

결론 

Coin98 Insights는 이 주제 전반에 걸쳐 기능 및 하이라이트를 포함하여 Fei 프로토콜에 대한 모든 중요한 정보를 얻었기를 바랍니다.

TRIBE에 대해 질문이 있거나 TRIBE에 대해 더 알고 싶다면 아래에 댓글을 남기고 Coin98 커뮤니티 에 가입하여 Crypto에 대한 추가 토론을 하십시오.