Пассивное инвестирование в форме Yield Farming недалеко от криптоинвесторов. Наверняка инвесторы знакомы с такими масштабными проектами, как: Yearn.Finance, Curve Finance, Synthetix, Maker DAO и т. д. Задумывались ли вы, как устроена операционная модель Yield Farming? Чтобы лучше понять эту модель, сегодня TraderH4 проанализирует операционную модель Inverse Finance — одного из протоколов создания доходности на стейблкоинах, а затем продолжит инвестировать эти доходности в определенные активы.
Inverse.finance — это децентрализованный финансовый инструментарий без разрешения, управляемый Inverse DAO — децентрализованной автономной организацией, построенной на платформе Ethereum . Чтобы было проще понять, Inverse.finance — это протокол, который обеспечивает решение для пассивного инвестирования путем создания доходности на стейблкоинах, то есть в соответствии с моделью «Зарабатывай X на своем Y», подобно отправке DAI для получения процентов. Эфирная монета.
Подробнее: Что такое урожайное земледелие? Роль Yield Farming в революции DeFi.
Основными продуктами Inverse.finance являются хранилища Anchor , DOLA и DCA:
Anchor — это валютный рынок, протокол агрегированных активов, который позволяет брать взаймы и кредитовать.
DOLA — это стейблкоин, созданный с использованием других активов на Anchor в качестве залога, а также может использовать DOLA в качестве залога для заимствования других активов на Anchor, аналогично монете MakerDAO DAI.
DCA Vaults позволяет усреднять цену токенов, т.е. вместо того, чтобы покупать большое количество токенов по одной цене и держать их вне зависимости от колебаний цены токена, механизм DCA от Inverse.finance позволяет покупать в рассрочку, если цена упадет, будет больше купил. Это увеличит ваши запасы токенов без всеобщего давления по одной цене.
Подробнее: Рост стейблкоина может представлять угрозу для кредитных рынков.
Операционная модель Inverse.finance будет вращаться вокруг двух основных компонентов, включая Inverse DAO и продукты Inverse.finance (Anchor, DOLA, DCA Vault).
Функция обратного ножа
Inverse DAO как децентрализованная автономная организация, эта организация будет управлять продуктами Inserve.finance и Anchor, DOLA, DCA Vault посредством голосования по цепочке на платформе Ethereum, где держатели INV являются голосующими или сторонниками.
Действие происходит в хранилище DCA Vault.
Идея DCA Vault восходит к модели «Заработай X на своем Y», что означает, что пользователи будут инвестировать свои стейблкоины в стратегии получения прибыли и применять модель стратегии DCA (усреднение стоимости в долларах) для получения прибыли, заработанной для покупки других криптоактивов. (в настоящее время проект позволяет приобрести 3 токена, ETH, WBTC, YFI и депозитные стейблкоины DAI и USDC). Inverse.finance (INV) реализует 4 стратегии, как показано на изображении ниже.
Заработайте X на своих стратегиях Y на Inverse.finance. Источник: Inverse.finance.
Подробнее: Ончейн-анализ данных Ampleforth (AMPL) — каков спрос на алгоритмические стейблкоины?
Модель DCA Vault работает в 4 шага следующим образом:
Шаг 1: Инвесторы вносят стейблкоины (DAI, USDC) в хранилище DCA и получают токены хранилища обратно в соотношении 1:1.
Шаг 2: Стейблкоины инвестора будут отправлены в Yearn V2, соответствующий ранее депонированному хранилищу, и начнут приносить прибыль.
Шаг 3: Вознаграждения за прибыль, только что полученные на шаге 2, будут автоматически покупать целевые токены на AMM ( раз в день), а именно крипто-активы, такие как: ETH, WBTC, YFI.
Шаг 4: Когда инвестор выводит свой Stablecoin, токены Vault, полученные на шаге 1, будут сожжены (Burn), и инвестор получит обратно весь ранее депонированный стейблкоин вместе с прибылью, полученной в виде целевых токенов (ETH, WBTC или ЮФИ).
Подробности показаны на следующем рисунке:
Модель DCA Vault работает в 4 этапа.
Действия, происходящие в якорном банкинге
Anchor — это денежный рынок, а также протокол синтетических активов, аналогичный Compound, который позволяет пользователям брать и давать взаймы на платформе.
К участникам Anchor относятся: активы пула ликвидности (LP) (просто понимаемые как пул ликвидности), кредиторы (кредитор) и заемщики (заемщики).
Механизм действия я резюмирую в следующих 2 шагах:
Шаг 1: Кредитор переведет криптоактивы, обеспеченные Inserve.finance, в пул ликвидности и получит взамен проценты.
Шаг 2: Заемщики будут вносить свои криптоактивы в Пул ликвидности в качестве залога, при заимствовании необходимых им токенов из Пула они будут платить проценты. Проценты рассчитываются автоматически в зависимости от спроса и предложения каждого класса активов в Пуле.
В Anchor появилась новая криптовалюта DOLA, DOLA станет первой стабильной монетой, выпущенной Anchor. Инвесторы могут использовать DOLA в качестве залога для заимствования других криптоактивов и наоборот. Цена DOLA привязана к DAI (стабильно на уровне 1 доллара), инвесторы могут вносить DAI и использовать DAI в качестве залога для создания DOLA.
Подробности показаны на следующем рисунке:
Механизм работы Anchor Banking
Некоторые криптоактивы Inverse.finance для кредиторов, такие как: INV, WBTC, Dola, ETH, YFI, Sushi и т. д.
Криптоактивы Inverse.finance для кредиторов. Источник: Inverse.finance
Некоторые криптоактивы Inverse.finance доступны заемщикам (Заемщикам) для обеспечения, такие как: INV, Dola, ETH, YFI, Sushi и т. д.
Криптоактивы Inverse.finance для заемщиков. Источник: Inverse.finance.
Можно сказать, что Yearn.finance открыл большое поле Yield Farming для рынка криптовалют, сам Yearn.finance также преподнес немало сюрпризов инвесторам, когда цена YFI превзошла BTC и была названа BTC рынка DeFi . Предложение Yearn.finance для Inverse.finance по интеграции хранилищ Yearn V2 в хранилища Inverse Finance позволило создать доступный капитал и расширить возможности Inverse.finance с момента его создания.
С другой стороны, большинство проектов, таких как Compound, MakerDAO, Synthetix и т. д., предоставляют залог для заимствования криптоактивов, другими словами, будут заимствовать под залог, риск заключается в том, что цена активов Если залоговый токен инвестора сильно упадет, этот актив будет ликвидирован. Чтобы решить эту проблему, MakerDAO создал DAI стейблкоина, чтобы застраховать активы заемщиков от этого риска. То есть, когда заемщик вносит залог в Хранилище MakerDAO, он получит обратно сумму DAI, соответствующую залогу, когда он погасит заемный DAI для системы, он получит обратно весь актив. были изменены. Однако DAI не сможет заимствовать активы у MakerDAO.
Поэтому Inverse.finance предложила решение, сочетающее криптографический кредит с доступным источником капитала, что повысит эффективность использования капитала. Специально интегрированные в тот же пул на Anchor, инвесторы могут использовать криптографические активы, поддерживаемые Inverse.finance, для получения прибыли разными способами: получать прибыль от внесения активов в хранилище для кредитования или использования для заимствования DOLA, но использовать этот номер DOLA. для любых целей и в любом месте, которые инвесторы хотят даже использовать в качестве залога для заимствования другого имущества. Как видно, решение, которое Inverse.finance предлагает инвесторам, может как создавать пассивный доход, так и оптимизировать собственный капитал. Итак, по мнению читателей, действительно ли у Inverse.finance есть потенциал?
Подробнее: Аналитика данных в сети Aave Protocol (AAVE) — что эти данные говорят о будущем проекта?
Выше представлена информация об операционной модели Inverse.finance из многих источников, которые TraderH4 синтезирует и исследует для читателей. Надеюсь помочь вам лучше понять проект и операционную модель типичного фермерского хозяйства, такого как Inverse.finance.
Является ли решение, которое Inverse.finance предлагает на финансовом рынке криптовалюты, действительно потенциальным? Обсудите с нами в Telegram Group TraderH4. И не забудьте посетить сайт TraderH4, чтобы оперативно узнавать о предстоящих событиях проекта. До новых встреч в следующем выпуске «Анализ активной модели» TraderH4.
Примечание. Вся информация в этой статье предназначена для предоставления читателям последней информации о рынке и не должна рассматриваться как совет по инвестированию. Мы надеемся, что вы внимательно прочитали приведенную выше информацию, прежде чем принимать инвестиционное решение.
Пять протоколов DeFi 3.0 с подтвержденными катализаторами на 2026 год, а также проверки токенов, дохода, разблокировки и рисков, которые следует использовать, прежде чем называть какую-либо криптовалюту недооцененной.
В сентябре 2026 года было отобрано пять криптопроектов с капитализацией менее 10 миллионов долларов, которые сравнивались по таким параметрам, как полезность, ликвидность, токеномика, катализаторы роста и риски, способные нивелировать потенциал роста.
Изучите пять базовых токенов экосистемы — AERO, WELL, EXTRA, SEAM и ALB — используя в качестве критериев полезность, токеномику, катализаторы и проверку рисков, а не ажиотаж.
Новичок в мире криптовалют для игр? Узнайте, как оценивать токены Web3 для игр с небольшой капитализацией, а затем ознакомьтесь с шестью проектами, имеющими работающие продукты, катализаторы роста в 2026 году и понятные риски.
Практическое руководство по поиску перспективных криптовалют на ранних стадиях развития до возможного листинга на Binance с использованием токеномики, контрактов, ликвидности, данных блокчейна, активности разработчиков и Binance Alpha.
Изучите пять токенов экосистемы третьего уровня, заслуживающих внимания в 2026 году — ORBS, B3, XAI, DMT и RARI — с проверенной архитектурой, катализаторами, полезностью токенов и ключевыми рисками.
Анализ LINK, ONDO, SYRUP, CFG и PLUME на основе фактических данных за 2026 год, с акцентом на реальное внедрение RWA, извлечение стоимости токенов, риск размывания и факторы, опровергающие прогнозы.
A practical 2026 DePIN watchlist covering GEOD, HONEY, DIMO, WXM, and IO, with token-capture mechanics, risks, and a due-diligence checklist.
Пять криптовалютных проектов с капитализацией менее 50 миллионов долларов, обладающих асимметричным потенциалом роста, проанализированы с точки зрения реальной полезности, токеномики, катализаторов, размывания доли, ликвидности и рисков неудачи.
В данном исследовании впервые рассматривается пять небольших криптопроектов в сфере ИИ с реальными продуктами, полезностью токенов и катализаторами развития в 2026 году, а также риски, которые могут подорвать эту перспективу.
