تجزیه و تحلیل سوشی شماره 2 روی زنجیره - زمانی که بازار نوسان می کند، فروش به شدت افزایش می یابد

بعد از گذشت 2 ماه از اولین تحلیل، سوشی تغییرات زیادی کرده است، مخصوصاً معرفی کاشی و میسو. با داده های زنجیره ای ببینید سوشی چگونه تغییر کرده است!

Sushi اولین پروژه ای بود که Coin98 داده های On-chain را تجزیه و تحلیل کرد، در آن زمان، SUSHI به طور مداوم از صرافی خارج می شد و دارندگان SUSHI عمدتاً دست در دست داشتند.

پس از 2 ماه، سوشی تغییرات زیادی کرده است، به خصوص با عرضه 2 محصول جدید کاشی و میسو. بیایید نگاهی به داده های On-chain توکن SUSHI بیندازیم، ببینیم این پروژه در زمان گذشته چه تغییراتی ایجاد کرده است.

سوشی چیست؟

SushiSwap در اصل یک فورک AMM از Uniswap بود، اما با گذشت زمان این پروژه در حال رشد است و گاهی اوقات از Uniswap پیشی می‌گیرد، این پروژه در حال حاضر DEX با سومین TVL بزرگ در بازار امروز است.

جهت توسعه SushiSwap گسترش بازار کسب و کار است، علاوه بر این محصول اصلی AMM SushiSwap است، این پروژه در حال توسعه بسیاری از محصولات / ویژگی های یکپارچه جدید مانند وام، اهرم، IDO، بهینه ساز بازده، ...

علاوه بر این، Sushiswap همچنین قصد دارد چند زنجیره ای را توسعه دهد و به زنجیره هایی غیر از اتریوم مانند BSC، Polygon، Fantom گسترش یابد.

این مقاله داده‌های زنجیره‌ای درباره محصولات و توکن‌های SUSHI را در اختیار شما قرار می‌دهد. در پایان مقاله، خلاصه ای خواهم داشت تا درک وضعیت پروژه را برای شما آسانتر کنم. لطفا برای داشتن دیدگاه های بیشتر در سرمایه گذاری مراجعه کنید.

تجزیه و تحلیل داده های زنجیره ای محصولات سوشی

سوشی در حال حاضر دارای 3 محصول اصلی است:

• سوشی تعویض.
• وام کاشی.
• میسو.

ما به نوبه خود On-chain این 3 محصول را تجزیه و تحلیل خواهیم کرد.

داده های زنجیره ای AMM Sushiswap

Sushiswap اولین و متمرکزترین محصول Sushi است، در مورد داده های On-chain این محصول به تفصیل صحبت خواهم کرد.

در زمان های گذشته، AMM Sushiswap بسیار توسعه یافته است.

درباره مقدار کلیدی (TVL)

TVL قبل از آن افزایش یافت و به 5.6 میلیارد دلار TVL در Sushi رسید و زمانی TVL در Sushiswap از Uniswap پیشی گرفت. 

تصحیح بیش از حد بر سوشی تأثیر زیادی گذاشته است، اما به طور کلی، TVL نشانه‌هایی از بهبود را نشان می‌دهد و Sushiswap همچنان AMM است و TVL پس از Curve و Uniswap در رتبه سوم بازار قرار دارد.

درباره حجم معاملات

در طول آخرین اصلاح، حتی اگر TVL تقریباً 1/2 برداشته شد، حجم معاملات در Sushiswap همچنان به شدت افزایش یافت، از 1 B تا 3 میلیارد دلار حجم معاملات در روز.

TVL کاهش یافت اما حجم تراکنش به شدت افزایش یافت که منجر به موارد مثبت بسیاری شد مانند:

• افزایش بهره وری سرمایه در Sushiswap: همان مقدار پول اما LP پول بیشتری دریافت می کند.
• افزایش شدید درآمد: ناشی از حجم بالای تراکنش است.

طبق اطلاعات درآمدی از Token Terminal، درآمد Sushiswap در هفته گذشته به 5 میلیون دلار در روز رسیده است که 5 برابر نسبت به ابتدای ماه می افزایش یافته است.

اگرچه قیمت سوشی در آن زمان به شدت کاهش یافت، داده‌های زنجیره‌ای نشان می‌دهد که بازار پرنوسان چیز خوبی برای Sushi AMM است، افزایش درآمد تقسیم شده و LPs و xSushiholder را جبران می‌کند.

SushiSwap در سیستم عامل های دیگر

در حال حاضر، Sushiswap در بیش از 15 زنجیره گسترش یافته و رشد کرده است. بارزتر از همه در Polygon، TVL و حجم تراکنش Sushiswap از Quickswap پیشی گرفت - اولین AMM در Polygon.

این پروژه با Polygon همکاری کرده است تا یک برنامه انگیزشی فوق العاده بزرگ داشته باشد، LP هر دو توکن SUSHI و MATIC را دریافت می کند. که به شدت باعث رشد سوشی در Polygon می شود. در آینده، سوشی می تواند این استراتژی را به طور کامل در سایر زنجیره ها اعمال کند.

داده های زنجیره ای سایر محصولات: کاشی، میسو

1. کاشی

Kashi اولین محصول BentoBox در بخش Lending است که مجموعه‌ای از محصولات DeFi آینده اکوسیستم Sushiswap را افتتاح می‌کند. TVL فعلی در Kashi حدود 8 میلیون دلار است و بیشترین توکن های قرض گرفته شده و قرض گرفته شده، استیبل کوین هایی مانند DAI، USDT، USDC، TUSD هستند. 

Kashi Lending در برخی از زنجیره های دیگر مانند BSC، Polygon نیز موجود است، اما مشابه اتریوم، این محصول هنوز تبلیغ نشده است. سطح TVL کاشی در سایر زنجیره ها بسیار پایین است، کمتر از 1 میلیون دلار.

2. میسو

Miso پلتفرم IDO در Sushiswap است، این محصولی است که از جامعه بسیار انتظار می رود. اخیراً اولین پروژه IDO در MISO وجود دارد که Sake است - پروژه ای در مورد sake توکن شده. 

مشاهده می شود که اگرچه این اولین پروژه IDO در سوشی است، اما تعداد افرادی که در IDO شرکت می کنند زیاد نیست، فقط 108 نفر شرکت کردند. و بعد از 5 روز هنوز تعداد زیادی SAKE فروخته نشده باقی مانده است. شاید تا حدی به این دلیل که قیمت SAKE در حال حاضر بسیار بالا است.

پروژه های IDO در Sushiswap بسیار سودمند خواهند بود، زیرا آنها در اکوسیستم سوشی ادغام می شوند و از مشوق های برنامه Onsen لذت می برند، بنابراین من معتقدم که این محصول قطعا به توسعه خود ادامه خواهد داد. بیایید منتظر IDO بعدی Sushiswap باشیم.

پایان یافتن

به طور خلاصه، پس از تجزیه و تحلیل داده های زنجیره ای محصولات SushiSwap، می توانیم ایده های اصلی زیر را ترسیم کنیم:

• اگرچه بازار به شدت اصلاح شد، اما برای AMM Sushiswap چیز خوبی است، درآمد اخیراً به شدت افزایش یافته است.
• Sushiswap به زنجیره های دیگر تبدیل شده است و موفقیت هایی در Polygon و Fantom به دست آورده است.
• کاشی و میسو 2 محصول جدید هستند که در حال حاضر هیچ چیز برجسته ای نیست.

در مرحله بعد، به تحلیل داده های زنجیره ای توکن SUSHI خواهیم رسید.

تجزیه و تحلیل داده های زنجیره ای توکن SUSHI

توزیع توکن های سوشی

در تصویر زیر قابل مشاهده است:

• توزیع سوشی در کف به تدریج در حال افزایش است، در حال حاضر تا 74٪ از سوشی در طبقات است، که بیشتر آنها در AMM Sushiswap هستند.
• در همین حال، مقدار سوشی در دست معامله گران DEX در حال کاهش است و در حال حاضر تنها حدود 11 درصد از کل عرضه سوشی را در اختیار دارد.

از داده های بالا می توانیم 2 چیز را استخراج کنیم:

• فروش در حال افزایش است.
• برخی از معامله گران DEX منصرف شدند و توکن های SUSHI را فروختند.

نوسانات موجودی سوشی در مبادلات

اکنون به تجزیه و تحلیل موجودی SUSHI در مبادلات خواهیم پرداخت. 

با نگاهی به تصویر بالا می بینیم:

• مقدار سوشی برداشت شده در AMM خیلی زیاد نیست، فقط حدود 500000 سوشی برداشت شده است. همانطور که در بالا تحلیل کردم، ممکن است به این دلیل باشد که افزایش درآمد تا حدی این دو مورد را جبران کرده است.
• سوشی زیاد روی زمین رانده شد. به خصوص در صرافی Coinbase، بیش از 2.5 میلیون سوشی به صرافی منتقل شده است ⇒ این نشان می دهد که مقدار سوشی موجود برای فروش هنوز بالاست.

نوسانات موجودی در TOP 10 SUSHI Holder در 7 روز گذشته

اطلاعات مربوط به نوسانات تعادل در 10 دارنده سوشی برتر کاملاً واضح است:

• 8 دارنده چیزی نمیخرند یا نمیفروشند.
• 1 دارنده بیش از 330 هزار سوشی می فروشد.
• 1 نگهدارنده فندک سوشی 14K بخرید.

در مجموع، 10 دارندگان برتر در حال حاضر حدود 4 درصد از سوشی را در اختیار دارند که عمدتاً غیرفعال هستند و همچنان در حال تماشا هستند.

پایان

با جمع بندی تجزیه و تحلیل داده های پروژه سوشی (SUSHI)، می توان چند نکته اصلی را به شرح زیر ترسیم کرد:

• در مورد محصولات، AMM Sushiswap هنوز بسیار خوب عمل می کند، درآمد در آخرین تنظیم 5 برابر افزایش یافته است.
• سایر محصولات سوشی هنوز در مراحل اولیه هستند و پیشرفت چندانی نداشته اند.
• Sushi اکنون این محصول را به Chains توسعه داده و در Polygon و Fantom به موفقیت هایی دست یافته است.
• در مورد توکن SUSHI، نیروی فروش همچنان قوی است، که به وضوح با افزایش شدید تعداد سوشی ارسال شده به صرافی های CEX در هفته گذشته نشان داده می شود.
• دارندگان سوشی برتر عمدتاً همچنان در حال مشاهده هستند و هیچ اقدامی انجام نمی دهند.

سوشی یکی از AMM های نوآورانه در دوره اخیر است، این پروژه به جای تمرکز بر یک بخش مانند سایر AMM ها، مسیر متفاوتی را برای گسترش بازار تجاری خود انتخاب کرد. بنابراین پتانسیل توسعه سوشی بسیار زیاد است.

در بالا تجزیه و تحلیل داده های زنجیره ای پروژه Sushi (SUSHI) - یکی از AMM های پیشرو در بازار امروز است. پس از مطالعه مقاله دارندگان سوشی، آیا در این موج قیمتی به نگه داری یا فروش ادامه می دهید؟ لطفا نظرات خود را در قسمت نظرات بنویسید تا تبادل نظر و تبادل نظر صورت گیرد.

شما را در شماره های بعدی "تحلیل روی زنجیره" می بینیم.