Quest-ce que le protocole Fei (FEI & TRIBE) ? Tout sur les jetons FEI & TRIBE

Fei Protocol, l'un des projets les plus connus de l'espace DeFi 2.0, a contribué à la croissance "2.0" des stablecoins du marché. Passons le reste de cet article à découvrir le protocole Fei, le stablecoin FEI et le jeton TRIBE !

Qu'est-ce que le protocole Fei ?

Avant de me plonger dans le protocole Fei, j'aimerais discuter de l'état actuel des stablecoins sur le marché.

En raison de la commodité et de la popularité des stablecoins USDT, USDC et BUSD, nous, en tant qu'utilisateurs de détail, interagissons principalement avec eux dans presque toutes les activités DeFi. Mais ces stablecoins sont émis par des entités centralisées.

En conséquence, ce concept de stablecoin est diamétralement opposé au concept original de décentralisation de la blockchain et il y a des inquiétudes concernant ces stablecoins ; ainsi, un stablecoin "plus" décentralisé est nécessaire pour résoudre ce problème.

DAI est la première solution. C'est un type de stablecoin sur-garanti qui est émis entièrement en chaîne. Un utilisateur doit déposer des actifs comme ETH ou BTC afin de frapper une partie de DAI qui peut être utilisée à diverses fins. Cependant, il y a encore quelques problèmes. Le surdimensionnement de DAI entraîne des problèmes d'efficacité du capital. Par conséquent, l'expansion à grande échelle de DAI est difficile.

Le protocole Fei a introduit la pièce stable FEI en janvier 2021 en tant que tout nouveau concept visant à résoudre les problèmes énumérés ci-dessus.

Site Web du protocole Fei : https://fei.money/

Le protocole Fei a également donné à DeFi à cette époque une nouvelle direction dans le concept de valeurs contrôlées par protocole (PCV).

Pour ceux qui ne connaissent pas le terme « PCV », la valeur contrôlée par protocole est le mécanisme par lequel les projets « posséderont » des liquidités au lieu de les « emprunter » aux utilisateurs. Comparons-le au mécanisme de frappe des pièces stables Maker DAO (DAI)

• Maker DAO : Les utilisateurs déposent leurs actifs en garantie auprès de Mint DAI.
• Protocole Fei l : Les utilisateurs "vendent" leurs actifs tels que l'ETH afin de recevoir en retour des pièces stables FEI. Dans ce cas, tous les ETH appartiendront au protocole Fei, qui aura un contrôle total sur ces actifs → C'est le concept principal de Protocol Controlled Value (PCV). 

Valeur contrôlée par l'utilisateur vs valeur contrôlée par le protocole

Comment fonctionne le protocole Fei ? 

Mécanisme de frappe et d'échange

Afin d'interagir avec les pièces stables FEI, les utilisateurs doivent suivre ces étapes : 

• Monnaie : Déposez vos actifs (ETH en v1 ou DAI en v2) sur Fei Protocol et recevez les stablecoins FEI respectifs.
• Échanger : contrairement à l'action ci-dessus, renvoyez vos pièces stables FEI au protocole Fei et récupérez vos actifs initiaux.

Monnaie - Mécanisme d'échange

Le prix des actifs dans le processus de frappe et de rachat sera pris en charge et déterminé par Chainlink Oracle.

L'entretien de la cheville 

Les pièces stables FEI sont adossées à des actifs du Trésor. Globalement, le processus de maintenance se déroulera selon les deux cas : 

• Si FEI > 1 $ : Monnaie FEI sur protocole Fei à 1 $ et vendez-la sur le marché.
• Si FEI < 1$:=""> Achetez FEI sur le marché et échangez-le au prix de 1 $ sur le protocole Fei.

L'entretien de la cheville

Protocole Fei x Ondo Finance 

Dans le passé, Fei Protocol s'est associé à Ondo Finance pour offrir de la liquidité en tant que service (LaaS), un terme répandu récemment. Je vais prendre un exemple pour illustrer l'intérêt de cet événement de partenariat.

De nombreux nouveaux projets naissent toutes les heures sur le marché de la cryptographie, et ces projets nécessitent des liquidités adéquates pour exécuter le protocole lors de leur premier démarrage.

• Ancienne méthode : pour obtenir suffisamment de liquidités, certains projets choisiront d'offrir aux utilisateurs leurs jetons natifs via des récompenses de "extraction de liquidité" à un APR "fou". En conséquence, les jetons gagnés sont continuellement déversés sur le marché, ce qui a un effet négatif sur le protocole.
• Nouvelle méthode : Avec la liquidité en tant que service fournie par Fei Protocol et Ondo Finance, les nouveaux projets n'ont qu'à déposer leurs jetons natifs dans le coffre-fort de liquidité Ondo avec une durée flexible, et Fei Protocol correspondra à leur dépôt avec un montant équivalent de nouvellement émis FEI stablecoins pour former une paire de liquidités. Les jetons sont jumelés dans un AMM tel que Uniswap ou SushiSwap. 

Combinaison Fei Protocol & Ondo Finance

→ Cette méthode supprimera tous les coûts d'investissement initiaux. Par conséquent, la liquidité en tant que service (LaaS) de Fei est un moyen rapide et peu coûteux d'obtenir des liquidités libellées en USD pour un projet. 

Fei v1 et Fei v2

Le Fei Version 2

Le 15 décembre 2021, Fei Protocol a officiellement lancé Fei v2 avec ces principaux changements : 

• Stabilité : Dans Fei v2, les frais de rachat ont diminué de 1% à 0,5%. Cela aide les spectaculaires à arbitrer facilement FEI et à gagner plus de profit.
• Alignement des incitations : dans Fei v1, les jetons TRIBE sont utilisés pour la gouvernance et comme incitation pour les stablecoins FEI uniquement. Cependant, les détenteurs de Fei v2, TRIBE auront la peau dans le jeu en tant que bénéficiaires directs et porteurs de risques des performances du PCV.
• Gestion efficace du PCV : les actifs du PCV seront automatiquement gérés via le pool d'investissement Balancer v2 pour gérer les risques, déployer des liquidités et générer des rendements avec une plus grande efficacité du capital.

Informations sur les jetons FEI & TRIBE

Qu'est-ce que le FEI Stablecoin ?

Les stablecoins FEI ne sont pas plafonnés. Le montant du FEI nouvellement créé sera déterminé en fonction du montant des actifs déposés dans le protocole Fei.

Qu'est-ce que le jeton TRIBE ?

La tribu est le jeton de gouvernance du protocole Fei

Métriques des jetons TRIBE

• Nom du jeton : Tribu
• Mnémo : TRIBU
• Blockchain : Ethereum    
• Norme de jeton : ERC-20
• Contrat : 0xc7283b66eb1eb5fb86327f08e1b5816b0720212b
• Type de jeton : Gouvernance
• Approvisionnement total : 1 000 000 000 TRIBU
• Approvisionnement en circulation : 455 015 530 TRIBU.

Allocation de jetons TRIBE 

• Trésorerie DAO : 40%
• IDO : 20%
• Fei Core Team : 13%
• Groupe Genèse : 10%
• Récompenses de mise : 10 %
• Investisseurs de l'équipe Fei Core : 5%
• Subventions : 2%

Allocation de jetons TRIBE

Vente de jetons TRIBE

Fei Protocol a publié TRIBE et FEI aux utilisateurs le 22 mars 2021, via l'événement Genesis Group, qui s'est déroulé en deux phrases : 

• Engagement ETH : tous les participants du groupe Genesis ont reçu une part de 10 % de l'approvisionnement initial de TRIBE, qui était de 100 millions de TRIBE.
• IDO : S'est produit après l'achèvement de Genesis. 20% des jetons Tribe (200M TRIBE) ont été vendus via IDO.  

Calendrier de publication des jetons TRIBE 

Calendrier de publication des jetons TRIBE

Cas d'utilisation du jeton TRIBE

Le jeton TRIBE a ces rôles principaux : 

• Gouvernance : Gérer le PCV de Fei Protocol et voter pour les propositions.
• Incitations : Soutenir et inciter les utilisateurs à rejoindre les activités DeFi sur le protocole Fei.
• Rachats : 20% des fonds propres du protocole seront utilisés pour racheter des jetons TRIBE. La procédure de rachat sera effectuée automatiquement par Balancer Smart Pool.

Comment acheter un jeton TRIBE

Vous pouvez acheter TRIBE Token via ces échanges : 

• DEX : Uniswap,...
• CEX : Binance, Gate.io KuCoin, BKEK,... 

Alternativement, vous pouvez utiliser Coin98 Exchange pour échanger d'autres jetons contre BICO en cliquant sur le bouton Swap à la fin de l'article.

Comment obtenir le jeton TRIBE 

Vous pouvez obtenir des jetons TRIBE de différentes manières, notamment :

• Mettez des jetons TRIBE dans le FeiRari Fuse Pool pour gagner plus de TRIBE.
• Apporter de la liquidité au couple TRIBE-FEI LP.

Comment conserver TRIBE 

Vous pouvez stocker le jeton TRIBE sur Coin98 Wallet en suivant ces étapes simples :

Étape 1 : Ouvrez Coin98 Wallet et cliquez sur Recevoir sur l'écran d'accueil.

Étape 2 : Recherchez le jeton TRIBE .

Étape 3 : Cliquez sur le bon résultat, copiez l' adresse du portefeuille et envoyez TRIBE à cette adresse.

Comment conserver TRIBE

Équipe, investisseurs et partenaires 

Équipe 

Équipe du protocole Fei

Investisseurs 

Fei Protocol a reçu des financements de nombreuses sociétés de capital-risque bien connues, notamment a16z, Coinbase Venture, Framework et autres.

Les investisseurs du protocole Fei

Les partenaires

Parce que Fei Protocol fournit la liquidité en tant que service (LaaS), chaque projet qui a besoin de liquidité de Fei Protocol sera un partenaire de ce projet. 

De plus, la collaboration Fei Protocol & Ondo Finance, qui a été mentionnée ci-dessus, est également un excellent événement partenaire gagnant-gagnant pour les deux projets.

Feuille de route et mise à jour

Mise à niveau du protocole (terminée)

• Intégration Chainlink.
• Filet de sécurité TRIBE.
• Mise à niveau de sécurité.

Intégrations de prêt de base (terminées) 

• Développez la gamme de partenariats avec 4 projets de prêt, dont Rari Capital Fuse, CREAM, Aave et Kashi.

Autres initiatives (terminées) 

• achat stETH pour la génération de rendement.
• Revisiter les opportunités DAI/stablecoin avec plus de clarté sur la stratégie de déploiement.

Feuille de route future

La principale fonctionnalité, la gestion algorithmique du PCV, sera lancée après la publication par Balancer des pools gérés.

Feuille de route FEi v2

Le protocole Fei est-il un bon investissement ? 

J'espère que vous avez compris ce qu'est le protocole Fei avec les informations mentionnées ci-dessus. Cet article devrait vous donner un aperçu approfondi du projet, il n'y a donc pas de conseils financiers. Vous devez effectuer vos propres recherches avant d'effectuer tout investissement et être responsable de votre propre fonds. 

Cependant, Coin98 Insights fournira quelques points notables sur le projet pour vous donner le meilleur aperçu pour prendre vos propres décisions.

Du point de vue d'un investisseur de détail

Fei Protocol a déjà géré plus de 750 millions de dollars en valeur avec un ratio de collatéralisation de 240% (le ratio de collatéralisation est calculé par la valeur totale du PCV divisée par la valeur de l'utilisateur circulant FEI). En conséquence, le FEI de circulation des utilisateurs de ce protocole est désormais de 313 millions de dollars.

Valeur PCV dans le protocole Fei

Comme vous pouvez le voir maintenant, le revenu net de Fei Protocol est maintenant de 439 millions de dollars, une valeur énorme ! Comme mentionné ci-dessus, une partie des bénéfices du PCV sera utilisée pour racheter des jetons TRIBE. Dans ce cas, plus de 13 millions de dollars de valeur seront utilisés pour racheter TRIBE, offrant de grands avantages aux détenteurs. 

Une autre méthode d'investissement consiste à rejoindre les activités de Fei Protocol, telles que la fourniture de liquidités pour gagner du rendement. 

L'APR le plus élevé de Fei est de miser sur TRIBE et de gagner 26,9 % d'APY, ou de manière plus stable avec la paire FEI-DAI avec un APR de 20,9 % (supérieur à l'agriculture de nombreuses paires de pièces stables sur le marché, qui n'offrent que 5 à 10 % ).
 

Pools agricoles actuels dans le protocole Fei

Du point de vue des projets 

Les clients de Fei Protocol ne sont pas seulement des utilisateurs de détail, mais aussi des milliers de projets sur le marché qui ont besoin de liquidités. Cette image comparera certaines fonctionnalités entre Fei Protocol, Olympus Pro et Tokemak, l'un des principaux projets DeFi 2.0 .

Protocole Fei et autres protocoles DeFi 2.0

• Olympus Pro : les projets possèdent des liquidités à perpétuité, mais ces liquidités doivent être achetées à l'avance à un coût en capital.
• Tokemak : Les projets peuvent emprunter des liquidités gratuites auprès de Tokemak, mais seul un petit nombre de projets sont éligibles.
• Fei x Ondo : Les projets n'ont qu'à déposer leurs jetons natifs, Fei Protocol ajoutera les stablecoins FEI respectifs pour former une paire de trading. Dans ce cas, Fei offre aux projets des liquidités adéquates et les projets n'ont qu'à payer une petite commission d'emprunt de liquidités auprès du protocole Fei (5-10% APR, tout à fait raisonnable). 

Projets similaires 

Certains projets qui fonctionnent également dans le secteur des pièces stables sont Ample Forth ou Basis Cash.

Les autres projets DeFi 2.0 qui utilisent PCV (Protocol Controlled Value) ou POL (Protocol Owned Liquidity) sont Olympus , Tokemak , Wonderland , etc. Pour plus d'informations, vous pouvez voir la pile DeFi 2.0 ici.

Pile DeFi 2.0

Conclusion 

Coin98 Insights espère que vous avez obtenu toutes les informations importantes sur le protocole Fei, y compris ses fonctionnalités et ses points forts tout au long de ce sujet.

Si vous avez des questions sur TRIBE ou si vous souhaitez en savoir plus sur TRIBE, n'hésitez pas à laisser un commentaire ci-dessous et à rejoindre la communauté Coin98 pour de plus amples discussions sur Crypto.