Что такое маржинальная торговля? Как работает маржинальная торговля криптовалютой?

Маржинальная торговля — это тип инвестиций, в которых используется кредитное плечо, что означает, что вы инвестируете больше капитала, чем изначально имели. В этой статье я познакомлю вас с маржинальной торговлей, включая ее определение, как она работает и как вы можете использовать ее в своей торговле.

Существует несколько стратегий получения прибыли на рынке криптовалют, и маржинальная торговля является одной из них. Маржинальная торговля — это не только эффективный способ инвестирования, но и один из наиболее часто используемых.

В этой статье я познакомлю вас с маржинальной торговлей, включая ее определение, как она работает и как вы можете использовать ее в своей торговле.

Что такое маржинальная торговля?

Маржинальная торговля — это тип инвестиций, в которых используется кредитное плечо, что означает, что вы инвестируете больше капитала, чем изначально имели. Существуют различные способы использовать свой капитал. В частности, для маржинальной торговли кредитное плечо осуществляется путем заимствования денег у других.

Что такое маржинальная торговля?

Как работает маржинальная торговля криптовалютой?

Маржинальная торговля работает путем заимствования капитала для увеличения стоимости вашего заказа, что означает создание кредита. В криптовалюте существует множество уровней кредитного плеча, от 2x до 100x. Когда вы открываете маржинальный торговый ордер, ваш первоначальный фонд будет считаться залогом, а общая стоимость вашего ордера будет умножена на количество кредитного плеча.

Давайте поместим это в пример.

Предположим, вы хотите открыть позицию на 10 000 долларов. Первоначально для спотовой торговли вам нужно было 10 000 долларов в полном объеме, чтобы достичь такой цели.

Тем не менее, маржинальная торговля предлагает намного больше подходов. Чтобы выполнить заказ на 10 000 долларов, вы можете использовать 5 000 долларов с кредитным плечом 2x, 1000 долларов с кредитным плечом 10x или даже всего 100 долларов с кредитным плечом 100x. Это чрезвычайно полезно, если вы хотите увеличить размер ордера, сохранив при этом первоначальную стоимость инвестиций.

Разница между тремя вышеперечисленными вариантами заключается в сумме залога (начальный инвестированный капитал) и уровне кредитного плеча. Как видите, подать заявку на 10 000 долларов можно как с 5 000, так и со 100 долларами, используя маржинальную торговлю. Однако в первом варианте используется кредитное плечо только в 2 раза, а во втором — в 100 раз. 

Нет никаких сомнений в том, что чем выше кредитное плечо, тем больший риск вы получите от кредита. В то же время вероятность ликвидации — события, которое происходит, когда стоимость вашего залога становится недостаточной для поддержания кредита (поскольку он падает в цене), поэтому его приходится полностью продавать — также увеличится.

Для подробного объяснения приведенного выше примера, ордер с кредитным плечом 2x будет ликвидирован, когда залоговый актив упадет в цене на 50%, тогда как ордер с кредитным плечом 50x будет ликвидирован с потерей всего 2% от стоимости залога. Ясно видно, что более высокое кредитное плечо приводит к более высоким рискам, хотя оба варианта приводят к одинаковым размерам ордеров.

Как можно достичь размера заказа в 10 000 долларов

Маржинальная торговля также более универсальна по сравнению с оригинальной спотовой торговлей. В спотовой торговле вы можете получить прибыль только в том случае, если актив вырастет в цене. Тем не менее, в маржинальной торговле вы можете играть в длинную позицию, чтобы предположить, что цена пойдет вверх, или в короткую позицию, чтобы предположить, что цена пойдет вниз.

Виды маржинальной торговли

В криптовалюте существует два основных типа маржинальной торговли: изолированная и перекрестная. В этой части я познакомлю вас с ними обоими и чем они отличаются.

Изолированная маржинальная торговля

В изолированной маржинальной торговле каждый открытый вами ордер связан с определенной торговой парой (например, BTC/USDT). Одна позиция ордера привязана только к одной торговой паре. Следовательно, он не зависит от других позиций, а также от других торговых пар.

Кросс-маржинальная торговля

В кросс-маржинальной торговле все ваши маржинальные ордера будут связаны вместе. Это означает, что ваша позиция, ликвидация риска, залоговые активы... будут учитываться во всех существующих ордерах.

Например, у вас есть 3 ордера по 3 торговым парам: BTC/USDT, ETH/USDT, BNB/USDT, каждая с разными размерами ордеров и кредитным плечом. 

В случае изолированной маржинальной торговли каждый ордер будет обрабатываться отдельно. Ваш ордер на BTC/USDT может быть ликвидирован, но это не связано с двумя другими.

Однако в случае кросс-маржинальной торговли будут учитываться все три позиции. В результате, если вы будете ликвидированы, все они будут ликвидированы одновременно.

Для чего используется маржинальная торговля?

Маржинальная торговля чрезвычайно полезна для использования вашего капитала. Если вы сможете хорошо управлять своим портфелем, кредитное плечо станет сильным инструментом для получения прибыли.

Некоторые случаи, в которых можно использовать маржинальную торговлю:

• Внедрение кредитного плеча для получения большей прибыли.
• Диверсификация инвестиционных стратегий для заработка как на бычьем, так и на медвежьем рынках.
• Хеджирование против других позиций.
• Спекуляция на небольшом движении цены с использованием технического анализа.

Как рассчитать маржу при торговле?

Ваш уровень ликвидации будет рассчитан на основе вашего кредитного плеча. Спотовая торговля означает торговлю активами с кредитным плечом 1x, поэтому ликвидация исключена. Для двукратного кредитного плеча, означающего, что вы удваиваете размер ордера, ваш ордер будет ликвидирован, если залоговая стоимость уменьшится наполовину (50%).

Точно так же, например, для ордера с кредитным плечом 10x вы будете ликвидированы, если первоначальный фонд уменьшится на 10%. Что касается кредитного плеча 100x, то для ликвидации вашей позиции достаточно убытка в 1%.

Преимущества и недостатки маржинальной торговли

Преимущества

• Увеличение размера позиции за счет кредитного плеча.
• Минимизируйте требуемый капитал, позволяя пользователям копить деньги для других инвестиций. 
• Может использоваться для получения прибыли как на взлетах, так и на падениях рынка.
• Чрезвычайно надежный инструмент для продвинутых инвесторов.

Недостатки

• Рискованный, может принести столько же убытков, сколько и прибыли.
• Нужен опыт, чтобы полностью его использовать.

Спотовая торговля против маржинальной торговли

Как вести маржинальную торговлю

Процесс реализации маржинальной торговли отличается на разных платформах. В целом процесс часто выглядит так:

Шаг 1: Выберите изолированную или кросс-маржинальную торговлю.

Шаг 2: Получите доступ к этой функции на используемой вами платформе.

Шаг 3: Выберите торговую пару.

Шаг 4: Выберите кредитное плечо, взвесив риск/вознаграждение, и откройте позицию.

Лучшие криптобиржи для маржинальной торговли

До сих пор большинство криптобирж поддерживали маржинальную торговлю. Вот некоторые из наиболее часто используемых и популярных.

FTX

FTX — одна из лучших криптобирж, особенно деривативов. Вы можете использовать FTX для использования всех типов торговли с кредитным плечом, от маржинальной торговли до фьючерсных контрактов и токенов с кредитным плечом. Плата за использование функций FTX также невероятно низкая.

Узнайте больше: Как торговать с маржой на бирже FTX

Сайт FTX: https://ftx.com/

Бинанс

Binance в настоящее время является криптобиржей номер один. Он поддерживает огромное количество торговых пар с высоким кредитным плечом, а также ликвидностью.

Узнайте больше: Как торговать с маржой на Binance Exchange

Сайт бинанс: https://www.binance.com/

Ворота

Gate также является отличной платформой для торговли с кредитным плечом. В отличие от двух других, упомянутых выше, Gate уделяет больше внимания альткойнам с низкой и средней капитализацией. Однако обратите внимание на ликвидность таких токенов, прежде чем использовать для них кредитное плечо.

Сайт ворот: https://www.gate.io/

Часто задаваемые вопросы о маржинальной торговле криптовалютой

Безопасна ли маржинальная торговля?

Маржинальная торговля безопасна, если вы понимаете связанные с ней риски и то, как управлять своей позицией, чтобы избежать событий ликвидации.

Подходит ли маржинальная торговля для начинающих?

Новички часто борются с маржинальной торговлей, поскольку они слишком много внимания уделяют возможной прибыли, которую может принести маржинальная торговля, но забывают, что она также может принести столько же убытков. Как упоминалось выше, каждый криптоинвестор должен четко понимать маржинальную торговлю, прежде чем ее использовать.

Вывод

Это все, что вам нужно знать о маржинальной торговле. Если у вас есть какие-либо вопросы о маржинальной торговле, не стесняйтесь оставлять комментарии ниже. Команда Coin98 ответит на ваши вопросы как можно скорее.