Apa itu Likuiditas? Mengapa berinvestasi dalam koin likuiditas tinggi?

Apa itu likuiditas? Apa Pentingnya Likuiditas? Mengapa berinvestasi dalam koin yang sangat likuid? Temukan sekarang!!!

Pada artikel ini, saya akan pergi bersama Anda untuk mempelajari tentang masalah yang selalu paling diminati oleh para pedagang, investor, dan bursa di pasar cryptocurrency saat ini. Itulah Likuiditas.

Apa itu Likuiditas? Faktor apa saja yang mempengaruhi Likuiditas? Bagaimana cara memeriksa likuiditas koin? Semua terjawab di artikel hari ini.

Mari kita mulai artikel bersama!

Apa itu Likuiditas?

Likuiditas, juga dikenal sebagai likuiditas, adalah pembelian dan penjualan mata uang kripto dalam jumlah besar tanpa (atau sangat sedikit) berdampak pada harga mata uang kripto tersebut.

Likuiditas tidak hanya digunakan di pasar Crypto, tetapi juga di saham, atau di aset perdagangan apa pun. Suatu aset dianggap sangat likuid ketika dapat dijual dengan cepat tanpa harga turun secara signifikan dibandingkan dengan yang dimaksudkan, misalnya BTC, ETH, dll.

Apa itu likuiditas dan contoh likuiditas

Contoh likuiditas

Misalnya, aset yang sangat likuid dalam kehidupan nyata, yaitu emas , Anda dapat membeli dan menjual emas di mana saja, bukan toko emas. Alasan mengapa emas memiliki likuiditas yang tinggi adalah karena nilainya yang tinggi, akseptabilitas yang tinggi oleh orang-orang.

Contoh lain adalah uang tunai . Jika Anda perhatikan, kami selalu "memperdagangkan" uang setiap hari, menukarnya dengan hal lain. Oleh karena itu, uang tunai adalah aset yang sangat likuid.

Beberapa aset tidak likuid, atau sangat tidak likuid, seperti real estat, barang antik, furnitur, gambar seni, dll.

Inti dari likuiditas

Seperti yang saya katakan, inti dari likuiditas adalah pertukaran antara kecepatan perdagangan dan harga di mana ia dapat dibeli dan dijual. 

• Dengan koin dengan likuiditas yang baik, trade-off ini akan sangat rendah. Artinya, saat Anda melakukan quick buy atau sell dengan volume besar, harga koin tersebut tidak akan banyak terpengaruh.
• Sebaliknya, trade-off ini akan lebih tinggi untuk koin yang tidak likuid.

Biarkan saya memberi Anda contoh untuk pemahaman Anda:

Anda membeli koin A seharga $1 dalam volume $100.000 dan setelah sebulan koin A bernilai $10. Pada titik ini, aset Anda telah menghasilkan keuntungan 10 kali lipat, atau $1M.

Namun, volume pembelian pada $10 sangat kecil, hanya $100.000 dan kisaran harga $10 hingga $9 memiliki total volume $1 juta.

Jika Anda ingin segera mengambil keuntungan , Anda harus memperdagangkan 10% dari keuntungan Anda untuk dijual seharga $9. Sebagai gantinya, Anda akan mempersingkat waktu tunggu untuk menjual semua jumlah A itu, segera.

Pentingnya Likuiditas

Likuiditas selalu menjadi masalah yang sangat penting dan selalu dipertimbangkan dengan sangat hati-hati oleh investor sebelum berinvestasi di pasar mana pun. Terutama, di pasar yang sedang berkembang seperti cryptocurrency, likuiditas selalu memusingkan bagi banyak investor dengan modal besar yang ingin memasuki pasar.

Karena likuiditas mempengaruhi harga , ada perbedaan antara pengembalian yang diharapkan dan pengembalian aktual dari cryptocurrency tersebut.

Misalkan, Anda memegang sejumlah besar token B dan menghasilkan keuntungan 30%. Sekarang, Anda ingin menjual token B dengan cepat untuk mendapatkan 30% dari keuntungan itu. Namun sayangnya, token B memiliki likuiditas yang sangat buruk. Jika Anda menerima likuiditas, Anda akan kehilangan sekitar 50% dari nilai yaitu dari 30% keuntungan, Anda akan kehilangan 35%.

Jika Anda ingin menjual tetapi tetap mendapatkan keuntungan 30%, akan membutuhkan lebih banyak waktu untuk menjual pada harga tersebut. Namun, pasar tidak hanya perdagangan saudara. Jika Anda tidak menjual, orang lain akan menerima untuk menjual dan membuat harga turun dengan sangat cepat.

Oleh karena itu, memilih koin dengan likuiditas tinggi selalu menjadi pilihan yang aman bagi investor modal besar.

Anda dapat mempelajari lebih lanjut tentang properti koin/token di pasar cryptocurrency melalui artikel di bawah ini.

03 faktor yang mempengaruhi likuiditas

Popularitas proyek

Faktor ini menunjukkan bahwa minat masyarakat terhadap uang logam sedikit banyak. Biasanya, semakin populer sebuah koin, semakin banyak orang yang memperdagangkannya. 

Misalnya, dengan 10 koin teratas saat ini dengan kapitalisasi pasar terbesar, 5 dari 10 koin juga berada di 10 besar dengan volume perdagangan terbesar dalam 24 jam.

10 koin teratas dengan volume perdagangan tertinggi dalam 24 jam. Sumber: Coinecko

Kehebohan komunitas

Bahkan, faktor ini juga menunjukkan minat dari investor seperti di atas, tetapi kadang-kadang akan menjadi aset yang tidak populer. 

Saya ambil contoh: Sebelumnya, tidak ada yang tahu tentang SHIB (token Shiba), tetapi karena DOGE adalah FOMO, SHIB adalah token berikutnya yang banyak orang perdagangkan. Terkadang bahkan mencapai 10 koin teratas dengan volume perdagangan harian terbesar.

Reputasi proyek

Tidak semua proyek yang bereputasi baik memiliki likuiditas yang tinggi, tetapi sebagian besar, proyek dengan prestise yang besar juga akan memiliki likuiditas yang melimpah. 

Hal ini cukup dimaklumi, karena jika sebuah proyek dikerjakan dengan serius, masyarakat juga akan lebih memperhatikannya.

Cara memeriksa likuiditas koin

Dari contoh di atas, Anda juga memahami dengan jelas bahwa likuiditas merupakan faktor yang memiliki pengaruh besar terhadap keputusan trading. Karena itu menunjukkan betapa mudahnya membeli/menjual, masuk/keluar dari koin apa pun.

Jadi sebelum memutuskan untuk memperdagangkan koin tertentu, Anda perlu memeriksa likuiditas koin itu dengan memeriksa 3 faktor berikut:

• Volume perdagangan selama 24 jam.
• Kedalaman Buku Pesanan.
• Selisih antara harga bid-ask.

Volume perdagangan dalam 24 jam

Volume perdagangan menunjukkan likuiditas pasar dan data volume perdagangan sebelumnya. Ini juga merupakan informasi untuk memprediksi perilaku harga di masa depan.

Anda dapat menggunakan Coinmarketcap , CoinGecko atau Coin98 Market untuk memeriksa volume perdagangan dalam 24 jam terakhir dari koin yang ingin Anda perdagangkan.

Ingatlah bahwa ini adalah total volume perdagangan , jadi Anda harus melihat koin mana yang paling banyak diperdagangkan, dan apakah pertukaran itu dalam volume palsu atau kategori perdagangan cucian. Jika Anda termasuk dalam kategori ini, sangat sulit bagi Anda untuk melakukan trading dengan cepat karena kebanyakan dari mereka adalah bot trading.

Kedalaman Buku Pesanan

Setelah memilih pertukaran dengan volume perdagangan nyata, Anda harus memeriksa kedalaman Buku Pesanan pada pertukaran koin itu.

Ini membantu memperkirakan likuiditas jika berdagang secara instan dengan volume yang diinginkan.

Misalnya: Anda ingin menjual 100.000 VND A dengan harga $0,1 dan Kedalaman Buku Pesanan Beli dari koin A menunjukkan bahwa: 

• Pada harga $0,1 hanya ada $40,000 dari A.
• Dengan $0,09 ada 60.000 A lagi.

Dari sana, Anda dapat memperkirakan perbedaannya jika Anda menukar likuiditas dengan kecepatan transaksi.

Bid-Ask Spread

Bid-Ask Spread mewakili perbedaan antara pesanan beli dan jual terbaru yang ditampilkan di buku pesanan. Jika Bid-Ask Spread lebih tinggi, likuiditas koin itu sangat rendah dan sebaliknya.

Contoh: Berikut adalah harga Bid-Ask koin DOGE/PAX di bursa Binance . Anda dapat melihat bahwa order beli DOGE terdekat adalah 0,0025293 PAX dan order jual terdekat adalah 0,0026798 PAX.

Jadi jika Anda mengeksekusi order beli DOGE, Anda membeli di 0.0026798 PAX dan hanya bisa menjual di 0.0025293 PAX. Dengan demikian, Anda telah kehilangan ~6%.

Apa itu Pool Liqiduity dan Liquidity Mining?

Ini adalah konsep baru, unik untuk Crypto, dan dimulai sekitar akhir tahun 2020, saat DeFi lahir.

Kumpulan Likuiditas mengacu pada "kumpulan" likuiditas bursa AMM , atau proyek Peminjaman , di mana pengguna menyimpan aset sebagai likuiditas untuk diperdagangkan oleh orang lain. Dan untuk mendorong pengguna menyetor aset, proyek akan memiliki insentif seperti mengurangi sebagian biaya transaksi untuk mereka, memberikan lebih banyak token proyek kepada pengguna yang menyediakan likuiditas, dll.

Tindakan itu disebut Liquidity Mining , atau program insentif yang menyediakan likuiditas. Tujuan Liquidity Mining adalah untuk menarik lebih banyak likuiditas ke AMM, sehingga transaksi bernilai besar tidak banyak tergelincir; atau jika itu adalah proyek Peminjaman, dorong pengguna untuk berpartisipasi dalam peminjaman.

Haruskah berinvestasi dalam koin dengan likuiditas tinggi atau rendah?

Jika Anda menginvestasikan sejumlah besar uang, yang terbaik adalah memilih proyek dengan likuiditas tinggi, karena tidak akan menyimpang terlalu banyak. Bayangkan, Anda membeli order yang membuat harga aset naik hampir 5%, maka ada risiko besar untuk dikosongkan banyak.

Tapi misalkan, proyek Anda melihat potensi tetapi memiliki likuiditas rendah, apa yang harus dilakukan? Ada 2 cara untuk menyelesaikan masalah ini:

• Bagilah pesanan bernilai besar menjadi banyak pesanan yang lebih kecil, Anda dapat membeli sambil melihat harga koin, apakah akan membeli terus menerus atau membeli sedikit, tunggu harga turun dan beli lebih banyak.
• Pilih DEX dengan likuiditas tinggi seperti SushiSwap, Uniswap, dll.

ringkasan

Likuiditas selalu merupakan faktor yang sangat penting di pasar mana pun. Tanpa likuiditas yang baik pasar itu akan sangat sulit berkembang.

Kembali ke pasar cryptocurrency saat ini, likuiditas masih menjadi masalah penting yang menghambat banyak investor tradisional yang ingin terjun ke pasar potensial ini. Lebih jauh, Anda dapat melihat bahwa banyak koin saat ini tidak benar-benar memiliki likuiditas yang baik meskipun margin keuntungan yang diharapkan bisa sangat tinggi.

Semoga setelah membaca artikel ini, pendatang baru di pasar tidak akan membuat kesalahan dalam memilih koin yang tidak likuid untuk diperdagangkan.