Definisi DEX: Apa itu DEX? Bagaimana cara kerja Pertukaran Terdesentralisasi? (2022)

DEX adalah jenis pertukaran mata uang kripto yang memungkinkan perdagangan peer-to-peer langsung. Pertukaran terdesentralisasi sering dibangun di atas protokol terdesentralisasi dan dapat didukung oleh teknologi terdesentralisasi seperti blockchain atau kontrak pintar. 

Pertukaran terdesentralisasi (DEX) adalah bagian penting dari ekosistem cryptocurrency, dan mereka menawarkan banyak keuntungan dibandingkan pertukaran terpusat tradisional. Pada artikel ini, kita akan membahas apa itu pertukaran terdesentralisasi, bagaimana cara kerjanya, dan beberapa manfaatnya. Mari kita mulai dengan Coin98!

Definisi DEX: Apa itu DEX (Pertukaran Terdesentralisasi)?

DEX (atau Decentralized Exchange) adalah jenis pertukaran mata uang kripto yang memungkinkan perdagangan peer-to-peer langsung . Pertukaran Terdesentralisasi sering dibangun di atas protokol terdesentralisasi dan dapat didukung oleh teknologi terdesentralisasi seperti blockchain atau kontrak pintar.

Apa itu DEX (Pertukaran Terdesentralisasi)?

Tidak seperti tradisional, Pertukaran Terpusat (CEX), Pertukaran Terdesentralisasi tidak tunduk pada kendali satu entitas atau grup. Ini membuat mereka kurang rentan terhadap peretasan, penipuan, dan aktivitas jahat lainnya. Selain itu, Pertukaran Terdesentralisasi biasanya menawarkan lebih banyak privasi dan keamanan daripada rekan-rekan mereka yang terpusat.

Salah satu Pertukaran Terdesentralisasi pertama dan paling populer adalah pertukaran EtherDelta, yang dibuat pada tahun 2016. EtherDelta memungkinkan pengguna untuk memperdagangkan token berbasis Ethereum secara langsung satu sama lain. Pertukaran ini didukung oleh kontrak pintar pada blockchain Ethereum dan banyak platform blockchain lainnya seperti Binance, Avalanche, Solana,...

EtherDelta adalah DEX pertama

Bagaimana cara kerja Pertukaran Terdesentralisasi?

DEX adalah jenis pertukaran mata uang kripto yang tidak bergantung pada pihak ketiga untuk menyimpan dana pelanggan. Sebaliknya, perdagangan difasilitasi secara langsung antara pengguna (peer-to-peer) melalui proses otomatis. Jenis pertukaran ini sering dianggap lebih aman dan pribadi daripada pertukaran terpusat tradisional, yang dikelola oleh satu entitas.

Pertukaran terdesentralisasi biasanya bekerja dengan mencocokkan pesanan dari pembeli dan penjual menggunakan kontrak pintar. Kontrak ini disimpan di blockchain – biasanya Ethereum – dan dapat dieksekusi secara otomatis ketika kondisi tertentu terpenuhi.

Beberapa pertukaran terdesentralisasi yang populer termasuk Sushiswap, Pancakeswap, dan Bancor. Platform ini memungkinkan pengguna untuk memperdagangkan berbagai cryptocurrency, termasuk token populer seperti Ethereum (ETH), Bitcoin, dan banyak lainnya.

Buku pesanan DEX memiliki dua jenis: buku pesanan on-chain dan buku pesanan off-chain. DEX yang menggunakan buku pesanan sering kali menyimpan informasi pesanan terbuka secara on-chain, sementara dana pengguna tetap ada di dompet mereka.

Buku Pesanan On-chain

Buku pesanan on-chain di-host langsung di buku besar terdistribusi: Semua pesanan dikirimkan ke jaringan buku besar terdistribusi dan dikonfirmasi oleh jaringan.

Serum adalah buku pesanan batas pusat terdesentralisasi yang terdesentralisasi

Serum DEX adalah DEX buku pesanan on-chain populer yang dibangun di jaringan Solana. DEX bertindak sebagai buku pesanan batas pusat on-chain yang mirip dengan mekanisme yang ditemukan dalam keuangan tradisional tetapi sepenuhnya terdesentralisasi dan tanpa izin, memungkinkan pengguna untuk menghindari pihak tengah dan berinteraksi langsung dengan kontrak pintar untuk mengeksekusi perdagangan dari buku pesanan

Buku Pesanan Off-chain

Pertukaran Terdesentralisasi off-chain menggunakan buku pesanan peer-to-peer untuk mengeksekusi perdagangan. Buku pesanan berisi informasi tentang aktivitas perdagangan seperti harga, volume, tanggal kedaluwarsa dan apakah pesanan tersebut adalah beli atau jual. Ketika orang lain melihat pesanan Anda di buku pesanan, mereka dapat mengirimkan pesanan ke DEX, dan kontrak pintar akan memeriksa apakah dana tersedia untuk perdagangan. Jika semuanya dapat diterima, maka perdagangan dilakukan.

Buku pesanan off-chain Decentralized Exchange memungkinkan perdagangan dengan menggabungkan buku pesanan yang dibangun dari blockchain dengan penyelesaian on-chain. Tujuannya adalah untuk memungkinkan para pedagang menikmati manfaat dari perdagangan terdesentralisasi dan tradisional.

Beberapa contoh dex off-chain adalah 0x Protocol, EtherDelta, Loopring, IDEX,…

Pembuat Pasar Otomatis (AMM)

Automated Market Maker (AMM) adalah jenis pembuat pasar yang menggunakan algoritme komputer untuk secara otomatis menyediakan likuiditas ke pasar. AMM biasanya digunakan dalam pertukaran mata uang kripto untuk menyediakan likuiditas ke aset digital.

AMM menggunakan model penetapan harga yang dikenal sebagai pasar produk konstan, yang menjaga produk harga semua aset di pasar konstan. Ini berarti bahwa ketika ada lebih banyak tekanan beli pada suatu aset, harga aset tersebut akan meningkat, tetapi harga aset lain akan turun dengan jumlah yang sama sehingga produk tetap konstan.

Ulasan DEX (2022)    

Keuntungan dari Pertukaran Terdesentralisasi

Keuntungan dari Pertukaran Terdesentralisasi

DEX semakin populer, karena banyak keuntungan yang mereka tawarkan kepada pengguna. Keuntungan ini meliputi:

• Peningkatan keamanan: Saat Anda berdagang di Bursa Terdesentralisasi, dana Anda disimpan dalam kontrak pintar di blockchain. Ini berarti bahwa mereka jauh lebih aman daripada di bursa terpusat, di mana peretasan merupakan ancaman konstan.
• Privasi: Pertukaran terdesentralisasi tidak memerlukan informasi KYC (Know Your Customer), sehingga Anda dapat berdagang secara anonim jika diinginkan.
• Aksesibilitas: Siapa pun yang memiliki koneksi Internet dapat mengakses Exchange Terdesentralisasi. Ini tidak seperti Bursa Terpusat yang seringkali memiliki persyaratan ketat seperti menjadi investor terakreditasi.
• Biaya lebih rendah: Bursa Terdesentralisasi biasanya mengenakan biaya lebih rendah daripada Bursa Terpusat. Hal ini karena tidak ada perantara yang terlibat dalam proses tersebut.
• Ragam: Ada banyak jenis Pertukaran Terdesentralisasi, sehingga Anda dapat menemukan satu yang sesuai dengan kebutuhan Anda.
• Otonomi: Saat Anda berdagang di Bursa Terdesentralisasi, Anda mengendalikan dana Anda sendiri. Ini tidak seperti Pertukaran Terpusat di mana pertukaran memiliki kendali atas dana Anda.
• Tahan sensor:  DEX tidak dapat disensor oleh pemerintah atau entitas lain. Ini berarti Anda dapat berdagang dengan bebas tanpa khawatir akan gangguan.
• Tidak dapat diubah: Semua data pada DEX disimpan di blockchain, yang tidak dapat diubah. Ini berarti bahwa itu tidak dapat diubah atau dihapus, memastikan bahwa perdagangan Anda aman dan terjamin.
• Tanpa Kepercayaan: Saat Anda berdagang di Bursa Terdesentralisasi, Anda tidak harus mempercayai pertukaran dengan dana Anda. Ini karena dana Anda disimpan di blockchain dan hanya dapat diakses oleh Anda.
• Global: Pertukaran terdesentralisasi tersedia untuk siapa saja di dunia dengan koneksi Internet. Ini membuat mereka jauh lebih mudah diakses daripada pertukaran terpusat yang seringkali hanya tersedia di negara-negara tertentu.

Kekurangan Pertukaran Terdesentralisasi

Ada beberapa kelemahan dari pertukaran terdesentralisasi yang layak disebutkan. 

• Pertama, mereka seringkali kurang ramah pengguna daripada pertukaran terpusat. Ini karena pertukaran terdesentralisasi mengharuskan pengguna memiliki tingkat keahlian teknis tertentu untuk menggunakannya. 
• Kedua, pertukaran terdesentralisasi biasanya memiliki volume perdagangan yang lebih rendah daripada pertukaran terpusat. Ini berarti bahwa mungkin ada lebih sedikit likuiditas pada jenis pertukaran ini. 
• Akhirnya, pertukaran terdesentralisasi seringkali lebih rentan terhadap peretasan dan ancaman keamanan lainnya daripada pertukaran terpusat. Ini karena mereka tidak memiliki tingkat keamanan yang sama.

DEX vs. CEX: Apa perbedaannya?

Perbedaan utama antara pertukaran terpusat dan terdesentralisasi

Ada beberapa perbedaan utama antara pertukaran terdesentralisasi dan terpusat yang perlu diperhatikan. 

• Pertukaran terpusat mengharuskan pengguna untuk menyetor dana mereka dengan pertukaran, sementara pertukaran terdesentralisasi memungkinkan pengguna untuk berdagang langsung dari dompet cryptocurrency mereka. 
• Pertukaran terpusat mencocokkan pesanan dari pembeli dan penjual menggunakan buku pesanan mereka sendiri, sedangkan pertukaran terdesentralisasi menggunakan buku pesanan terbuka yang dikelola oleh komunitas. 
• Dalam hal popularitas, bursa terpusat saat ini mendominasi pasar, dengan 10 bursa teratas menyumbang lebih dari 95% dari semua volume perdagangan. Namun, pertukaran terdesentralisasi semakin populer, dengan 10 teratas terhitung lebih dari 30% dari semua volume perdagangan.
• Pertukaran terpusat memiliki lebih banyak likuiditas daripada yang terdesentralisasi karena dapat mencocokkan pembeli dan penjual dengan lebih mudah. Ini karena pertukaran terpusat dijalankan oleh satu entitas yang dapat mengontrol penawaran dan permintaan aset di platform.
• Pertukaran terpusat tunduk pada peraturan negara atau wilayah tempat mereka beroperasi, sedangkan pertukaran terdesentralisasi tidak. Ini dapat membuat pertukaran terdesentralisasi lebih menarik bagi pengguna yang ingin berdagang di lingkungan yang kurang diatur
• Akhirnya, pertukaran Terpusat tunduk pada risiko Titik Kegagalan Tunggal, sedangkan pertukaran terdesentralisasi tidak. 

Secara keseluruhan, kedua bursa dirancang untuk memfasilitasi perdagangan aset digital. Pertukaran terpusat lebih umum dan cenderung lebih cepat dalam hal mendaftarkan aset baru dan menerapkan pasangan perdagangan. Di sisi lain, pertukaran terdesentralisasi menawarkan lebih banyak keamanan dan privasi. Anda harus berhati-hati dalam memilih bursa untuk aktivitas perdagangan Anda.

Cara menggunakan DEX secara sederhana    

Cara membeli crypto di Decentralized Exchange

Langkah 1: Siapkan dompet non-penahanan. Anda dapat menggunakan Coin98 Super App  - dompet penyimpanan mandiri seperti Coinbase Wallet diperlukan untuk membeli Token Crypto Terdesentralisasi. Coin98 Wallet tersedia sebagai aplikasi seluler dan ekstensi browser.

Langkah 2: Sebagai bagian dari penyiapan Wallet, Anda harus memilih nama wallet .

Langkah 3: Simpan frasa pemulihan Anda dengan aman: Saat Anda membuat dompet penyimpanan mandiri baru, Anda akan diberikan frasa pemulihan yang terdiri dari 12 kata acak. Frase pemulihan adalah kunci untuk kripto Anda, artinya siapa pun dengan frasa pemulihan Anda memiliki akses ke kripto Anda. Jangan bagikan frasa pemulihan Anda dengan siapa pun.

Langkah 5: Beli dan transfer token ke Coin98 Wallet.

Langkah 6: Gunakan dana Anda untuk membeli Token Crypto di tab perdagangan.

Jika Anda menggunakan Coin98 Wallet di ponsel Anda, Anda dapat membeli Token Crypto Terdesentralisasi langsung di aplikasi dengan pergi ke Coin98 Market.

Cara mendapatkan keuntungan dari Pertukaran Terdesentralisasi

Pertukaran terdesentralisasi masih dalam tahap awal, tetapi sudah ada banyak peluang untuk mendapatkan keuntungan. Berikut adalah beberapa cara untuk melakukannya:

1. Menyediakan likuiditas

Salah satu cara untuk mendapatkan keuntungan dari DEX adalah dengan menyediakan likuiditas. Ini dapat dilakukan dengan membuat pasangan perdagangan dan kemudian menambahkan dana ke dalamnya. Saat orang berdagang di DEX, mereka perlu membeli atau menjual mata uang yang telah Anda tambahkan ke pasangan perdagangan. Hal ini akan menghasilkan keuntungan yang kecil bagi Anda sebagai penyedia likuiditas.

2. Sering-seringlah berdagang

Cara lain untuk mendapatkan keuntungan dari DEX adalah dengan sering berdagang. Ini dapat dilakukan dengan memanfaatkan peluang arbitrase yang sering ada di bursa ini. Dengan membeli dan menjual mata uang dengan cepat, Anda bisa mendapatkan keuntungan dari perbedaan harga yang ada di antara bursa yang berbeda.

3. Memegang mata uang populer

Cara lain untuk mendapatkan keuntungan dari DEX adalah dengan memegang mata uang populer. Ini karena orang sering kali perlu membeli atau menjual mata uang untuk berdagang di bursa. Sebagai pemegang mata uang populer, Anda akan bisa mendapatkan keuntungan dari permintaan ini.

4. Jadilah anggota komunitas yang aktif

Terakhir, cara lain untuk mendapatkan keuntungan dari DEX sebagai anggota aktif komunitas, Anda akan dapat memperoleh reputasi sebagai pengguna tepercaya, yang dapat menyebabkan lebih banyak orang menggunakan layanan Anda dan dengan demikian lebih banyak keuntungan untuk Anda.

Biaya Pertukaran Terdesentralisasi

Ada banyak jenis pertukaran terdesentralisasi, masing-masing dengan struktur biayanya sendiri. Namun, ada beberapa kesamaan di antara mereka.

Umumnya, Pertukaran Terdesentralisasi mengenakan biaya kecil untuk setiap perdagangan. Ini membantu menutupi biaya menjalankan pertukaran dan juga memberikan insentif bagi pengguna untuk berdagang lebih sering.

Beberapa Pertukaran Terdesentralisasi juga membebankan biaya pencatatan untuk aset baru. Ini mirip dengan biaya pencatatan yang dibebankan oleh bursa terpusat. Tujuan dari biaya ini adalah untuk memastikan bahwa hanya aset berkualitas yang terdaftar di bursa.

Terakhir, beberapa Pertukaran Terdesentralisasi juga dapat membebankan biaya penarikan. Ini biasanya biaya yang sangat kecil yang dibebankan saat Anda menarik dana dari bursa.

Masa Depan Pertukaran Terdesentralisasi

Pertukaran Terdesentralisasi memainkan peran yang semakin penting dalam ekonomi cryptocurrency. Inilah mengapa mereka sangat penting, dan apa yang akan terjadi di masa depan bagi mereka.

Pertukaran Terdesentralisasi penting karena memungkinkan pengguna untuk memperdagangkan mata uang kripto tanpa harus mempercayai pihak ketiga. Ini sangat penting di dunia di mana peretasan dan penipuan terlalu umum. Dengan DEX, pengguna dapat yakin bahwa dana mereka aman.

Terlebih lagi, Pertukaran Terdesentralisasi seringkali lebih cepat dan lebih efisien daripada pertukaran tradisional. Ini karena mereka tidak terhambat oleh transfer bank yang lambat atau birokrasi lainnya.

Terakhir, Pertukaran Terdesentralisasi penting karena membantu mempromosikan inklusi keuangan. Di banyak bagian dunia, orang tidak memiliki akses ke layanan keuangan tradisional. DEX dapat memberikannya untuk berpartisipasi dalam ekonomi global.

Masa depan Pertukaran Terdesentralisasi cerah. Mereka menjadi lebih populer dan lebih maju sepanjang waktu. Di masa depan, mereka bahkan dapat menggantikan pertukaran tradisional sama sekali.  

Beberapa FAQ tentang DEX

Apakah Pertukaran Terdesentralisasi aman? Bisakah DEX diretas?

Jawaban singkatnya adalah ya, Pertukaran Terdesentralisasi aman. Namun, ada beberapa hal yang perlu diingat sebelum menggunakannya. Silakan merujuk ke bagian di atas untuk memahami kekurangan dan kelebihan DEX.

Apakah Pertukaran Terdesentralisasi legal?

Ya, pertukaran terdesentralisasi adalah legal. Mereka tidak tunduk pada peraturan yang sama dengan pertukaran terpusat, yang berarti mereka dapat beroperasi di lebih banyak negara. Namun, ada beberapa risiko yang terkait dengan penggunaan Pertukaran Terdesentralisasi, jadi pastikan untuk menelitinya sebelum menggunakannya.

Apakah Pertukaran Terdesentralisasi melapor ke IRS?

Satu pertanyaan yang sering muncul adalah apakah Pertukaran Terdesentralisasi harus melapor ke IRS atau tidak. Jawabannya rumit, karena tidak ada jawaban yang cocok untuk semua. Namun, ada beberapa faktor yang perlu dipertimbangkan yang dapat membantu Anda menentukan apakah Pertukaran Terdesentralisasi diperlukan untuk melapor ke IRS.

Faktor pertama yang perlu dipertimbangkan adalah apakah DEX terdaftar di SEC atau tidak. Jika DEX terdaftar di SEC, kemungkinan besar DEX akan diminta untuk melapor ke IRS. 

Faktor kedua yang perlu dipertimbangkan adalah apakah Decentralized Exchange menawarkan perdagangan margin atau tidak. Perdagangan margin adalah ketika pengguna meminjam uang dari bursa untuk berdagang dengan leverage. Jika DEX menawarkan perdagangan margin, kemungkinan besar ia akan diminta untuk melapor ke IRS.

Faktor ketiga dan terakhir yang perlu dipertimbangkan adalah apakah Pertukaran Terdesentralisasi memungkinkan pengguna untuk berdagang secara langsung satu sama lain. Jika Pertukaran Terdesentralisasi tidak mengizinkan pengguna

Kesimpulan 

Secara keseluruhan, Pertukaran Terdesentralisasi memiliki banyak potensi, tetapi mereka juga memiliki beberapa tantangan. Mereka lebih aman dan tangguh daripada pertukaran terpusat, tetapi mereka bisa lebih lambat dan lebih sulit digunakan. Selain itu, Bursa Terdesentralisasi mungkin tidak memiliki tingkat likuiditas yang sama dengan bursa terpusat. Namun, secara keseluruhan, DEX adalah solusi yang menjanjikan untuk perdagangan mata uang kripto.

Saya harap Anda mendapatkan pemahaman yang lebih baik tentang pertukaran terdesentralisasi setelah membaca artikel ini. Jika Anda berpikir untuk berdagang di DEX, lakukan riset sendiri untuk menemukan yang terbaik untuk Anda. 

Jangan lupa untuk berkomentar di bawah jika Anda memiliki pertanyaan, Coin98 selalu siap membantu!